Анализ финансового состояния предприятия ООО «Гранд-Люкс»

Коэффициент текущей ликвидности (общего покрытия) - показывает достаточно ли у предприятия средств для погашения краткосрочных обязательств в течение определенного времени. Рекомендуемое значение от 1 до 2-3 [22].

В отдельных случаях требуется  рассчитать коэффициент срочной (быстрой) ликвидности. Он рассчитывается по состоянию  на сегодняшний день как отношение  имеющейся в наличии суммы  денежных средств (остатки по счетам 50 и 51) к сумме возникшего обязательства.

Для обеспечения финансовой устойчивости предприятие должно обладать гибкой структурой капитала, уметь  организовывать его движение таким  образом, чтобы обеспечить постоянное превышение доходов над расходами  с целью сохранения платежеспособности и создание условий для самопроизводства.

Финансовая устойчивость анализируется на основе расчета  абсолютных и относительных показателей.

С помощью абсолютных показателей  определяется тип финансовой устойчивости. В ходе производственного процесса постоянно пополняются материальные запасы. Для этого используются как  собственные оборотные средства, так и заемные источники. Достаточность  источников для формирования материальных оборотных средств может характеризовать  различные условия финансовой устойчивости. Выделяют следующие типы финансовой устойчивости:

- абсолютная финансовая устойчивость, при которой материальные оборотные средства формируются за счет собственных оборотных средств;

- нормальная финансовая устойчивость, при которой материальные запасы формируются за счет чистых мобильных активов (собственных оборотных средств и долгосрочных кредитов и займов);

- неустойчивое финансовое состояние - материальные запасы формируются за счет собственных оборотных средств, долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов. В этой ситуации условие платежеспособности нарушается, но сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнение собственных оборотных средств;

- кризисное финансовое состояние, при котором материальные запасы превышают величину источников их формирования. В этом случае предприятие считается неплатежеспособным, т.к не выдерживает условие платежеспособности - денежные средства, краткосрочные финансовые вложения и дебиторская задолженность не покрывают кредиторскую задолженность [5].

Для анализа финансовой устойчивости используются также относительные  показатели. Они характеризуют степень  зависимости предприятия от внешних  инвесторов и кредиторов.

1. Коэффициент автономии  (финансовой независимости) - рассчитывается  как отношение собственных источников  к итогу баланса и показывает, какая часть имущества организации  сформирована за счет собственных  средств.

2. Коэффициент соотношения  заемных и собственных средств  - рассчитывается как отношение  величины обязательств к собственному  капиталу.

3. Коэффициент покрытия  долгов собственным капиталом  (платежеспособности) - рассчитывается  как отношение собственного капитала  к общей величине обязательств.

4. Коэффициент соотношения  мобильных и иммобилизованных  средств - рассчитывается как  соотношение стоимости мобильных  средств к стоимости иммобилизованных.

5. Коэффициент маневренности  - рассчитывается путем деления  собственных оборотных средств  на общую сумму собственного  капитала.

6. Коэффициент обеспеченности  оборотных активов собственными  источниками формирования - рассчитывается  как отношение собственных оборотных  средств к общей сумме оборотного  капитала.

7. Коэффициент имущества  производственного назначения - рассчитывается  как отношение суммы стоимостей (взятых по балансу) основных  средств, капитальных вложений, нематериальных  активов, запасов к итогу баланса.

8. Коэффициент текущей  задолженности - рассчитывается  как отношение краткосрочных  обязательств к итогу баланса.

9. Коэффициент постоянного  капитала - рассчитывается как отношение  суммы собственного капитала  и долгосрочного заемного капитала  к итогу баланса [24].

Эти коэффициенты находятся  в прямой зависимости от изменения  финансовой устойчивости, т.е. рост каждого  из них (кроме коэффициента соотношения  заемных и собственных средств) подтверждает укрепление финансовой устойчивости. Но одновременный рост всех показателей  невозможен, так как некоторые  из них могут повышаться только за счет снижения других.

Для общей оценки изменения  финансовой устойчивости предприятия  необходимо осуществить сопоставление  расчетных значений показателей  со стандартными.

 

 

 

 

 

1.3 Информационное  обеспечение оценки и анализа  финансового состояния

Оценка и анализ финансового  состояния, как и финансовый анализ в целом, основываются на использовании  информации бухгалтерской отчетности. Значение бухгалтерской отчетности настолько велико, что анализ финансового  состояния нередко называют анализом баланса [17].

В условиях перехода к рыночным отношениям в экономике бухгалтерская  отчетность становится основным средством  коммуникации предприятий с другими  хозяйствующими субъектами, Государственными и общественными организациями. При этом функции бухгалтерского учета расширяются до информационного  обеспечения финансового менеджмента, неотъемлемой частью которого является анализ финансового положения предприятий. А бухгалтерская отчетность, как результат обобщения данных бухгалтерского учета, составляется именно для того, чтобы её анализировать, а не только для представления в налоговые службы и другие заинтересованные инстанции.

В последние годы в Российской Федерации были внесены существенные изменения в содержание форм официальной  отчетности предприятий с тем, чтобы  они в большей мере соответствовали  требованиям международных стандартов [19]. На настоящий момент в состав бухгалтерской отчетности входят следующие основные элементы:

• бухгалтерский баланс – форма №1
• отчет о финансовых результатах – форма №2
• отчет о движении капитала – форма №3
• отчет о движении денежных средств – форма №4
• приложение к бухгалтерскому балансу – форма №5 [12].

Эти основные элементы дополняются  пояснительными записками, специализированными  формами для отдельных видов  предприятий. Особые формы введены  для отчетности банков, страховых  компаний, инвестиционных фондов, бюджетных учреждений. Но в целом официальная бухгалтерская отчетность большинства предприятий унифицирована, что позволяет проводить на её основе сравнительный анализ показателей деятельности различных хозяйствующих субъектов.

Однако, строя анализ финансового  состояния на информационной базе бухгалтерской  отчетности, необходимо учитывать, что  в самих отчетных формах заложены определенные ограничения, влияющие на результаты анализа. Укажем некоторые  из этих ограничений, наиболее существенные на взгляд автора.

Баланс предприятия представляет собой моментную характеристику финансово-хозяйственной деятельности, сложившуюся на дату составления отчетности [25]. Вполне вероятно, что за некоторое время после её наступления предприятие проведет такие хозяйственные операции, которые коренным образом поменяют картину его финансового состояния. Поэтому порой в балансе может быть зафиксировано такое состояние средств и их источников, которое является скорее случайным, чем закономерным для данного предприятия.

Формирование тех или  иных статей отчетности, возможность  отнесения определенных доходов  или расходов именно к данному  отчетному периоду и многие другие принципиальные моменты составления  бухгалтерских отчетов в значительной мере зависят от принятого в стране нормативно-правового регулирования  бухгалтерского учета, а также учетной  политики самого предприятия. В результате, при изменении параметров учетной  политики или правового режима, в  котором существует организация, уровень  её финансового состояния формально  тоже поменяется, даже если все показатели финансово-хозяйственной деятельности объективно останутся прежними.

Эти ограничения, заложенные в самих формах отчетности, могут  привести к значительным искажениям в оценке финансового состояния. Однако они же могут принести и определенную выгоду предприятию, если бухгалтеры и финансовые менеджеры научатся манипулировать параметрами учетной политики, датами получения и выплаты средств в договорах, а также пользоваться всеми другими разрешенными законодательством методами, чтобы к отчетной дате представить наиболее привлекательную картину финансового состояния предприятия.

По данным отчетности можно  рассчитать целый ряд аналитических  показателей, но все они будут  беспомощны, если их не с чем сравнить. Бухгалтерский отчет, рассматриваемый  изолированно, не обеспечивает пространственной и временной сопоставимости. Поэтому  его анализ должен проводиться в  динамике и по возможности дополняться  обзором аналогичных показателей  по однотипным предприятиям, их отраслевым и среднепрогрессивным значениям [13].

Интерпретация балансовых показателей  возможна лишь с привлечением данных об оборотах. Сделать вывод о том, велики или малы суммы по той или  иной статье, можно только после  сопоставления балансовых данных с  соответствующими суммами оборотов. Поэтому для оценки и анализа  финансового состояния необходимо использовать показатели других форм отчетности, а также данные аналитического учета.

Финансовое положение  предприятия и перспективы его  изменения находятся под влиянием не только факторов финансового характера, но и многих факторов, вообще не имеющих  стоимостной оценки. В их числе: политическая ситуация в стране. общеэкономическая конъюнктура, структурная перестройка в отраслях хозяйства, смена форм собственности, профессиональная подготовка работников предприятия и так далее. Поэтому при интерпретации результатов финансового анализа необходимо по возможности использовать не только формальные критерии, но и неформальные оценки [3].

Таким образом, осуществление  анализа только на основе отчетных данных, которые содержат довольно-таки ограниченную информацию о деятельности предприятия, не позволяет произвести полную характеристику финансового  состояния. Показатели отчетности следует  дополнять данными аналитического учета, а также вносить корректировки  на изменение параметров учетной  политики, нормативно-правового регулирования  бухгалтерского учета и влияние  нефинансовых факторов деятельности предприятия.

Однако нельзя и приуменьшать значение бухгалтерской отчетности для оценки и анализа финансового  состояния. Именно официальная публикуемая  отчетность является единственно доступным  и достоверным источником информации о деятельности предприятия для  всех внешних пользователей, а также  отвечает требованиям периодичности и унифицированности [9]. Это позволяет на её основе проводить динамический сравнительный анализ показателей функционирования различных предприятий. Такой анализ в свою очередь важен не только для отдельных участников экономического процесса, но также для целых регионов и отраслей хозяйства, поскольку его результаты служат базой для выработки макроэкономической политики.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2 Оценка и анализ финансового состояния действующего предприятия

 

2.1 Краткая характеристика анализируемого предприятия

Полное фирменное наименование организации: Общество с ограниченной ответственностью «Гранд-Люкс». Сокращенное фирменное наименование: ООО «Гранд-Люкс»». Место нахождения Общества: 460000, г. Оренбург, ул. Ленинская, 53.

Общество с ограниченной ответственностью «Гранд-Люкс» является юридическим лицом, созданным в  соответствии с требованиями Федерального закона Российской Федерации «Об  обществах с ограниченной ответственностью»  и Гражданского кодекса Российской Федерации на основании решения учредителей. Общество является юридическим лицом и свою деятельность организует на основании Устава и действующего законодательства Российской Федерации.

Целью деятельности общества является извлечение прибыли. Общество имеет гражданские права и  исполняет обязанности, необходимые  для осуществления любых видов  деятельности, не запрещенных законом.

Общество обладает обособленным имуществом, учитываемом на его самостоятельном  балансе, открывает в установленном  порядке банковские счета на территории Российской Федерации и за ее пределами, может от своего имени приобретать  и осуществлять имущественные и  личные неимущественные права и  нести обязанности.

Общество имеет круглую  печать со своим наименованием, зарегистрированный товарный знак и другие средства визуальной идентификации.

В соответствии с уставом  имущество Общества составляют основные фонды, оборотные средства, иные материальные и нематериальные активы и  любое  другое имущество.

Основными видами деятельности Общества являются:

- монтаж инженерного оборудования зданий и сооружений;

- монтаж прочего инженерного оборудования;

- производство столярных и плотничных работ;

- производство прочих отделочных и завершающих работ;

- монтаж металлических строительных конструкций;

- оптовая торговля  прочими непродовольственными потребительскими товарами;

- оптовая торговля бытовой мебелью, напольными покрытиями и прочими неэлектрическими бытовыми товарами;

- оптовая торговля лесоматериалами, строительными материалами и санитарно-техническим оборудованием;

- оптовая  торговля   лакокрасочными   материалами,   листовым стеклом,  санитарно-техническим  оборудованием   и   прочими строительными материалами