Тест по "Управлению финансовыми рисками"

 

 

Вариант 1

Тесты по дисциплине:

«Управление финансовыми рисками»

(При ответе предполагается, что  могут быть один или несколько  правильных ответов.

Правильные ответы выделить цветом)

 

 

1. Риск – это:

а) возможность появления неблагоприятных событий;

б) отклонение от намеченной цели;

в) возможность появления потерь в результате принятого менеджером решения;

г) возможность получения выгоды в результате принятого менеджером решения;

д) все вышесказанное.

 

2. Риск обусловлен:

а) в основном действиями Ваших конкурентов;

б) в основном изменчивостью предпринимательской среды;

в) неопределенностью предпринимательской среды и ограниченностью ресурсов предпринимательства;

г) только воздействием факторов, не зависящих от предпринимателя.

 

3. Категории «риск» и «неопределенность»:

а) являются синонимами (равнозначны);

б) риск порождается неопределенностью;

в) независимы между собой и не влияют друг на друга;

г) риск вызывает неопределенность.

 

4. Неопределенность предпринимательской среды обусловлена:

а) неполнотой и недостоверностью информации;

б) личными и профессиональными качествами менеджера;

в) случайностью появления некоторых неблагоприятных событий;

в) противодействием участников рынка;

г) комбинацией указанных причин.

 

5. Соотношение между риском и доходом:

а) прямое, т.е. чем больше риск, тем больше доход;

б) обратное, т.е. чем меньше риск, тем больше доход;

в) как прямое, так и обратное в зависимости от ситуации.

 

6. Риск-менеджмент – это:

а) процесс выявления рисков;

б) процесс оценки рисков;

в) система выявления, оценки и минимизации рисков;

г) система взаимоотношений руководства и менеджеров по оценке риска.

 

 

 

7. Целью риск-менеджмента является:

а) сведение риска к нулю в результате принятого решения;

б) сохранение своих ресурсов или получение ожидаемого дохода в результате принятого решения;

в) обеспечение минимального риска в результате принятого решения в условиях риска;

г) получение максимальной прибыли в результате принятого решения в условиях риска.

 

8. Картографирование факторов риска дает возможность:

а) сформировать совокупность факторов риска в деятельности компании;

б) выявить причины появления наиболее опасных рисков в деятельности компании;

в) разработать мероприятия по уменьшению степени опасности выявленных рисков в деятельности компании;

в) распределить факторы риска по степени опасности и частоты их появления.

 

9. Выберите показатели, достаточные для оценки риска ликвидности по бухгалтерскому балансу с помощью абсолютных показателей:

а) наиболее ликвидные активы;

б) быстро реализуемые активы;

в) медленно реализуемые активы;

г) трудно реализуемые активы;

д) наиболее срочные обязательства;

е) краткосрочные пассивы;

ж) долгосрочные пассивы;

з) постоянные пассивы;

и) все вышесказанное.

 

10. Выберите показатели, достаточные для оценки риска ликвидности по бухгалтерскому балансу с помощью относительных показателей:

а) наиболее ликвидные активы;

б) быстро реализуемые активы;

в) медленно реализуемые активы;

г) трудно реализуемые активы;

д) наиболее срочные обязательства;

е) краткосрочные пассивы;

ж) долгосрочные пассивы;

з) постоянные пассивы;

и) все вышесказанное.

 

11. Какой тип состояния ликвидности бухгалтерского баланса компании соответствует зоне критического риска:

 

а) А1 ≥ П1;  А2 ≥ П2;  А3 ≥ П3;  А4 ≤ П4;

б) А1 < П1;  А2 ≥ П2;  А3 ≥ П3;  А4 ~ П4;

в) А1 < П1;  А2 < П2;  А3 ≥ П3;  А4 ~ П4;

г) А1 < П1;  А2 < П2;  А3 < П3;  А4 > П4.

 

 

 

 

12. Выберите группу показателей, достаточных для оценки риска потери финансовой устойчивости:

а) внеоборотные активы, долгосрочные и краткосрочные заемные средства;

б) внеоборотные активы, собственный капитал, долгосрочные и краткосрочные заемные средства;

в) внеоборотные активы, собственный капитал и долгосрочные заемные средства;

г) внеоборотные активы, собственный капитал и краткосрочные заемные средства.

 

13. Какой тип финансовой устойчивости соответствует зоне допустимого риска:

а) S(Ф) = {1, 1, 1};

б) S(Ф) = {0, 1, 1};

в) S(Ф) = {0, 0, 1};

г) S(Ф) = {0, 0, 0}.

 

14. Приведите диапазон значений относительного показателя риска, характеризующего зону высокого (критического) риска – соотношения возможной величины ущерба к объему собственных ресурсов:

а) 0 – 0,1;

б) 0,1 – 0,3;

в) 0,3 – 0,6;

г) > 0,6.

 

15. Какие группы активов и пассивов учитываются при расчете коэффициента текущей ликвидности при оценке риска неудовлетворенной структуры баланса компании:

а) оборотные активы;

б) быстро растущие активы;

в) медленно растущие активы;

г) трудно реализуемые активы;

д) краткосрочные пассивы;

е) долгосрочные пассивы;

ж) постоянные пассивы.

 

16. Какие виды активов и пассивов используются при расчете коэффициента обеспеченности собственными средствами при оценке риска неудовлетворенной структуры баланса компании:

а) внеоборотные активы;

б) оборотные активы;

в) долгосрочные обязательства;

г) краткосрочные обязательства;

д) капитал и резервы.

 

17. Какой проект целесообразно выбрать при следующем соотношении показателей риска хА < хБ; σА < σБ ;VА < VБ:

а) проект А;

б) проект Б.

18. Какой проект целесообразно выбрать при следующем соотношении показателей риска хА < хБ; σА = σБ; VА > VБ:

а) проект А;

б) проект Б.

 

19. Какой проект целесообразно выбрать при следующем соотношении показателей риска хА = хБ; σА < σБ; VА < VБ:

а) проект А;

б) проект Б.

 

20. Какую группу показателей оценки риска целесообразно выбрать при экстраполяции данных:

 

а)

 

 

б)

 

 

21. Какой целесообразен критерий принятия рискового решения в условиях неопределенности, если Ваше отношение к риску пессимистично:

а) максимакса;

б) Вальда;

в) Сэвиджа;

г) Гурвица.

 

22. Какой критерий принятия рискового решения в условиях неопределенности более целесообразен при взвешенном отношении к риску:

а) максимакса;

б) Вальда;

в) Сэвиджа;

г) Гурвица.

 

23. Инфляционный риск – это риск, того что:

а) сырье и комплектующие, используемые в производстве дорожают быстрее, чем готовая продукция;

б) сырье и комплектующие, используемые в производстве дешевеют быстрее, чем готовая продукция.

в) готовая продукция предприятия дорожает быстрее, чем цены конкурентов на эту продукцию;

г) готовая продукция предприятия дешевеет быстрее, чем цены конкурентов на эту продукцию.

 

 

 

24. Валютный риск – это:

а) опасность потерь в результате изменения курса национальной валюты;

б) опасность потерь в результате изменения курса иностранной валюты;

в) опасность потерь в результате изменения цены национальной валюты по отношению к иностранной.

 

25. Экспортер несет убытки при:

а) понижении курса национальной валюты по отношению к иностранной.

б) повышении курса национальной валюты по отношению к иностранной.

 

26. Импортер несет убытки при:

а) понижении курса национальной валюты по отношению к иностранной.

б) повышении курса национальной валюты по отношению к иностранной.

 

27. Управление валютным риском с помощью форвардного контракта предполагает:

а) наличие гарантий выполнения контракта с третьей стороны;

б) наличие вторичного рынка;

в) приобретение реального актива;

г) отсутствие гарантий выполнения контракта с третьей стороны.

 

28. Процентный риск – это:

а) опасность потерь при превышении процентных ставок по размещаемым средствам над ставками по привлеченным средствам;

б) опасность потерь при превышении процентных ставок по привлеченным средствам над ставками по размещаемым средствам;

в) опасность потерь вследствие превышения рыночных процентных ставок над ставкой рефинансирования;

г) опасность потерь вследствие превышения ставки рефинансирования над рыночными процентными ставками.

 

29. Управление процентным риском с помощью спрэда заключается:

а) в контроле за средним уровнем рыночной процентной ставки;

б) в контроле за средним уровнем ставки рефинансирования;

в) в контроле соотношения уровня рыночной процентной ставки и ставки рефинансирования;

г) в контроле за определенным уровнем процентного спрэда.

 

30. Управление процентным риском с помощью ГЭПа предполагает:

а) контроль за разницей между активами и пассивами, чувствительными к изменению процентной ставки;

б) контроль за уровнем ставки рефинансирования;

в) контроль соотношения уровня рыночной процентной ставки и ставки рефинансирования;

г) контроль за определенным уровнем процентного спрэда.

 

 

 

31. Управление процентным риском с помощью процентного свопа предполагает:

а) обмен основными суммами;

б) обмен процентными платежами;

в) обмен основными суммами и процентными платежами.

 

32. Систематический риск актива – это:

а) риск, обусловленный изменениями цен на фондовом рынке;

б) риск, обусловленный изменением цены актива вследствие изменений цен на фондовом рынке;

в) риск, обусловленный изменениями свойств конкретного актива.

 

33. Несистематический риск актива:

а) риск, обусловленный изменениями цен на фондовом рынке;

б) риск, обусловленный изменением цены актива вследствие изменений цен на фондовом рынке;

в) риск, обусловленный изменениями свойств конкретного актива.

 

34. Ситуация кредитного риска это:

а) возможность потерь заемщиком при получении кредита;

б) возможность потерь кредитором при кредитовании заемщика.

 

35. Кредитное событие это:

а) банкротство;

б) досрочное наступление срока исполнения обязательств;

в) дефолт;

г) неплатежеспособность;

д) отказ или мораторий;

е) реструктуризация;

ж) все вышесказанное.

 

36. Селективный риск – это:

а) опасность потерь в результате неправильного выбора направления инвестирования;

б) опасность потерь в результате неправильного выбора величины денежных средств при инвестировании;

г) опасность потерь в результате неправильного определения эффекта инвестирования.

 

37. Трансляционный риск – это:

а) опасность потерь в результате перевода денежных средств за границу;

б) опасность потерь в результате несоответствия между активами и пассивами, выраженных в валютах разных стран;

в) опасность потерь в результате переоценки активов и пассивов бухгалтерского баланса.

 

38. Класс рейтинга ВВВ означает:

а) наименьший уровень спекулятивных характеристик;

б) способность осуществления выплат при высокой чувствительности к небагоприятным изменениям экономической ситуации;

в) более высокая уязвимость при наличии неблагоприятных условий;

г) все вышеперичисленное.

 

39. Таблица кредитных миграций позволяет определить:

а) вероятность получения кредита с более привлекательными условиями;

б) вероятность перехода из одного класса кредитоспособности в другой;

в) вероятность получения кредита с менее привлекательными условиями;