Методика анализа финансового состояния ОАО «Крафтвэй»

 

 

Содержание:

 

Введение................................3

1. Сущность и назначение  анализа финансового состояния предприятия..............6

1.1. Понятие, значение и  задачи анализа финансового состояния.......................6

1.2. Информационная база  для анализа финансового состояния...........................10

2. Методика анализа финансового  состояния ОАО «Крафтвэй»..........................11

2.1. Общая характеристика предприятия......11

2.2. Содержание анализа...................12

2.3. Общая оценка структуры  и динамики бухгалтерского баланса......................14

2.3.1. Актив баланса.......................14

2.3.2. Пассив баланса......................16

2.4. Анализ ликвидности предприятия.......21

2.4.1. Оценка ликвидности баланса............22

2.4.2. Анализ движения денежных средств........24

3. Выводы и предложения................27

 Список использованной литературы.......29

 

Введение

Рыночная экономика в Российской Федерации набирает всё большую силу. Вместе с ней набирает силу и конкуренция как основной механизм регулирования хозяйственного процесса.

В современных экономических условиях деятельность каждого хозяйственного субъекта является предметом внимания обширного круга участ­ников рыночных от­ношений, заинтересованных в результатах его функциониро­вания.

Чтобы обеспечивать выживаемость предприятия в современных условиях, управленческому персоналу необходимо прежде всего, уметь реально оценивать финансовые состояния как своего предприятия так и существующих потенциаль­ных конкурентов. Финансовое состояние – важнейшая характеристика экономи­ческой деятельности предприятия Она определяет конкурентоспособность, по­тенциал в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой степени гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнёров в финансовом и производственном отношении. Однако одного умения реально оценивать финан­совое состояние недостаточно для успешного функционирования предприятия и достижения им поставленной цели.

Конкурентоспособность предприятию может обеспечить только правильное управление движением финансовых ресурсов и капитала, находящихся на распо­ряжении.

В рыночной экономике давно уже сформировалась самостоятельное направ­ление позволяющее решать ряд поставленных вами задач, известное как «Финан­совое управление» или «Финансовый менеджмент».

Финансовый менеджмент как наука имеет сложную структуру. Одной из со­ставных его частей является финансовый анализ, базирующийся на данных бух­галтерского учёта и оценках будущих факторов хозяйственной жизни. Связь бух­галтерского учёта с управлением очевидна. Управлять – значит принимать реше­ния. Управлять – значит предвидеть, а для этого необходимо обладать достойной информацией.

В связи с этим бухгалтерская отчётность становится информационной осно­вой последующих аналитических расчётов, необходимых для принятия управлен­ческих решений.

Решения финансового характера точны настолько, насколько хороша и объ­ективна информационная база.

Финансовый менеджмент базируется на нескольких основных концепциях: временная ценность денежных ресурсов, денежные потоки, финансовый риск, цена капитала, эффективный рынок и др.

Для финансового менеджера временная ценность денежных ресурсов имеет особое значение, поскольку в аналитических расчётах приходится сравнивать де­нежные потоки, обращаемые в разные периоды времени.

В настоящих условиях финансовый менеджер становится одним из ключе­вых фигур на предприятии. Он ответственен за постановку проблем финансового характера, анализ целесообразности использования того или иного способа реше­ния принятого руководством предприятия, и предложения наиболее приемлемого варианта действия.

Деятельность финансового менеджера в общем виде может быть представ­лена следующими направлениями: общий финансовый анализ и планирование; обеспечение предприятия финансовыми ресурсами (управления источниками средств), распределение финансовых ресурсов.

Итак, успешное финансовое управление направленно на:

·     выживание фирмы в условиях конкурентной борьбы;

·     избежание банкротства и крупных финансовых неудач;

·     лидерств в борьбе с конкурентами;

·     приемлемые темпы роста экономического потенциала фирмы;

·     рост объёмов производства и реализации;

·     максимизация прибыли;

·     минимизация расходов;

·     обеспечение рентабельной работы фирмы;

Цель данной курсовой работы заключается в изучении методов анализа фи­нансового состояния, как инструментов принятия управленческого решения и выработки, на этой основе, практических рекомендаций и выводов.

Объектом курсового исследования является государственное специализиро­ванное ремонтно-строительное управление «Крафтвэй»

Анализируемый период охватывает два года работы предприятия, то есть 2002 и 2003 годы.

В процессе подготовки курсовой работы использовались материалы бухгал­терской отчётности и различные методические источники ( бухгалтерский баланс с приложениями, статическая отчётность утверждённые Минфином и Госкомста­том Российской Федерации).

 

 

 

 

 

1. Сущность и  назначение анализа

финансового состояния предприятия

1.1.   Понятие, значение и задачи анализа  финансового

состояния

 Хозяйствующий субъект  осуществляет свою производственную  деятельность на рынке самостоятельно, но в условиях конкуренции. Конкуренция  представляет собой состязательность  хозяйствующих субъектов, когда  их самостоятельные действия  эффективно ограничивают возможность  каждого из них воздействовать  на общие условия обращения  товаров на данном рынке и  стимулируют производ­ство тех товаров, которые требуются потребителю. Рыночные регуляторы, соеди­няясь с конкуренцией, образуют единый механизм хозяйствования, который за­ставляет производителя учитывать интересы и запросы потребителя. Хозяйст­вующие субъекты вступают между собой в конкурентные отношения в борьбе за потребителя. Хозяйствующий субъект, проигравший в борьбе, обычно становится банкротом.Под банкротством хозяйствующего субъекта понимается неспособность его удовлетворить требования кредиторов по оплате товаров (услуг), обеспечить обя­зательные платежи в бюджет и внебюджетные фонды в связи с превышением обязательств должника над его имуществом. Чтобы не стать банкротом, хозяйст­вующий субъект должен постоянно следить за хозяйственной ситуацией на рынке и обеспечивать себе высокую устойчивость. Одним из необходимых условий для обеспечения конкурентоспособности является анализ коммерческой деятельно­сти, в том числе анализ финансового состояния, так как он позволяет выявить наиболее сложные проблемы управления предприятия в целом и его финансо­выми ресурсами в частности.

Анализ финансового состояния представляет собой глубокое, научно-обос­нованное исследование финансовых отношений и движения финансовых ресур­сов в едином производственно-торговом процессе. Следует различать понятия «финансовый анализ» и «анализ финансового состояния предприятия». Финансо­вый анализ - более широкое понятие, так как он включает наряду с анализом фи­нансового состояния еще и анализ формирования и распределения прибыли, се­бестоимости продукции, реализации и другие вопросы. Анализ финансового со­стояния - это часть финансового анализа. Финансовое состояние предприятия характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимой для нормальной производственной, коммерческой и других видов деятельности пред­приятия, целесообразностью и эффективностью их размещения и использования, финансовыми взаимоотношениями с другими субъектами хозяйствования плате­жеспособностью и финансовой устойчивостью. Способность предприятия свое­временно производить платежи свидетельствует о его хорошем финансовом по­ложении.

Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым (предкризис­ным) и кризисным. Способность предприятия своевременно производить пла­тежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе, переносить не­предвиденные потрясения и поддерживать свою платежеспособность в неблаго­приятных обстоятельствах свидетельствует о его устойчивом финансовом со­стоянии, и наоборот.

Финансовое состояние предприятия, его устойчивость и стабильность зави­сят от результатов его производственной коммерческой и финансовой деятельно­сти. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, то это положительно влияет на финансовое положение предприятия. И наоборот, в ре­зультате недовыполнения плана по производству и реализации продукции проис­ходит повышение её себестоимости, уменьшение выручки и суммы прибыли, как следствие ухудшения финансового состояния предприятия и его платежеспособ­ности. Следовательно, устойчивое финансовое состояние не является счастливой случайностью, а итогом грамотного, умелого управления всем комплексом фак­торов, определяющих результаты хозяйственной деятельности предприятия.

Устойчивое финансовое положение, в свою очередь, оказывает положитель­ное влияние на выполнение производственных планов и обеспечение нужд про­изводства необходимыми ресурсами. Поэтому финансовая деятельность, как со­ставная часть хозяйственной деятельности, должна быть направлена на обеспече­ние планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнения расчетной дисциплины, достижения рациональных пропорций собственного и за­ёмного капитала и наиболее эффективное его использование.

Существенная роль в достижении стабильного финансового положения при­надлежит анализу. Различают внутренний и внешний анализ финансового поло­жения.

Внутренний анализ осуществляется для нужд управления предприятием. Его цель - обеспечить планомерное поступление денежных средств и разместить собственные и заёмные средства таким образом, чтобы создать условия для нор­мального функционирования предприятия, получения максимума прибыли и ис­ключения риска банкротства.

Внешний анализ осуществляется инвесторами, поставщиками материальных и финансовых ресурсов, контролирующими органами на основе публикаций от­чётности. Его цель - установить возможность выгодно вложить средства, чтобы обеспечить максимум прибыли и исключить риск потери.

Основными задачами как внутреннего, так и внешнего анализа являются:

Ø общая оценка финансового положения и факторов его изменения;

Ø изучение соответствия между средствами и источниками, рациональности их размещения и эффективности использования;

Ø соблюдение финансовой, расчётной и кредитной дисциплины;

Ø определение ликвидности и финансовой устойчивости предприятия;

Ø долгосрочное и краткосрочное прогнозирование устойчивости финансового положения.

Для решения этих задач изучаются:

ü наличие, состав и структура средств предприятия; причины и последст­вия их изменения; наличие, состав и структура источников средств предприятия; причины и последствия их изменения;

ü состояние, структура и изменение долгосрочных активов;

ü наличие, структура текущих активов в сферах производства и обраще­ния, причины и последствия их изменения;

ü ликвидность и качество дебиторской задолженности;

ü наличие, состав и структура источников средств, причины и последст­вия их изменения;

ü платежеспособность и финансовая гибкость.

Анализ финансового состояния основывается, главным образом, на относи­тельных показателях, так как абсолютные показатели баланса в условиях инфля­ции очень трудно привести в сопоставимый вид.

Относительные показатели анализируемого предприятия можно сравнивать:

v c общепринятыми «нормами»  для оценки степени риска и  прогнозирования возможности банкротства;

v c аналогичными данными  других предприятий, что позволяет  выявить силь­ные и слабые стороны предприятия и его возможности;

v с аналогичными данными  за предыдущие годы для изучения  улучшения или ухудшения финансового  состояния.

1.2.   Информационная  база для анализа финансового

состояния

 Информационной базой для проведения анализа финансово-экономического состояния предприятия служит бухгалтерская отчётность. Отчётность организа­ции (хозяйствующего субъекта) – это система показателей, характеризующая ре­зультаты и отражающая условия её работы за истёкший период.

В отчётность включены все виды текущего учета: бухгалтерский, статисти­ческий и оперативно-технический. Благодаря этому, обеспечивается возможность отражения в отчётности всего многообразия предпринимательской деятельности предприятия.

По характеру сведений, содержащихся в отчётах, различают управленческую (внутреннюю) и финансовую (внешнюю) отчётности. Управленческая отчётность -сведения о внутрипроизводственных информационных потоках, характеризующих объем, структуру и скорость товарного обращения и производства, издержках, потерях, доходах; сведения о деятельности операционной системы предприятия. Финансовая отчётность - сведения о хозяйственной деятельности организации в целом, служащие для информирования внешних пользователей.К финансовой отчётности предъявляется ряд требований. Основные из них:

·     уместность и достоверность информации;

·     значимость данной отчётности.

Анализ финансово-экономического состояния предприятия в основном бази­руется на финансовой (внешней) бухгалтерской отчётности предприятия.Финансовая бухгалтерская отчётность состоит из нескольких образующих единое целое отчетных документов:

Ø бухгалтерского баланса, форма № 1;

Ø отчёта о прибылях и убытках, форма № 2;

Ø отчёта о движении капитала, форма № 3;

Ø отчёта о движении денежных средств, форма № 4;

Ø приложение к бухгалтерскому балансу, форма № 5

Поскольку финансовая отчетность – это документы, показывающие ре­зультаты деятельности организации за определенный период в прошлом, то часто у внешних аналитиков нет иного выхода, кроме как оценивать нынешнее состояние, основываясь на устаревших данных. Ввиду того, что аналитики за­интересованы прежде всего в получении информации о том, что происходит сейчас и вероятнее всего произойдет в будущем, а не о том, что случилось в прошлом, то они не должны экстраполировать историческую информацию на нынешние условия и тем более делать на её основе прогнозы в отношении бу­дущего.

2.    Методика  анализа финансового

состояния ОАО «Крафтвэй»

2.1. Общая характеристика  предприятия

 Организационно правовая форма предприятия – открытое акционерное общество.Лицензия на осуществление строительных работ, выданная на основании решения федерального лицензионного центра 2 декабря 2002г. предоставляет предприятию право на осуществление следующих видов работ:

1.   Выполнение проектных  работ для зданий и сооружений  второго уровня ответственности - строительное проектирование и  конструирование (строительные конструкции, узлы и детали; фундаменты.)

2.   Выполнение строительно-монтажных  работ для зданий и сооружений  второго уровня ответственности - возведение несущих и ограждающих  конструкций зданий и сооружений (монтаж металлоконструкций и  установка арматуры.)