Анализ ликвидности и птежеспособности организации

 

Расчеты вертикального анализа активов бухгалтерского баланса:

I) Внеоборотные активы:

1) Нематериальные  активы:

Удельный вес (2012) = 3553/36793555*100 = 0.01

Удельный вес (2013) = 2835/36929658*100 = 0.08

Отклонение = 0.008 – 0.01 = - 0.002

2) Основные  средства:

Удельный вес (2012) = 7922564/36793555*100 = 21.53

Удельный вес (2013) = 11528960/36929658*100 = 31.22

Отклонение = 31.22 – 21.53 = 9.69

3) Доходные  вложения в материальные ценности:

Удельный вес (2012) = 2087260/36793555*100 = 5.67

Удельный вес (2013) = 525994/36929658*100 = 1.42

Отклонение = 1.42 – 5.67 = -4.25

4) Финансовые  вложения:

Удельный вес (2012) = 13564687/36793555*100 = 36.87

Удельный вес (2013) = 9549687/36929658*100 = 25.86

Отклонение = 25.86 – 36.87

5) Отложенные  налоговые активы:

Удельный вес (2012) = 86135/36793555*100 = 0.23

Удельный вес (2013) = 105543/36929658*100 = 0.29

Отклонение = 0.29 – 0.23 = 0.06

6) Прочие  внеоборотные активы:

Удельный вес (2012) = 13129356/36793555*100 = 35.68

Удельный вес (2013) = 15216639/36929658*100 = 41.2

Отклонение = 41.2 – 35.68 = 5.52

7) Итого  внеоборотных активов:

Удельный вес (2012) = 36793555/47111955*100 = 78.1

Удельный вес (2013) = 36929658/52238353*100 = 70.69

Отклонение = 70.69 – 78.1 = -7.41

II) Оборотные активы:

1) Запасы:

Удельный вес (2012) = 3016694/10318400*100 = 29.24

Удельный вес (2013) = 4852360/15308695*100 = 31.7

Отклонение = 31.7 – 29.4 = 2.3

2) НДС:

Удельный вес (2012) = 31517/1031840*100 = 0.31

Удельный вес (2013) = 15391/15308695*100 = 0.1

Отклонение = 0.1 – 0.31 = -0.21

3) Дебиторская  задолженность:

Удельный вес (2012) = 4805022/10318400*100 = 46.57

Удельный вес (2013) = 7150308/15308695*100 = 46.71

Отклонение = 46.71 – 46.57 = 0.14

4) Финансовые  вложения:

Удельный вес (2012) = 2151044/10318400*100 = 20.85

Удельный вес (2013) = 3665/15308695*100 = 0.02

Отклонение = 0.02 – 20.85 = -20.83

5) Денежные  средства и денежные эквиваленты:

Удельный вес (2012) = 258109/10318400*100 = 2.5

Удельный вес (2013) = 3234197/15308695*100 = 21.13

Отклонение = 21.13 – 2.5 = 18.63

6) Прочие  оборотные активы:

Удельный вес (2012) = 55744/10318400*100 = 0.54

Удельный вес (2013) = 52774/15308695*100 = 0.34

Отклонение = 0.34 – 0.54 = -0.2

7) Итого  оборотных активов:

Удельный вес (2012) = 10318400/47111955*100 = 21.9

Удельный вес (2013) = 15308695/52238353*100 = 29.31

Отклонение = 29.31 – 21.9 = 7.41

Вывод:

В структуре активов баланса ОАО «Седьмой континент» значительная доля принадлежит внеоборотным активам. На начало 2012 года  величина внеоборотных активов составила 78.1% от их общей величины , а на конец года – 70.69%. Прослеживается тенденция увеличения доли этого вида активов.

В структуре внеоборотных активов  преобладают основные средства, доля которых по состоянию на начало 2012г составляла 21.53%. В течении 2013г произошло увеличение основных средств и их доля на конец 2013г составила 31.22%.

 Значительный  удельный вес во внеоборотных активах наблюдается в прочих внеоборотных активах  – 41.20%. Показатель по сравнению с предыдущим годом увеличился на 5.52%

Также наблюдается снижение финансовых вложений. Показатель сократился по сравнению с 2012 годом на 11.01%

На начало 2012г величина оборотных активов составила 21.9% от их общей величины, а на конец года – 29.31%.

В структуре оборотных активов преобладают  денежные средства, доля которых по состоянию на начало 2013г составляла 21.13%. На результат повлияло увеличение денежных средств 21.13%. Показатель увеличился по сравнению с предыдущим годом на 18.63%.

Значительный удельный вес в оборотных активах наблюдается в запасах –31.7%. Показатель по сравнению с предыдущим годом увеличился на 2.3%.

Также в организации наблюдается снижение показателя финансовых вложений на 20.83%.

Таким образом, оборотные активы организации характеризуются большой долей денежных средств, незначительной долей товарных запасов.

 

Таблица 4 – Вертикальный анализ пассивов бухгалтерского баланса

Показатели	Предыдущий год (2012)		Отчетный год (2013)		Отклонение
	Сумма	Удельный вес	Сумма	Удельный все
Капитал и резервы
Уставный капитал	37500	0.23	37500	0.22	-0.01
Добавочный капитал	8979916	54.08	8979898	51.7	-2.38
Резервный капитал	5625	0.03	5625	0.03	-
Нераспределенная прибыль	7583023	45.66	8344767	48.05	+2.39
Итого капитала	16606064	35.25	17367790	33.25	-2
Долгосрочные обязательства
Заемные средства	19811705	99.23	20927465	99.03	-0.2
Отложенные налоговые активы	140116	0.7	192216	0.91	+0.21
Прочие обязательства	13545	0.07	12732	0.06	-0.01
Итого долгосрочных обязательств	19965366	42.38	21132413	40.45	-1.93
Краткосрочные обязательства
Заемные средства	2374922	22.53	2870459	20.89	-1.63
Кредиторская задолженность	7776262	73.77	10461117	76.15	+2.38
Оценочные обязательства	372542	3.53	398277	2.9	-0.63
Прочие обязательства	16799	0.16	8297	0.06	-0.1
Итого краткосрочных обязательств	10540525	22.37	13738150	26.3	+3.93
Итого обязательств	47111955	100	52238353	100	-

 

Расчеты вертикального анализа пассивов бухгалтерского баланса:

I) Капитал и резервы:

1) Уставный  капитал:

Удельный вес (2012) = 37500/16606064*100 = 0.23

Удельный вес (2013) = 37500/17367790*100 = 0.22

Отклонение =  0.22 – 0.23 = -0.01

2) Добавочный  капитал:

Удельный вес (2012) = 8979916/16606064*100 = 54.08

Удельный вес (2013) = 8979898/17367790*100 = 51.7

Отклонение =  51.7 – 54.08 = -2.38

3) Резервный  капитал:

Удельный вес (2012) = 5625/16606064*100 = 0.03

Удельный вес (2013) = 5625/17367790*100 = 0.03

Отклонение =  0.03 – 0.03 = 0

4) Нераспределенная  прибыль:

Удельный вес (2012) = 7583023/16606064*100 = 45.66

Удельный вес (2013) = 8344767/17367790*100 = 48.05

Отклонение =  48.05 – 45.66 = 2.39

5) Итого  капитала:

Удельный вес (2012) = 16606064/47111955*100 = 35.25

Удельный вес (2013) = 17367790/52238353*100 = 33.25

Отклонение =  33.25 – 35.25 = -2

II) Долгосрочные обязательства:

1) Заемные  средства:

Удельный вес (2012) = 19811705/19965366*100 = 99.23

Удельный вес (2013) = 20927465/21132413*100 = 99.03

Отклонение =  99.03 – 99.23 = -0.2

2) Отложенные  налоговые обязательства:

Удельный вес (2012) = 140116/19965366*100 = 0.7

Удельный вес (2013) = 192216/21132413*100 = 0.91

Отклонение = 0.91 – 0.7 = 0.21

3) Прочие  обязательства:

Удельный вес (2012) = 13545/19965366*100 = 0.07

Удельный вес (2013) = 12732/21132413*100 = 0.06

Отклонение =  0.06 – 0.07 = -0.01

4) Итого  долгосрочных обязательств:

Удельный вес (2012) = 19965366/4711955*100 = 42.38

Удельный вес (2013) = 21132413/52238353*100 = 40.45

Отклонение =  40.45 – 42.38 = -1.93

III) Краткосрочные обязательства:

1) Заемные  средства:

Удельный вес (2012) = 2374922/10540525*100 = 22.53

Удельный вес (2013) = 2870459/13738150*100 = 20.89

Отклонение = 20.89 – 22.53 = -1.64

2) Кредиторская  задолженность:

Удельный вес (2012) = 7776262/10540525*100 = 73.77

Удельный вес (2013) = 10461117/13738150*100 = 76.15

Отклонение = 76.15 – 73.77 = 2.38

3) Оценочные  обязательства:

Удельный вес (2012) = 372542/10540525*100 = 3.53

Удельный вес (2013) = 398277/13738150*100 = 2.9

Отклонение =  2.9 – 3.53 = -0.63

4) Прочие  обязательства:

Удельный вес (2012) = 16799/10540525*100 = 0.16

Удельный вес (2013) = 8297/13738150*100 = 0.06

Отклонение =  0.06 – 0.16 = -0.1

5) Итого  краткосрочных обязательств:

Удельный вес (2012) = 10540525/4711955*100 = 22.37

Удельный вес (2013) = 13738150/52238353*100 = 26.3

Отклонение =  26.3 – 22.37 = 3.93

Вывод:

За анализируемый период собственный капитал ОАО «Седьмой континент» снизился в целом на 2 %. Средства собственного капитала составляют в валюте баланса 33.25 % на конец 2013года и 35.25 % на конец 2012 года.

В структуре собственного капитала произошли определенные изменения. Так, нераспределенная прибыль увеличилась в отчетном году на 8344767 тысяч рублей. Резервный капитал в течение периода уменьшался и увеличивался, и на конец 2013 года его сумма составила 0.03% валюты баланса. Также наблюдается снижение добавочного капитала на 2.38%.

Долгосрочные обязательства снизились в целом на 1.93%. На данный результат повлияли следующие факторы: увеличение отложенных налоговых активов на 0.21%.Также наблюдается снижение показателя заемных средств на 0.2%.

Удельный вес краткосрочных обязательств в анализируемом периоде увеличился на 3.93% в общем объеме пассивов.

На конец анализируемого периода обязательства ОАО «Седьмой континент» полностью состояли из кредиторской задолженности, в структуре которых преобладали задолженность перед бюджетом и прочими кредиторами. В отчетном году кредиторская задолженность составила 76.15%, что выше уровня по сравнению с предыдущим годом на 2.38%.

Таким образом на основании проведенного горизонтального и вертикального анализа можно сказать, что финансово-хозяйственная деятельность ОАО «Седьмой континент» не способствовала увеличению его собственного капитала. Однако рост краткосрочной кредиторской задолженности говорит о том, что организация испытывает недостаток в собственных оборотных средствах, и ее текущая деятельность финансировалась в основном за счет привлеченных средств.

2.2 Анализ  платежеспособности и ликвидности

Таблица 2 - Группировка активов по степени ликвидности и пассивов по срочности погашения

Группа А	Предыдущий год (2012)	Отчетный год (2013)	Группа П	Предыдущий год(2012)	Отчетный год(2013)
А1	2 409 153	3 237 862	П1	7 776 262	10 461 117
А2	4 805 022	7 150 308	П2	3 277 033	2 764 263
А3	4 920 525	3 103 955	П3	19 965 366	21 132 413
А4	36 793 555	36 929 658	П4	16 606 064	17 367 790

 

Группа активов:

1.Абсолютно-ликвидные активы:

А1(2012)=258109+2151044=2409153

А1(2013)=3234197+3665=3237862

2.Быстро реализуемые активы:

А2(2012)=4805022

А2(2013)=7150308

3.Медленно  реализуемые активы:

А3(2012)=3016694+31517+55744=3103955

А3(2013)=4852360+15391+52774=4920525

4.Трудно  реализуемые активы:

А4(2012)=36793555

А4(2013)=36929658

Группа пассивов:

1.Наиболее  срочные обязательства:

П1(2012)= 7776262

П1(2013)= 10461117

2.Среднесрочное  обязательство:

П2(2012)=2374922+372542+16799=2764263

П2(2013)=2870459+398277+8297=3277033

3.Долгосрочное  обязательство:

П3(2012)=19965366

П3(2013)=21132413

4.Постоянные  пассивы:

П4(2012)=37500+8979916+5625+7583023=16606064

П4(2013)=37500+8979898+5625+8344767=17367790

Сопоставление итогов приведенных групп по активу и пассиву баланса

Таблица 2 – Группировка пассивов и активов

2012 год	2013 год
А1≤П1	А1≤П1
А2≥П2	А2≥П2
А3≤П3	А3≤П3
А4≥П4	А4≥П4

 

Данный баланс нельзя считать абсолютно ликвидным, так как не выполнены все неравенства. Однако выполнено второе неравенство, это значит что у предприятия быстро реализуемые активы превышают краткосрочные пассивы и организация может быть платежеспособной в недалеком будущем с учетом своевременных расчетов с кредиторами, получения средств от продажи продукции в кредит. 

 На основе сопоставления групп активов с соответствующими группами пассивов выносится суждение о ликвидности баланса предприятия.

Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет вычислить следующие показатели: 

Таблица 3 – Коэффициенты ликвидности

Показатель	Предыдущий год (2012г.)	Отчетный год (2013г.)	Абсолютное отклонение
Кал	0.22	0.24	+0.02
Кпл	0.65	0.79	+0.14
Ктл	1.1	1.02	-0.08