Негосударственные пенсионные фонды на российском финансовом рынке

Дополнительное пенсионное страхование "1000 на 1000"

Каждую 1000 рублей, которую Вы добровольно отложите себе на пенсию - государство удвоит, добавив еще столько же из бюджета! Существует два основных условия: взнос гражданина должен быть не менее 2000 рублей в год (почти 170 рублей в месяц), а государство готово выделить на каждого не более 12 000 рублей в год. Государственное софинансирование пенсий - не имеющая аналогов в мире система экономического стимулирования граждан и работодателей к формированию дополнительных пенсионных накоплений. Срок входа в программу ограничен пятью годами - с 1 октября 2008 г. по 1 октября 2013 г.

Негосударственное пенсионное обеспечение

Негосударственная пенсия формируется за счет регулярных добровольных отчислений гражданина и/или его работодателя в негосударственный пенсионный фонд. По условиям программ НПО гражданин имеет возможность определять размер взносов и негосударственной пенсии, порядок их внесения и получения, размер и период получения выплат. Гражданин в любой момент может расторгнуть договор с фондом и получить не только все внесенные средства, но и начисленный инвестиционный доход.

Корпоративные пенсионные программы

Работодатели, ответственно подходящие к будущему своих работников, а также заинтересованные в получении дополнительных конкурентных преимуществ на рынке труда, внедряют в своих компаниях корпоративные пенсионные программы. Суть их заключается в том, что работодатель за счет собственных средств, либо совместно с работником формирует дополнительную корпоративную пенсию, призванную в будущем увеличить доход пенсионера. В результате работник получает возможность жить в старости достойно, а работодатель приобретает инструменты мотивации и удержания персонала, в том числе высококвалифицированных или дефицитных кадров.

 

2.4. Крупнейшие клиенты фонда

 

1. Предприятия группы "ЛУКОЙЛ"

ЛУКОЙЛ - одна из крупнейших международных вертикально интегрированных нефтегазовых компаний. Основными видами деятельности Компании являются разведка и добыча нефти и газа, производство нефтепродуктов и нефтехимической продукции, а также сбыт произведенной продукции. Основная часть деятельности Компании в секторе разведки и добычи осуществляется на территории Российской Федерации, основной ресурсной базой является Западная Сибирь.

2. ГУП МосНПО "РАДОН" специализируется на обращении с радиоактивными отходами (РАО) средней и низкой активности, образующимися в народном хозяйстве (в науке, промышленности, медицине, сельском хозяйстве и т.д.). Предприятие осуществляет весь комплекс работ с РАО - их сбор, транспортировку, переработку и хранение, а также проводит радиационно-аварийные работы, радиоэкологический и ртутный мониторинг.

3. Холдинг "Уралхимпласт" крупнейший российский производитель синтетических смол и пластмасс. В группу компаний входят производственные мощности в Нижнем Тагиле (Свердловская обл.), филиалы в городах: Москва, Санкт-Петербург, Новосибирск, Ростов-на-Дону, Тольятти, СП "Уралхимпласт-Кавенаги", СП "Уралхимпласт-Амдор", СП "УралМетанолГрупп", СП "UCP Chemicals India", СП "УХП-Кроношпан".

4. ООО "АК"Туламашзавод" является одним из крупнейших предприятий военно-промышленного комплекса России, которое производит вооружение для сухопутных войск и Военно-Морского Флота. Традиционная сфера деятельности АК "Туламашзавод" - выпуск артвооружения кораблей различных типов: 30-мм артустановки АК-306, АК-630М, а также уникальный ракетно-артиллерийский комплекс "Каштан".

5. Совместное Российско-Вьетнамско-Японское СП "VRJ-Petroleum Co." (дочерняя компания ОАО "Зарубежнефть")

В 2002 году на основе нефтяного контракта (соглашение о разделе продукции) между Правительством СРВ в лице уполномоченной Генеральной нефтегазовой компании Вьетнама "Петровьетнам", иностранными подрядчиками "Зарубежнефть" и компании "Идемитсу Кыулонг Петролеум Ко., Лтд" (Япония) для освоения нефтегазовых ресурсов блока 09-3 была создана российско-вьетнамо-японская компания "VRJ-Petroleum Co". Доли участия сторон в проекте распределены следующим образом: "Зарубежнефть" -      50 %, ГКНГ "Петровьетнам" - 35 %, "Идемитсу" - 15 %.

6. LLC "Desmet Ballestra" инжиниринговая группа, работающая на разных континентах для масложировой промышленности, а также в различных отраслях органической и неорганической химической промышленности. Компания располагает специальными знаниями в проектировании и поставке технологических установок для производства поверхностно-активных веществ, рецептурных моющих средств и других сырьевых материалов для продуктов личного и бытового пользования.

7. СК «СЕВЕРНАЯ КАЗНА» - федеральная страховая компания, работающая в Свердловской области с 1993 года, входящая в число лидеров по УРФО.

Среди учредителей компании - предприятия пищевой промышленности и металлургического комплекса Урала. Компания входит в финансовую группу «Северная Казна», однако является крупным игроком не только на рынке юридических лиц, но и на рынке страхования физических лиц. На сегодняшний день офисы компании открыты в 18 городах.

 

2.5. Управляющие компании фонда

 

ООО "Управляющая компания "КапиталЪ"

Адрес: 123100, Москва, Краснопресненская наб., д.6.

Тел.: (495) 777-01-70 

Лиц. № 21-000-1-00058 от 01.02.2002

ЗАО "Лидер"

Адрес: 117556, г. Москва, Симферопольский бульвар, 13

Лиц. № 21-000-1-00094 от 17.12.2002

Администратор Фонда:

ООО "Пенсионный КапиталЪ"

Адрес: 123100, г. Москва, Краснопресненская наб., д.6.

 

2.6. Показатели и достижения фонда

 

Более 1,4 млн. клиентов - общее количество застрахованных лиц и участников НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ".

312 тыс. человек обратились за формированием накопительной части пенсии в 2009 году - это наивысшее достижение среди НПФ.

Имущество для обеспечения уставной деятельности (ИОУД) НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ" составляет 21,5 млрд. руб. 

Динамика прироста клиентской базы НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ" представлена на рис. 1.

Рис. 1. Динамика прироста клиентской базы НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ"

Свыше 40 000 пенсионеров получают в НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ" негосударственную пенсию. Более 690 млн. рублей составил общий объем пенсионных выплат в 2009 году.

69,7% - накопленная доходность инвестирования пенсионных накоплений в период 2005-2009 г.

11,37% - среднегодовая доходность инвестирования пенсионных накоплений в 2005-2009 годах.

Накопленная доходность инвестирования средств пенсионных накоплений НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ" в сравнении с аналогичным показателем ПФР представлена на    рис. 2.

     

Рис. 2. Накопленная доходность инвестирования средств пенсионных накоплений НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ" в сравнении с аналогичным показателем ПФР

 

Более 45,5 млрд. рублей - объем собственного имущества НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ".

Свыше 684,7 млн. рублей - совокупный вклад учредителей НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ".

57 городов 49 регионов - охват филиальной сети НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ".

"A++" - наивысший рейтинг надежности, присвоен рейтинговым агентством "Эксперт РА".

"ААА" - наивысший рейтинг надежности, присвоен "Национальным рейтинговым агентством".

Динамика роста пенсионных накоплений под управлением НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ" (млн. руб.) представлена на рис. 3.

Рис. 3. Динамика роста пенсионных накоплений под управлением НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ" (млн. руб.)

 

На 31.03.2010 г. объем пенсионных накоплений под управлением НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ" составляет 16,6 млрд. руб., объем пенсионных резервов - 12,8 млрд. руб.

 

2.7. Инвестиционная политика фонда

 

В основе инвестиционной политики НПФ «ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ» лежит стратегия получения стабильного дохода при минимальном уровне риска. На практике это значит, что доля акций (то есть инструментов с рыночными рисками) в инвестиционном портфеле ограничена размерами фиксированного дохода, который Фонд получит за счет инвестирования в инструменты с фиксированной доходностью - то есть в облигации и банковские депозиты. На 31.12.09г. доля акций составляет 9,9 % от инвестиционного портфеля. Это расчетная величина, которая позволила Фонду свести к практическому минимуму риск убытков.

Структура пенсионных накоплений НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ" на 01.04.10 г. представлена на рис. 4.

 

Рис. 4. Структура пенсионных накоплений НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ"  
на 01.04.10г.

 

Накопленная доходность инвестирования средств пенсионных накоплений НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ представлена на рис. 5.

           

Рис. 5. Накопленная доходность инвестирования средств пенсионных накоплений НПФ "ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ

Такая политика делает услуги НПФ «ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ» более выгодными по сравнению с недавно созданным «расширенным инвестиционным портфелем» государственной управляющей компании - Внешэкономбанка. Ведь для ВЭБа остался недоступным самый высокодоходный (особенно в период «послекризисного» роста) финансовый инструмент - акции российских эмитентов. Таким образом, в средне- и долгосрочной перспективе доходность Внешэкономбанка будет, скорее всего, существенно ниже, чем доходность НПФ «ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ».

Средства НПФ «ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ» инвестируются в акции и облигации самых надежных российских компаний: «ЛУКОЙЛ», «Газпром», «Роснефть», «Норильский никель», «Татнефть», «Вымпелком», «Сбербанк» «РЖД» и других. Эти акции и облигации обладают наивысшей степенью надежности и входят в первый котировальный список российской фондовой биржи ММВБ. Банки, на депозитах которых размещаются пенсионные средства, также являются самыми надежными в стране: это «Сбербанк», «Газпромбанк», «ВТБ», «Петрокоммерц», «ТрансКредитБанк» и другие.

Эффективное использование возможностей, предоставляемых законодательством, а также сбалансированная инвестиционная политика позволяют НПФ «ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ» демонстрировать высокую доходность, что дает основание будущим пенсионерам - клиентам Фонда - уверенно смотреть в будущее.

Все инвестиции осуществляются в соответствии с принципами и ограничениями, изложенными в действующем законодательстве Российской Федерации.

 

Глава 3. Взаимодействие Банков и пенсионных фондов

3.1. Регулирование инвестиционной деятельности НПФ

 

Инвестиционная деятельность НПФ регулируется государством на основании:

- Федерального закона РФ от 07.05.1998 г. №75-ФЗ (ред. 12.02.01) «О негосударственных пенсионных фондах»;

- Постановления Правительства РФ от 23.12.1999 г. №1432 «Об утверждении правил размещения пенсионных резервов негосударственных пенсионных фондов и контроля за их размещением»;

- Приказа Инспекции НПФ при Министерстве труда и социального развития РФ от 27.12.1999 № 135 «Об утверждении требований к составу и структуре пенсионных резервов негосударственных пенсионных фондов»;

- Приказа Инспекции НПФ при Министерстве труда и социального развития РФ от 10.01.2002 №1 «О порядке размещения пенсионных резервов в 2002 г.».

При размещении пенсионных резервов должны соблюдаться следующие требования к их составу:8

- стоимость пенсионных резервов, размещенных в один объект, не может превышать 20 процентов стоимости размещенных пенсионных резервов;

- общая стоимость пенсионных резервов, размещенных в эмиссионные ценные бумаги, не имеющие признаваемых котировок, не должна превышать 20 процентов стоимости размещенных пенсионных резервов;

- общая стоимость пенсионных резервов, размещенных в ценные бумаги, выпущенные учредителями и вкладчиками фонда, не должна превышать 30 процентов стоимости размещенных пенсионных резервов;

- в федеральные государственные ценные бумаги допускается размещать суммарно не более 50 процентов стоимости размещенных пенсионных резервов, за исключением случаев их получения в результате проведения новации;

- в государственные ценные бумаги субъектов Российской Федерации и муниципальные ценные бумаги допускается размещать суммарно не более 50 процентов стоимости размещенных пенсионных резервов;

- в акции и облигации предприятий и организаций допускается размещать суммарно не более 50 процентов стоимости размещенных пенсионных резервов;

- в векселя допускается размещать не более 50 процентов стоимости размещенных пенсионных резервов;

- в банковские вклады и недвижимость допускается размещать суммарно не более 50 процентов стоимости размещенных пенсионных резервов.

Средства пенсионных резервов, предназначенные для выполнения текущих обязательств по выплатам участникам и находящиеся на банковских счетах фонда, не должны превышать размера обязательств по выплатам на ближайшие три месяца.

По виду доходности вложения, в которые размещаются пенсионные резервы, разделяются на: