Развитие банковских холдингов в мире

Если обратиться к рейтингу ТОП 30 крупнейших банков мира в 2010 году (Приложение 1), можно увидеть, что в список вошел всего один российский банк, а лидирующие позиции занимают банки Китая, США и Великобритании. Итак, исследуем зарубежный опыт функционирования банковских холдингов.

Первый в мире банковский холдинг появился в США во второй половине 19 века. Число слияний сильно увеличилось после Первой мировой войны: в 1910—1920 г.г. произошли 1523 слияния, охватившие 2968 банков, а в 1921—1931 г.г. — 5094 слияния, охватившие 9538 банков. На сегодняшний день в США насчитывается около 10 тысяч банковских холдингов. В Китае первый банковский холдинг появился в 1991 году, на 2000 год зафиксировано около 1,5 тысячи слияний и поглощений банков, а на 2010 год на территории страны насчитывается уже около 3,5 тысяч банковских холдингов. В Японии в начале 1990 — х годов насчитывалось 110 банковских холдингов, которые по общей сумме активов входили в число 2000 ведущих мировых банков. Сейчас в Японии функционируют около 1,5 тысяч банковских холдингов. В Великобритании в конце 20 века в среднем насчитывалось 400 банковских слияний и поглощений, а к 2009 году зарегистрировано более 700 банковских холдинговых компаний. [11]

Итак, мы видим, что число банковских холдингов в разных странах из года в год растет, это говорит о том, что все больше мировых финансовых компаний предпочитают холдинговую форму объединения. Необходимо отметить, что в настоящее время практически все крупнейшие банки США и Западной Европы имеют холдинговую структуру. Ведущие индустриальные страны Азии, включая Японию и Китай, также сделали ставку на на развитие холдинговых отношений.

17

Рассмотрим графики стоимости акций в 2008-2011 годах трех банков, входящих в ТОП 30 крупнейших банков мира в 2010 году (Приложение 1)

1. Стоимость акций China Construction Bank Corporation за указанный период можно проследить по графику 1

                                                                       

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

График 1 [15]

 2. Стоимость акций JPMorgan Chase & Co за указанный период можно проследить по графику 2 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

График 2  [15]

18

Из графиков 1 и 2 мы видим, что несмотря на значительное падение цен акций банков во время мирового финансового кризиса 2008 — 2009 годов, они продолжают активно развиваться. Одной из причин такого крепкого положения на финансовом рынке, по мнению автора, является холдинговая форма организации вышеупомянутых банков.

3. Стоимость акций Royal Bank of Scotland Group за указанный период можно проследить по графику 3

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

График 3 [15]

Пример Royal Bank of Scotland Group — иллюстрация негативных последствий объединения банков в холдинг: вложение денег в приобретение нерентабельного предприятия (голландского банка ABN Amro) в октябре 2007 года (эту сделку руководство Royal Bank of Scotland назвало «большой ошибкой») и ситуация на мировых финансовых рынках в 2008 — 2009 годах привели к тому, что акции банка резко упали в цене. В итоге, руководству банка Royal Bank of Scotland Group, чтобы удержаться на плаву,  пришлось просить помощи у правительства. [12]

Сравним обозначенные выше банки по основным показателям на 2009 год: прибыль до налогообложения и чистая прибыль (Таблица 2)

 

19

Таблица 2

Прибыль крупнейших банковских холдингов за 2009 год [17]

Название                                         банка Ключевой показатель	China Construction Bank Corporation	JPMorgan Chase & Co	Royal Bank of Scotland Group
Прибыль до налогообложения (млрд долл)	46, 235	48,082	49,522
Чистая прибыль (млрд долл)	9,18	11,73	24,137

Используем эти данные для последующего сравнения с банковскими холдингами России.

2.2 Специфика развития банковских холдингов в России

Формирование финансовых холдингов стало одной из важнейших тенденций в мировой банковской сфере. Российской финансовой сфере также не избежать включения в мировые интеграционные процессы.  

Факторы, оказавшие влияние на формирование банковских холдингов в России:

1. Слабость и неразвитость российской банковской системы;

2. Экономические кризисы и неприятная общеэкономическая среда на протяжении 1990-х годов;

3. Некорректная экономическая политика властных структур;

4. Низкая капитализация;

5. Высокий налог на прибыль;

В таких условиях оптимальным вариантом решения проблем для многих банков стало образование холдингов, которое дало банкам возможность выживания в конкурентной среде и расширения бизнеса путем слияний и поглощений. [2. с.37-38]

Проследим динамику роста числа банковских холдингов в России за последние 2001 — 2007 годы по таблице 3:

20

Таблица 3

Количество банковских холдингов в России в 2001 — 2007 годах [14]

	2001	2002	2003	2004	2005	2006	2007
Количество  образованных банковских холдингов	2	1	35	5	42	99	69

 

Из таблицы 3 мы видим, что за несколько лет такая организационно — правовая форма, как холдинг, стала очень востребована. Можно сказать, что холдинги становятся наиболее динамично развивающейся формой слияний и поглощений.

Сравним стоимость акций наиболее успешных российских банковских холдингов:

1. График 4 показывает изменение цен на акции Сбербанка России за последние 3 года:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

График 4 [15]

2. График 5 показывает изменение цен на акций банка ВТБ - 24 за      последние 3 года:

 

 

 

 

 

21

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

График 5 [15]

Сравним обозначенные выше банки по основным показателям на 2007 - 2010 годы: прибыль до налогообложения и чистая прибыль

Таблица 4

Прибыль Сбербанка России и ВТБ — 24 в 2007 — 2010 годах [13,16]

Банк Ключевой показатель	Сбербанк России				ВТБ - 24
	2007	2008	2009	2010	2007	2008	2009	2010
Прибыль до налогообложения (млрд руб)	139,7	129,9	29,9	230,1	23,1	5,95	4,3	61,66
Чистая прибыль (млрд руб)	106,5	97,7	24,4	181,6	7,2	4,3	2,2	8,5

Исходя из данных графиков 4 и 5 и таблицы 4, можно сказать, что в России на данном этапе сформировалась благодатная почва для формирования и действия банковских холдингов. Это вытекает из того, что холдинги благополучно пережили кризис 2008-2009 годов и сейчас их акции стремительно поднимаются в цене и прибыль увеличивается. 

Сравним Сбербанк и ВТБ — 24 по процентным ставкам на различные виды кредита:

22

Таблица 5

Процентные ставки по кредиту Сбербанка и ВТБ — 24 [13,16]

Признак сравнения		Сбербанк	ВТБ - 24
Процентная  ставка по кредиту (годовая)	Ипотечный кредит	9,5 - 14%	От 9 %
	Автокредит	12,85 — 16,5%	13 - 15%
	Потребительский кредит (без поручительства)	18,45 — 21,4%	17 - 26%

Из таблицы 5 мы видим, что процентные ставки по кредитам, предоставляемым двумя  банками, различны, поэтому можно  сказать, что в России на рынке  банковских услуг сформировалась монополистическая конкуренция

Итак, объединение  банков в холдинги — очень популярное явление на Западе. Такая организационно — правовая форма помогает справиться со многими возникающими проблемами, однако объединение не всегда бывает успешным.

Для России же понятие «банковский холдинг» довольно ново. Если сравнивать российские холдинги с западными, то первые значительно уступают и по оборотному капиталу и по количеству прибыли, однако в последние годы российская банковская система развивается успешно и не только количество банковских холдингов растет быстрыми темпами, но и их конкурентные преимущества. Это также обусловлено тем, что мировые интеграционные процессы усиливаются, поэтому необходимо интенсивное развитие банковской системы и наращивание капитала.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

23

Заключение

 

Представленные в курсовой работе теоретические и практические данные были изучены в целях сравнения деятельности российских и зарубежных банковских холдингов и на основе сравнительного анализа выявления перспективы дальнейшего развития банковских холдингов в России.

В ходе исследования сделано:

• Выявлены теоретические аспекты формирования банковских холдингов.
• Проанализирована деятельность российских и зарубежных банковских холдингов и проведено их сравнение по различным направлениям их деятельности.

На основе полученных данных можно сделать следующие выводы:

1. Несмотря на то, что холдинговая форма организации имеет множество положительных моментов, объединение не всегда бывает успешным, поэтому при слиянии банки должны взвесить все «за» и «против»и внимательно оценить перспективы развития.
2. Российские банковские холдинги имеют низкую конкурентоспособность по сравнению с западными, однако существует благоприятная почва для увеличения их удельного веса на мировом рынке капитала.
3. При правильно выработанной стратегии объединения банки могут значительно повысить свой потенциал и конкурентоспособность, расширить клиентскую базу и легче переживать различные экономические потрясения.

 

 

 

 

 

 

Список использованной литературы

1. Российская  федерация. Законы. "О банках и банковской деятельности" [Текст]: федер. закон: [принят Гос. Думой  2 декабря 1990 г.]. – М.: Омега – Л, 2011, 62 с.

2. Дроздова Н.  В., Меленчук О. В. Развитие банковских  холдингов в России: условия и  перспективы - Экономический вестник Ярославского университета. – 11- 2004, 35 – 44 с.

3. Иваненко Е.  В. Банковские филиалы и холдинги: цели создания и особенности  размещения - Финансовые исследования. – 3 – 2001, 4-9 с.

4. Меленчук О.  В. Подходы к классификации  банковских холдинговых структур в России - Проблемы экономики, финансов и управления производством. Сборник научных трудов вузов России  – 17 – 2005,  33-37 с.

5. Обаева А.  С. Механизм образования банковскимх  холдингов -  Деньги и кредит  - 11 – 2006, 38 – 41с.

6. Курс экономики: учебник / под ред. Б. А. Райзберга. - М.: ИНФРА-М, 1997, 720 с.

7.  Нуреев  Р. М. Курс микроэкономики: учебник  для вузов – 2-е изд., изм.  – М.: Норма, 2005, 576с.

8. www.banksdaily.com/rus/topbanks2010

9. www.ecopos.ru

10. www.exsolver.narod.ru

11. www.pnalog.ru/material/preimushestva-nedostatki-holdinga

12. www.rbc.ru/rbcfreenews/20090222190537.shtml

13. www.sbrf.ru/moscow/ru

14. www.spekulant.ru/archive/Ot_holdingov_k_konglomeratam

15. www.supergu.ru

16. www.vtb24.ru

17. www.wikipedia.org

25

Приложение 1

Таблица 1

Крупнейшие банки мира в 2010 году (рейтинг по рыночной стоимости) [8]

№	Компания	Страна	Капитал, US$ млрд
1	Industrial and Commercial Bank of China	Китай	233,69 (€174,59)
2	China Construction Bank	Китай	225,89 (€168,76)
3	HSBC	Великобритания	184,98 (€138,20)
4	Wells Fargo	США	164,84 (€123,15)
5	JP Morgan Chase	США	163,31 (€122,01)
6	Bank of China	Китай	142,64 (€106,57)
7	Citigroup Inc.	США	140,30 (€104,82)
8	Agricultural Bank of China	Китай	135,26 (€101,05)
9	Bank of America	США	133,38 (€99,65)
10	Itau Unibanco	Бразилия	94,45 (€70,56)
11	Goldman Sachs	США	92,62 (€69,20)
12	Banco Santander	Испания	92,32 (€68,97)
13	BNP Paribas	Франция	80,66 (€60,26)
14	Commonwealth Bank of Australia	Австралия	80,12 (€59,86)
15	Mitsubishi UFJ	Япония	76,52 (€57,17)
16	Sberbank	Россия	76,48 (€57,14)
17	Royal Bank of Canada (RBC)	Канада	74,09 (€55,35)
18	Lloyds Banking	Великобритания	73.66 (€55.03)
19	Royal Bank of Scotland	Великобритания	69,09 (€51,62)
20	Westpac	Австралия	69,05 (€51,59)
21	Standard Chartered Bank	Великобритания	65,32 (€48,80)
22	Banco Bradesco	Бразилия	64,93 (€48,51)
23	Toronto Dominion Bank	Канада	64,58 (€48,25)
24	UBS AG	Швейцария	63,55 (€47,48)
25	ANZ Banking Group	Австралия	61,60 (€46,02)
26	Scotiabank	Канада	58,93 (€44,03)