Основные тенденции и перспективы развития факторинга в России

3. Перспективы развития факторинговых операций в России

Несмотря  на устойчивое развитие рынка факторинговых  услуг в Российской Федерации, существует ряд нерешенных проблем, которые  не позволяют говорить о факторинге как о развитом экономическом  рынке. 
 
Наиболее существенной из проблем развития факторинга являются:

Проблема  неинформированности предпринимателей как потенциальных клиентов о  факторинге.

Очень часто  наблюдается ситуация элементарного  незнания о данном понятии, о механизме  его работы, о его положительных и отрицательных сторонах. Также существует тенденция подмены факторинговой услуги на кредит под обеспечение дебиторской задолженности. Факторинг является одним из инструментов мошенников.

Довольно  часто клиенты факторинговых  компаний осознают, что факторинг позволяет получить свободные от обязательств средства, путем подделки документов, подтверждающих возникновение дебиторской задолженности, либо, вступив в сговор с дебитором, который за определенное вознаграждение согласиться поставить подпись под накладной.

Развитие  рынка факторинга будет происходить  в два этапа, первый из которых  можно рассматривать в качестве краткосрочной перспективе, а второй - в долгосрочной перспективе.

До 2010 - 2012 года российский рынок факторинга будет  занят восстановлением позиций, утраченных во время кризиса. Темпы роста в данный период не будут превышать: 20% в 2010 году и 60 - 70% в последующие годы.

Рост будет  происходить главным образом, за счет привлечения новых потребителей факторинговых услуг, перераспределения  клиентов, оставшихся после банкротства двух крупнейших региональных факторов: Еврокоммерц и МФК.

Начнется  адаптация рынка под изменения  законодательства. Определенное влияние  на рынок факторинга окажет и принятие закона о торговле. С одной стороны  он существенно упростит процедуру взаимодействия поставщиков и ритейлеров, и тем самым поможет расширить список поставщиков торговых сетей и, соответственно, потенциал факторингового рынка. С другой, стороны нормы об ограничение сроков оплаты в условиях договоров поставок по группам продовольственных товаров теоретически могут уменьшить сроки финансирования поставок факторами и тем самым сократить не столько стоимость услуги, сколько объемы факторингового рынка.

Продолжится и тенденция по переориентированию факторинга на розничный рынок, в частности на предприятия пищевой и перерабатывающей промышленности. Это объясняется тем, что именно для этих предприятий ключевой проблемой является нехватка оборотных средств, кассовые разрывы из-за отсрочек платежа, которые могут быть ликвидированы только факторингом.

Более насыщенным будет следующий период - 2012-2020 года. Данный период будет ознаменован  экспансией факторов в регионах. Ожидается, что рост регионального рынка  в среднем составит 200 - 250 процентов, что со временем приведет к возрастанию удельной доли регионального рынка факторинга до 40 - 50%.

Постепенно  изменится и структура факторингового продукта. Если в настоящее время  основную долю рынка занимает факторинг  с регрессом, то в указанный период приоритет будет отдан прочим факторинговым продуктам. Доля внутреннего факторинга без регресса сможет увеличиться до 20 - 30%, международного факторинга до 20%. Вероятно на рынке появятся новые продукты: инвойс-дискаунтинг, закупочный факторинг и др.

Если в  указанный период будут решены основные проблемы факторингового рынка возможно резкого увеличения потребителей данной услуги. Рост рынка может вернуться к докризисному уровню и составлять до 250% в год. Таким образом, к 2020 году факторинг в структуре ВВП составит более 10%.

Если же проблемы рынка решены не будут, то к указанному периоду. Рост факторинга будет существенно ниже, его удельный вес составит только 5 - 6%. При этом преобладающей на рынке услугой так и будет регрессный факторинг с массовой долей 75 - 90 процентов.

Таким образом, проблемы и перспективы развития рынка факторинга тесно взаимосвязаны.

Заключение

Факторинг - одно из тех  направлений банковских услуг, которое  активно развивается в последнее  время. Он является одной из форм кредитования поставщика. При факторинге товар переходит от поставщика к покупателю. Первый получает причитающуюся ему сумму от банка, обычно с небольшим дисконтом, и за это передает банку право требования задолженности с покупателя. Банк реализует свое право и взыскивает долг с покупателя, обычно предоставив ему небольшую отсрочку.

В структуре вознаграждения за оказание факторинговых услуг  выделяются следующие три основных компонента: фиксированный сбор за обработку документов по поставке, стоимость кредитных ресурсов, необходимых  для финансирования поставщика, комиссия за финансовый сервис.

Правоотношения сторон по договору факторинга регулируются главой 43 «Финансирование под уступку  денежного требования» Гражданского кодекса Российской Федерации. Для  поставщика использование факторинга повышает возможность реализации его продукции. Действительно, факторинг позволяет клиенту:

• резко увеличить объем продаж, привлечь новых покупателей, предложить им льготные условия покупки;
• закупить товары у своих поставщиков по более низким ценам за счет отказа отсрочки платежа с их стороны;
• получить более гибкое и оптимальное по сравнению с традиционным банковским кредитом финансирование растущих продаж в случае недостатка собственных оборотных средств;
• превратить продажу с отсрочкой платежа в продажу с немедленной оплатой (клиенту больше не придется ждать оплаты товара покупателем - он получает большую часть суммы платежа при поставке);
• отказаться от банковского кредита, клиенту не потребуется обеспечение, следовательно, он не будет нести все расходы, связанные с оформлением кредита, переплачивать за использование средств банка, так как при кредитовании он вынужден учитывать в сроке кредита время на закупку сырья и производство товара.

Банк ведет всю необходимую  документацию по дебиторской задолженности  клиента и контролирует своевременную оплату его поставок, полностью освобождая клиента от работы с должниками, а также защищает от потерь при нарушении ими условий платежа. Таким образом, факторинг представляет собой высокоэффективный инструмент финансирования клиентов, позволяющий не только увеличить оборотные средства, но и более оперативно и гибко управлять финансовыми потоками с целью минимизации издержек и роста продаж.

Список используемой литературы

1. Гражданский кодекс РФ, глава 43.
2. Гришина О., Кашкин В. Факторинг набирает обороты // Банковское обозрение. – 2005. - №6.
3. Земцов А. Российский факторинг накануне вступления в ВТО // Банковское обозрение. – 2006. - №7.
4. Игнатова И.Л. Дом, который построил фактор // Банковское кредитование. – 2006. - №2.
5. Кузнецова М.В. Статья: Факторинг - эффективный инструмент финансирования // Банковское кредитование. – 2005. - №3.
6. Майорова Е. Методика учета факторинговых операций банка // Бухгалтерия и банки. – 2005. - №3.
7. Печникова А. Банковские операции. – М., 2005. – 368с.
8. Савицкая Г. Договор факторинга: правовая основа и бухгальтерский учет // Банковское кредитование. – 2005. - № 3.
9. Смирнов Е.Е. Факторинг в России: проблемы, тенденции, перспективы // Международные банковские операции. – 2006. - №3.
10. Степанян Т. Банки тормозят развитие факторинга // Банковское обозрение. – 2006. - №3.
11. Харламова О. Выбираем факторинг вместо кредита // Московский бухгалтер. – 2005. - №8.
12. http://www.raexpert.ru
13. http://www.factoring.ru