Конвертируемость рубля - сущность и условия её обеспечения

 

Федеральное государственное  бюджетное образовательное учреждение высшего профессионального образования

«РОССИЙСКАЯ АКАДЕМИЯ НАРОДНОГО  ХОЗЯЙСТВА и ГОСУДАРСТВЕННОЙ

СЛУЖБЫ при ПРЕЗИДЕНТЕ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ»

СИБИРСКАЙ ИНСТИТУТ УПРАВЛЕНИЯ - ФИЛИАЛ РАНХИиГС

 

 

Факультет «Политика и  международные отношения»

Кафедра Экономической теории.

 

 

Контрольная работа

По теме «Конвертируемость рубля - сущность и условия её обеспечения»

 

 

 

Выполнила: Студент 1 курса, группы 13141

                    Погребная Евгения Васильевна

                                           Проверила: Чернаков Мария Михайловна

 

 

 

 

Новосибирск 2013

Содержание

Введение

Глава I

1. Конвертируемость рубля………………………………………….
2. Проблемы конвертируемости рубля……………………………..

2.1 Зачем нужна конвертируемость рубля?...........................................

2.2 Условия достижения  конвертируемости рубля………………….

 1. Переход к внутренней конвертируемости рубля

2. Понятие конвертируемости и её типы  ( В РАЗРАБОТКЕ)

 

2.1 Переход к конвертируемости национальных валют

2.2 Мировой опыт перехода к конвертируемости валют

Глава II

1. Задачи введения конвертируемости  рубля

3. Положительные последствия  режима полной конвертируемости  рубля

4. Отрицательные последствия  режима полной конвертируемости  рубля

5. Условия достижения  свободной конвертируемости рубля

Заключение

Список литературы

 

 

                                                               Введение

Эффективное развитие современной  экономики невозможно без широкого внешнеэкономического сотрудничества с другими странами. Однако у каждой страны своя волюта. Поэтому при  осуществлении внешнеторговых операций, вывозе доходов от иностранных инвестиций и операций трансграничного движения капитала происходит конвертируемость национальной валюты в другие. Любые  ограничения на обмен валюты рассматриваются  международными инвесторами как  дополнительный  фактор риска, что  повышает стоимость привлечения  иностранных кредитов и требования к рентабельности капиталовложений.

Конвертируемость валюты - показатель степени открытости экономики, необходимое условие интеграции страны во всемирное хозяйство, так  как интернационализация хозяйственных  связей требует взаимосвязи рынков товаров, услуг, капиталов, валют. Для  России в настоящее время одной  из основных целей является укрепление экономики и повышение международной  роли национальной валюты на основе расширения степени конвертируемости рубля.

Конвертируемость российского  рубля напрямую связана с инвестированием  в отечественную экономику, с  международной конкурентоспособностью российских товаров, а значит, и с  ростом благосостояния наших граждан. Кроме того, она необходима для  поднятия престижа России как члена  МВФ и «большой восьмерки».

Актуальность  данной работы обусловливается непосредственной связью режима конвертируемости национальной валюты со степенью открытости страны для мировой экономики, протеканием  девальвационно-инфляционных процессов  в стране и устойчивым экономическим  ростом, на основе которого в долгосрочной перспективе значительно повышается благосостояние населения.

                             

 

 

Глава I.              

1.1 Конвертируемость  рубля

 

Эффективное развитие современной  экономики невозможно без широкого внешнеэкономического сотрудничества с другими странами. Однако у каждой страны своя валюта. Поэтому при осуществлении внешнеторговых операций, вывозе доходов от иностранных инвестиций и операций трансграничного движения капитала происходит конвертируемость национальной валюты в другие. Любые ограничения на обмен валюты рассматриваются международными инвесторами как дополнительный фактор риска, что повышает стоимость привлечения иностранных кредитов и требования к рентабельности капиталовложений.¹

Для России в настоящее  время одной из основных целей  является укрепление экономики и  повышение международной роли национальной валюты на основе расширения степени конвертируемости рубля. Если с 1991 г. по 1998 г. Россия стояла на грани утраты валютного суверенитета и все ближе подходила к эквадорскому варианту долларизации, то сейчас возникли объективные предпосылки использования российского рубля как единой валюты, например, при создании российско-белорусского валютного союза. Формирующийся в рамках СНГ единый рынок труда также способствует формированию единого валютного пространства. Однако восстановление рублевой зоны не может носить формальный характер и формироваться без объективных предпосылок, таких как темпы развития экономики России, достаточный объем золотовалютных резервов, развитая банковская система, вытеснение из обращения суррогатов.

В России сохранялись ограничения  на капитальные трансграничные операции. Кроме того, существовали ограничения  на операции с рублями для нерезидентов. Поэтому рубль не являлся полностью  конвертируемой валютой и не мог  служить средством расчетов и платежей во внешнеэкономической деятельности России. Это повышало издержки российских товаропроизводителей и банков, а, следовательно, – снижало их международную конкурентоспособность. Именно поэтому существовала необходимость перейти к полной конвертируемости рубля и приступить к созданию системы международных расчетов в рублях.

Как заявлял министр финансов РФ А. Кудрина, в нашей стране были осуществлены важнейшие меры по либерализации финансовой системы, включая отмену всех ограничений на движение капитала, что сделало рубль «полностью конвертируемой валютой». Благодаря этому шагу, как считал министр, доверие к рублю повысится, и в ближайшее время в некоторых странах он станет резервной валютой. Благодаря чему был изменен Федеральный закон "О валютном регулировании и валютном контроле", согласно которому с 1 января 2007 г. отменяются ограничения на трансграничное движение капитала. В данной таблице приведены основные изменения в Федеральный закон "О валютном регулировании и валютном контроле".

 

 

Таблица 2. Операции, по которым  отменяются ограничения с 1.07.2006г²

 

 

 

 

Таким образом, сняты все  ограничения по валютным операциям, и с 1 июля 2006г.:

• законодательно отменяется обязательная продажа валютной выручки экспортерами (составлявшая до недавнего времени обязательную норму 10% от общей суммы);
• отменяется требование о резервировании части валютной выручки при проведении отдельных видов операций (предварительно с 1 мая 2006 г. ЦБ РФ в 2 раза снизил действовавший норматив резервирования средств на счетах ЦБ при осуществлении капитальных валютных операций);
• каждый россиянин без получения разрешения и предварительной регистрации сможет открывать и размещать вклады в банках за рубежом;
• сводятся к минимуму ограничения на совершение валютных операций по валютным счетам граждан, открытым ими за границей, и на приобретение гражданами долей и вкладов в иностранных компаниях (разрешено вкладывать свои средства в капиталы иностранных компаний, приобретать в собственность их акции и имущество);
• ликвидируются барьеры на проведение расчетов и переводов между резидентами и нерезидентами при предоставлении займов, кредитов, операций с ценными бумагами.

Российский рубль отныне формально является конвертируемым, однако одного желания видеть национальную валюту конвертируемой еще мало. Убедительно  требует решения простой, но вместе с тем чрезвычайно сложный  вопрос: что необходимо предпринять для того, чтобы рубль наконец-то стал реально конвертируемой валютой? Чтобы конвертируемость рубля стала мощным фактором укрепления геоэкономических позиций страны, предстоит решить серию задач и претворить в жизнь комплекс мероприятий по стабилизации экономики, наращиванию ее потенциала и мощи, укреплению интереса к ней со стороны мирового сообщества.

 

 

 

 

 

1.2 Проблемы конвертируемости рубля

 

Уровень инфляции в стране с конвертируемой валютой не должен превышать порога в 3-4% в год. А в нынешней Российской Федерации по итогам 2010 года инфляция составила 8,8,% что говорит о многом.

Требуется продолжить реформирование национальной финансовой системы, чтобы  российские банки всерьез воспринимались мировым сообществом как надежные и зрелые финансовые институты. Без  развитой банковской системы и финансового  сектора вообще никакая страна не может претендовать на место эмитента конвертируемой валюты, а в перспективе — и мировой резервной валюты.

Если Россия стремится  стать на одну ступень с такими развитыми странами, как США, Великобритания, Япония, пристальное внимание должно быть обращено на структуру и масштабы ее внутреннего валютного рынка. Его объемы в сотни раз уступают мировым показателям: ежедневный оборот валютного рынка FOREX превышает 2 трлн. долл., а доля конверсионных операций с участием рубля составляет в нем максимум 2%. Изменение ситуации требует тщательного изучения, анализа и выработки комплекса предложений по диверсификации его институционально-инструментальной структуры.

Важным инструментом в  комплексном механизме мер по укреплению финансового рынка России должен стать реализуемый с недавнего времени проект по организации биржевой торговли рядом товаров за рубли. Именно для повышения привлекательности рубля как средства расчетов и платежей и для расширения объемов национального валютного рынка на российских биржах уже началась торговля нефтью и золотом за рубли, на очереди — нефтепродукты и зерно. Помимо этого, рубль начинает использоваться в международных операциях. С 15 января 2008 г. европейская система расчетов по ценным бумагам Clearstream начала использовать рубль в качестве одной из расчетных валют.

Нью-Йоркская товарно-сырьевая биржа также намерена использовать рубли по ряду контрактов. Отечественная  валюта крайне низко востребована нефинансовым сектором мировой экономики — производством и сферой услуг, а не только банками и биржами.

Для того чтобы исправить  ситуацию и усилить интерес к  рублю за пределами России, необходимо расширение торгово-экономических  связей, в частности за счет вступления страны во Всемирную торговую организацию.

Важным вкладом в обретение  рублем конвертируемости должны стать  массированный перевод на рубли торговли со странами, для которых Россия является важным торговым партнером (страны СНГ, а также Финляндия и некоторые другие), и перевод на рубли военных и машиностроительных контрактов со странами — традиционными покупателями российского оружия и энергомашиностроительного оборудования (например, Индия, Алжир, Ангола и другие). Данный процесс может даже стимулироваться при помощи более низких налогов, нормативов, регулирующих экономическую деятельность, прочих экономических рычагов, когда режим операций с рублями будет трактоваться как преференциальный. Последние годы рубль активно укреплялся, чему способствовали результаты развития экономики, ее дедолларизация и, что немаловажно, высокие мировые цены на энергоносители.

Укрепление рубля имеет  ряд положительных последствий  для экономики. Например, повышается покупательная способность населения, увеличивается объем импорта товаров производственного назначения, открываются новые инвестиционные возможности, растет доступность внешних заимствований для частного сектора, снижаются темпы инфляции.

От укрепления рубля способны выиграть в первую очередь те отрасли  и сектора экономики, которые, не испытывая жесткой конкуренции  со стороны импорта, работают в основном на внутренний спрос и получают большую  часть доходов в рублях. Большая  же часть отраслей экономики сталкивается с все увеличивающейся конкуренцией со стороны иностранных товаров, и в этой связи в последнее  время, даже в официальных кругах, слышатся высказывания о том, что  слабая национальная валюта — благо, и ее укрепления необходимо избегать любыми способами. Какое обоснование несет подобная точка зрения, тем более что Президентом РФ не менее серьезно поставлена задача обретения рублем полной конвертируемости? Если разобраться, в условиях перманентного обесценения рубля импортные товары продаются внутри России с большой прибылью, которая затем используется для закупки сырья на внутреннем рынке по ценам значительно ниже мировых с целью последующего экспорта его за свободно конвертируемую валюту. При таких условиях рост потребительских цен оказывается ниже темпов обесценения рубля, а это означает дальнейшее повышение покупательной способности ведущих иностранных валют на российском рынке, а каждый последующий виток отпуска цен автоматически приводит к следующему витку диспропорций, разрушению и в конечном итоге уничтожению внутреннего рынка в России. Импорт при падении курса рубля становится все дороже, и внутренние цены ориентируются не столько на рост издержек производства, сколько на падение курса рубля — снижение курса заранее становится фактором внутреннего ценообразования, одновременно стимулируя экспорт продукции по демпинговым ценам. Предприятия получают прибыль больше, чем при реализации продукции на внутреннем рынке, и не заинтересованы наращивать экспорт за счет увеличения объема производства и снижения себестоимости продукции. Но как согласуется с такой ситуацией курс на конвертируемость национальной валюты? Ведь достаточно очевидно, что только укрепление реального сектора экономики, его развитие, наращивание мощи и потенциала может способствовать реализации намеченного. Самодостаточная, прогрессивная экономика даст России шанс получить все выгоды и преимущества от обретения ее валютой свободной конвертируемости.

Чрезвычайно важно законодательным  и исполнительным органам власти обратить внимание на данный аспект в комплексе будущих мероприятий. Рост взаимозависимостей национальных экономик, все более глубокая интеграция России в систему мирохозяйственных связей делают закономерным процесс перехода рубля к полной конвертируемости, однако, предстоит сделать еще очень много в этом направлении для получения осязаемых результатов. Теперь свободный рубль будут испытывать силы мирового рынка.