Бухгалтерская отчетность понятие, состав и роль в финансовом анализе

Кроме абсолютных показателей финансовой устойчивости при анализе финансового состояния вычисляют еще и относительные.

Таблица 6 Показатели финансовой устойчивости.

Коэффициент	Формула	Рекомендуемое значение
Коэффициент финансовой автономии  (Кавт)		≥ 0,5
Коэффициент финансовой устойчивости  (Кфу)		0,8 – 0,9
Коэффициент финансовой активности  (Кфа)		≤ 1,0
Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами  (Кобесп)		0,6 – 0,8

 

 

 

32

 

Коэффициент финансовой автономии  (Кавт) показывает финансовую устойчивость предприятия.

Коэффициент финансовой устойчивости  (Кфу) показывает удельный вес источника финансирования, которое может быть использованно длительное время.

Коэффициент финансовой активности  (Кфа) характеризуется отношением заемных и собственных средств.

Коэффициент обеспеченности собственными источниками (Кобесп) показывает, в какой степени запасы предприятия сформированы за счет собственных средств, или нуждается в привлечении заемных средств.

Исходя из данных баланса коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость, имеют значения.

Таблица 7 Оценка финансовой устойчивости организации по системе коэффициентов.

Коэффициент	Рекомендуемое значение	2013 год	2012 год	Изменение 2013 года к 2012 году	Изменение 2013 года к рек.значению	Процент прироста (снижения)
1	2	3	4	5	6	7
Кавт	≥ 0,5	0,46	0,47	-0,01	-0,04	-2,1
Кфу	0,8 – 0,9	0,49	0,5	-0,01	-0,31	-2
Кфа	≤ 1,0	1,18	1,15	0,03	0,18	2,6
Кобесп	0,6 – 0,8	0,23	0,24	-0,01	-0,37	-4,2

 

 

Как показывают данные таблицы 6, динамика коэффициента финансовой активности свидетельствует о достаточной финансовой устойчивости организации, т.к. этот показатель в 2013 году составляет 1,18. Однако коэффициент дает лишь общую оценку финансовой устойчивости. Его необходимо рассматривать в увязке с коэффициентом обеспеченности собственными средствам. У анализируемой организации Кобесп достаточно низок, в 2013 году составляет 0,23.

33

 

2.4 АНАЛИЗ ПОКАЗАТЕЛЕЙ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТНИЯ

 

Экономическая сущность рентабельности может быть раскрыта только через характеристику системы показателей.

Результативность предприятия оценивается с помощью абсолютных и относительных показателей. К абсолютным показателям относятся показатели прибыли (валовая прибыль, прибыль от продаж, прибыль до налогообложения, чистая прибыль). Абсолютные и относительные показатели прибыли формируют финансовый результат организации и свидетельствует о том, что полученные доходы превысили расходы. Показатели рентабельности позволяют оценить реальный уровень динамики эффективности деятельности организации, т.к. по своему экономическому содержанию характеризуют прибыль, полученную с каждого рубля вложенных средств.

Рентабельность активов (имущества) Rа показывает, какую прибыль получает предприятие с каждого рубля, вложенного в активы:

,

где Аср - средняя величина активов (валюта баланса);

      Пч - прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия (чистая прибыль).

По нашим данным рентабельность активов по чистой прибыли в 2012 году:  

Рентабельность активов по чистой прибыли в 2013 году:

 

 

 

 

34

 

Таблица 8 Анализ рентабельности активов по чистой прибыли

Показатели	2013 год	2012 год	Изменение	% прироста (снижения)
1	2	3	4	5
Чистая прибыль	1447	3332	-1885	-56,57
Активы совокупные (имущество)	82329	77747	4582	5,89
Рентабельность актива	1,808	3,915	-2,107	×

 

 

Анализ рентабельности активов по чистой прибыли показывает, что в 2012 году активы (имущество) эффективно использовались на предприятии, т.к. рентабельность актива составила 3,915%, а в рублях приблизительно 4 коп. В 2013 году активы использовались тоже эффективно, т.к. рентабельность составила 1,808% или примерно 2 коп.

Но наблюдается снижение рентабельности активов на 2,107% (1,808 – 3,915), это связано с двумя факторами:

1. с фактором «чистой прибыли»;
2. с фактором «активов».

Для расчета влияния отдельных факторов на изменение рентабельности актива по чистой прибыли можно применить метод цепных подстановок и составить факторную модель.

Таблица 9 Расчет влияния факторов на изменение рентабельности актива по чистой прибыли

Показатели	факторы		Значение рент-ти	Влияние фактора на Rа
	Пч	Аср
Базовые значения ()	3332	85116	3,915	-
Чистая прибыль (Пч)	1447	85116	0,808	-3,107
Активы совокупные (Аср)	1447	85116	0,808	0
Совокупные значения	х	х	х	-2,107

 

35

 

 

3 РЕКОМЕНДАЦИИ ПО СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ БУХГАЛТЕРСКОЙ ОТЧЕТНОСТИ

 

Бухгалтерский баланс считается ликвидным, если соблюдается следующие соотношения:

А1 ≥ П1

А2 ≥ П2

А3 ≥ П3

А4 ≤ П4

Первые три неравенства означают необходимость соблюдения неизменного правила ликвидности - превышение активов над обязательствами.

Согласно нашим данным первое неравенство не соблюдается, т.к. наиболее ликвидные активы как на 2013, так и на 2012 года меньше суммы наиболее срочных обязательств на 27350 тыс.руб в 2013 году, на 21327 тыс.руб в 2012 году. Рекомендуется пересмотреть свои кредиторские задолженности, постараться меньше брать кредитов, обходиться собственными средствами.

Второе неравенство так же не соблюдается в 2013 году 4299 тыс.руб и в 2012 году 5653, т.е. быстрореализуемые активы не могут покрыть краткосрочные пассивы. Рекомендуется увеличить дебиторскую задолженность и уменьшить сумму краткосрочных заемных средств.

Что касается третьего неравенства, то можно отметить, что перспективная ликвидность отражает значительный платежный излишек в 2013 году на 42152 тыс.руб, а в 2012 году 31180 тыс.руб. Рекомендуется продолжать дальше увеличивать сумму запасов.

Четвертое неравенство является «лакмусовой бумажкой» оценки ликвидности баланса, оно требует превышения или равенства постоянных устойчивых пассивов и труднореализуемых активов. Т.е. величина собственного капитала и других видов постоянных пассивов должна быть достаточна по стоимости или даже быть больше стоимости труднореализуемых

36

(внеоборотных) активов. Это означает, что собственных средств должно быть достаточно не только для формирования внеоборотных активов, но и для покрытия не менее 10% потребности в оборотных активах.

Последнее неравенство анализируемого предприятия соблюдено, что свидетельствует о выполнении минимального условия финансовой устойчивости, а именно, наличия у предприятия собственных оборотных средств. Рекомендуется и дальше увеличивать капитал предприятия.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

37

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

Роль бухгалтерской отчетности заключается в том, что она служит основной информационной базой финансового анализа. В составе бухгалтерской отчетности бухгалтерский баланс является наиболее информативной формой для анализа и оценки финансового состояния предприятия. Значение бухгалтерского баланса так велико, что анализ финансового состояния нередко называют анализом баланса.

Финансовое состояние можно оценивать с точки зрения краткосрочной и долгосрочной перспективы. В первом случае критерий оценки финансового состояния – ликвидность и платежеспособность.

Анализ сформированных групп ликвидности по активу и пассиву баланса за 2012 год и за 2013 год показывает, что баланс нашего предприятия, не абсолютно ликвидный. Также в 2013 году наблюдается увеличение не платежеспособности на 17,31%. Однако следует отметить, что перспективная ликвидность отражает некоторый платежный излишек на 5865 тыс.руб..

Проводимый по изложенной схеме анализ ликвидности баланса является приближенным. Более детальным является анализ платежеспособности при помощи коэффициентов. Фактические значения коэффициента абсолютной ликвидности в 2013 году не совпадают с рекомендованными. Разница коэффициентов составляет 0,1992, поэтому часть краткосрочных обязательств не может быть погашена на дату составления баланса. Анализ критической ликвидности 2013 года, по сравнению с 2012 годом показывает снижение на 0,0002 или на 2%. Анализ показывает ,что фактические и рекомендуемые значения не совпадают. В 2013 году разница коэффициентов составила 0,7902 ,поэтому часть краткосрочных обязательств не может быть погашена за счет имеющихся денежных средств.

Коэффициент текущей ликвидности обобщает предыдущие показатели и является одним из показателей, характеризующих удовлетворительность

38

 

(неудовлетворительность) бухгалтерского  баланса. Это главный показатель  платежеспособности. Можно сделать вывод об удовлетворительности бухгалтерского баланса, т.к. в 2013 году, по сравнению с 2012 годом, коэффициент текущей ликвидности увеличился на 0,05 или на 5%.

С позиции долгосрочной перспективы финансовое состояние оценивают на основе анализа финансовой устойчивости. Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка величины и структуры активов и пассивов. При анализе финансовой устойчивости используют абсолютные и относительные показатели.

Абсолютными показателями финансовой устойчивости являются показатели, характеризующие степень обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования.

Из анализа расчета абсолютных показателей финансовой устойчивости организации можно сделать вывод, что у нашего предприятия предкризисное состояние и организация находится на грани банкротства.

Относительные показатели финансовой устойчивости делятся на две группы: определяющие состояние оборотных средств и характеризующие

состояние основных средств.

Как показывают данные таблицы 6, динамика коэффициента финансовой активности свидетельствует о достаточной финансовой устойчивости организации, т.к. этот показатель в 2013 году составляет 1,18. Однако коэффициент дает лишь общую оценку финансовой устойчивости. Его необходимо рассматривать в увязке с коэффициентом обеспеченности собственными средствам. У анализируемой организации Кобесп достаточно низок, в 2013 году составляет 0,23.

 

 

 

 

39

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

 

1. Закон РФ «О бухгалтерском учете» от 24.06.1998г. №123 ФЗ с последующими изменениями в редакции от 01.01.2006 г.
2. Арабян К.К. Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности внешними пользователями: учебное пособие / К.К.Арабян. – М.: КНОРУС, 2010. – 304с.
3. Вархушина М.А., Пласткова Н.С. Анализ финансовой отчетности: Учебник / Под ред. М.А.Вархушиной, Н.С.Пласковой. – М.:Вузовский учебник, 2009. – 367с.
4. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: Учебное пособие. – М.: Издательство «Дело и Сервис», 2003. – 336с.
5. Жарылгасова Б.Т., Суглобов А.Е.. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: КНОРУС, 2009. – 304с.
6. Маркарьян Э.А. Финансовый анализ: учебное пособие / Э.А.Маркарьян, Г.П.Герасименко, С.Э.Маркарьян. – 8-е изд., перераб. и доп. – М.: КНОРУС, 2011. – 272с.