Формы Кредита

Формой регулирования является также прямое государственное воздействие центрального банка на кредитную систему путем прямых предписаний органов контроля в форме инструкций, директив, применения санкций за нарушения. В ряде случаев центральный банк осуществляет контроль за крупными кредитами, лимитирование банковских кредитов, выборочную проверку кредитных учреждений. Однако методы прямого воздействия в основном распространяются на коммерческие и сберегательные банки и в меньшей степени - на другие кредитно-финансовые институты.

Один из методов регулирования - налоговая политика. Она заключается в изменении налоговых ставок на прибыль, получаемую различными кредитно-финансовыми институтами. Как правило, последние облагаются налогом на прибыль, как и все прочие юридические лица, действующие в определенных экономических условиях. В то же время взимание налогов существенно различается по странам и кредитным институтам в соответствии с их функциональной спецификой. Увеличение налогов может способствовать уменьшению кредитно-ссудных операций и повышению процентных ставок. Наоборот, сокращение налогов на доходы этих учреждений ведет к расширению таких операций и может содействовать снижению процентных ставок. Поэтому налоговое воздействие представляет собой достаточно эффективное государственное регулирование деятельности кредитной системы.

В ряде стран в отличие  от промышленных и торговых компаний кредитно-финансовые учреждения имеют  определенные налоговые льготы. Они  обычно распространяются на специализированные небанковские кредитно-финансовые учреждения (страховые, инвестиционные, финансовые компании, благотворительные фонды).

Другим регулирующим методом кредитной системы является участие государства в деятельности кредитно-финансовых учреждений. Это выражается в трех основных направлениях: приобретение части кредитных институтов государством путем национализации; организация новых учреждений как дополнение к частным; долевое участие государства путем приобретения акций кредитно-финансовых учреждений и в результате - создание смешанных институтов.

Большое влияние на регулирование кредитной системы оказывают законодательные меры, осуществляемые центральным правительством, местными органами, а также законодательной властью. Они разрабатывают пакеты законов и инструкций, регламентирующих различные сферы деятельности кредитно-финансовых институтов. При этом основную регулирующую функцию выполняют центральная исполнительная и законодательная власти, которые создают главные законы, определяющие деятельность кредитно-финансовых институтов.

В рамках исполнительной власти основными регулирующими органами являются центральный банк и министерство финансов. В ряде стран создаются дополнительные регулирующие органы центрального правительства. Обычно они действуют в странах со сравнительно высоким уровнем огосударствления кредитной системы.

Денежно – кредитная  политика  включает в себя методы и инструменты, принимаемые и  реализуемые Национальным банком, для  достижения макроэкономической стабилизации. В большинстве стран первичной  целью денежно - кредитной политики является   стабилизация цен. Однако, полномочия Национального банка РК также охватывает другие цели, включая обеспечение экономического рост, достижение полной занятости, внутреннюю финансовую стабильность, нормального функционирования платежной системы.

К числу основных инструментов денежно – кредитной политики проводимых НБ РК относятся:

-установление нормативов  минимальных резервных требований;

-операции на открытом  рынке ценных бумах;

-установление ставки  рефинансирования и официальной  учетной ставки;

-в исключительных  случаях введение прямых количественных ограничений на отдельные виды операций.

Кредит занимает важное место в разрешении проблемы реализации товаров и услуг на рынке. Большой  рост потребительского и жилищно-ипотечного кредитования населения в значительной мере расширил рынок для потребительских товаров длительного пользования и сыграл заметную роль в быстром развитии соответствующих отраслей промышленности и строительства.

Финансовый кризис на международном рынке привел к периоду затишья на отечественном рынке недвижимости и ипотеки. Это негативно отразилось на объемах выдач кредитов, что наглядно представлено в данной главе курсовой работы, а также затруднило привлечение относительно дешевого финансирования.

На формирование международных условий воспроизводства в большой степени оказывает влияние также развитие кредитных отношений в различных формах и деятельность банков на мировой арене. Эти факторы способствовали росту международной торговли, который в свою очередь активизировал производство.

Кредитно-денежные кризисы, которые обычно сопровождают циклические экономические кризисы и значительно их усиливают, были слабо выражены до конца 70-х - начала 80-х гг  и наблюдается с августа 2007 года.

Их наиболее острые формы - натиск вкладчиков на банки, массовое востребование ссуд, банкротства банков - до указанного времени фактически отсутствовали. Это объяснялось многими глубокими изменениями в экономике, в частности, увеличением эластичности кредитно-денежной системы в условиях отсутствия золотого стандарта, изменениями в структуре кредитных учреждений и рынка ссудных капиталов, государственно-монополистическим регулированием.

В условиях кризиса необходима разработка наименее рискованных видов  кредитов, то есть более длительных по срокам, с залогом и в национальной валюте.

Проблемы ликвидности  банков в Казахстане с августа 2007 года преобразовались в проблему ухудшения качества активов банковского  сектора

 Доля безнадежных  кредитов выросла с начала  года  с 1,5% до 2,7%. За 6 месяцев текущего  года банки  дополнительно сформировали провизий в размере174,9 млрд.тенге, 7,8% от кредитного портфеля

Начиная с середины 2007 года, наблюдается снижение цен на недвижимое имущество (снижение LTV - коэффициента стоимости обеспечения)

Проблема доверия адекватности отражения банками качества активов

После проведенной в  феврале 2009 года девальвации тенге  удается успешно сдерживать инфляцию, и проводимый в настоящее время  курс денежно-кредитной политики является  целесообразным. В условиях низкого спроса инфляция удержится на уровне 9 процентов на конец 2009 года, а затем будет постепенно снижаться в течение 2010 года. Когда проявится тенденция к снижению инфляции, могут появиться возможности для некоторой дальнейшей либерализации экономической политики; однако важно сохранить реальные процентные ставки на положительном уровне, чтобы поддержать внутренние депозиты и помочь банкам в переходе к устойчивой базе финансирования.

В области денежно-кредитной  политики Национальный Банк в 2009 годы продолжил работу по повышению эффективности использования денежно-кредитных операций и дальнейшему усилению влияния принимаемых мер на состояние денежного рынка.

Дальнейшее развитие экономики Республики Казахстан  будет обеспечиваться реализацией  Плана первоочередных действий по обеспечению  стабильности социально-экономического развития Республики Казахстан, утвержденного постановлением Правительства Республики Казахстан от 6 ноября 2007 года. В связи с этим рассматриваются 2 сценария развития экономики: базовый и пессимистичный. При базовом сценарии ожидается сохранение значительного дефицита по текущим операциям (свыше 5 млрд. долл. США). При этом предполагается, что банки не смогут рефинансировать за счет нового внешнего заимствования все обязательства перед нерезидентами, срок погашения которых наступает в 2008 и 2009 годы. Ожидается, что в этих условиях внешние активы банков сократятся.

В рамках данного сценария ожидается, что реальный рост ВВП в 2009 году – 6,3%.

При сделанных предположениях относительно будущей динамики показателей  реального сектора и платежного баланса для данного сценария получены следующие прогнозы на 2008-2009 годы. За указанный период среднегодовой рост денежной базы составит 11-15%, денежной массы – 17-19%, кредитов экономике 16-18%, депозитов в банковской системе 15-17%. (Приложение  Г)

При пессимистичном сценарии предполагается, что выполнение обязательств банков перед нерезидентами будет обеспечиваться сокращением внешних активов банков при отсутствии нового заимствования из-за рубежа. Это повлечет сокращение объемов внутренних инвестиций и замедление роста внутренних сбережений. Сокращение внутреннего инвестиционного и потребительского спроса приведет к снижению расходов на импорт и будет ограничивать расширение дефицита текущего счета в 2009 году.

За указанный период среднегодовое сжатие денежной базы составит 2-4%, снижение денежной массы произойдет в среднем на 6-7%, кредитов экономике – на 4-5%, депозитов в банковской системе – на 3-4%.  (Приложение  Д) 

Основной целью денежно-кредитной  политики Национального Банка Республики Казахстан на 2009 год будет удержание годовой инфляции (декабрь по сравнению с декабрем предыдущего года) в пределах 7,9-9,9% в 2009 году при реализации как базового, так и пессимистичного сценариев. Это соответствует уровню среднегодовой инфляции в пределах 16-18% и 8,0-10,0%, соответственно.

Национальный Банк будет  регулировать ставки по своим операциям, включая официальную ставку рефинансирования, в зависимости от ситуации на денежном рынке и уровня инфляции.

Основными инструментами  регулирования ставок вознаграждения на финансовом рынке, а также стерилизации избыточной ликвидности банков, останутся депозиты банков второго уровня в Национальном Банке и выпуск краткосрочных нот.

Будет продолжена работа по повышению воздействия Национального  Банка на рыночные ставки вознаграждения путем установления коридора ставок для банков второго уровня (нижняя ставка - ставка по привлечению депозитов банков второго уровня, верхняя ставка - ставка по предоставлению займов банкам второго уровня).

Будет совершенствоваться модель трансмиссионного механизма  денежно-кредитной политики Национального  Банка, позволяющая оценивать влияние  инструментов денежно-кредитной политики на основные макроэкономические показатели, в частности, на инфляцию.

Для снижения остроты проблемы избыточной ликвидности Национальный Банк намерен производить дальнейшее совершенствование механизма расчета минимальных резервных требований путем расширения обязательств банков, по которым они должны соблюдать нормативы. Несмотря на предусмотренные меры по ограничению ликвидности, предложение денег будет обеспечивать достаточно высокие темпы экономического роста.

Национальный Банк продолжит  проведение политики плавающего обменного  курса без определения какого-либо долговременного установленного коридора, осуществляя вмешательство в формирование валютного курса лишь с целью ослабления последствий кратковременных и спекулятивных колебаний валютного курса. Колебания курса будут обуславливаться соотношением спроса и предложения денег на валютном рынке. Будет осуществляться мониторинг потоков иностранной валюты.

Будут продолжены работы по мониторингу предприятий реального  сектора экономики в целях  оценки тенденций и направлений  развития сектора нефинансовых корпораций, сложившейся экономической конъюнктуры и финансового состояния предприятий, уровня платежеспособности и потребности в привлечении капитала, спроса на кредитные ресурсы, инвестиционной политики предприятий.

В области валютного  регулирования и валютного контроля будет продолжена политика, направленная на дальнейшую либерализацию валютного режима в Казахстане, выработку новых подходов к регулированию рисков, связанных с движением капитала. Будет совершенствоваться информационная база по внешнеэкономическим операциям, что позволит с 2007 года обеспечить эффективный переход от разрешительного порядка проведения валютных операций к системе последующего мониторинга и селективного контроля.

В области обеспечения  функционирования платежных систем будут предприняты дальнейшие меры по повышению эффективности и безопасности платежных систем, созданию эффективной системы управления рисками и надзора за платежными системами.

В целях обеспечения  бесперебойного и непрерывного функционирования, увеличения мощности и повышения  уровня безопасности платежных систем будет проведена работа по построению нового резервного центра платежных систем.

Приоритетным направлением в области развития рынка платежных  карточек в 2009 году будет дальнейшее внедрение и развитие Национальной межбанковской системы платежных карточек. В рамках ее внедрения особое внимание будет уделено расширению применения платежных карточек «KazCard» внутри страны и развитию инфраструктуры их обслуживания.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В зависимости от формы  движения стоимости выделяют две  формы кредита -товарную и денежную. В товарной форме возникают кредитные отношения между продавцами и покупателями; когда последние получают товары или услуги с отсрочкой платежа, это является коммерческим кредитом. Денежный кредит выступает прежде всего как банковский. Кредитные отношения между банками и клиентами возникают не только при получении последними кредита, но и при размещении ими своих денежных вкладов в виде взносов на текущих и депозитных счетах. Банковский кредит обусловливает не только обращение товаров, но и накопление капитала.

Формы кредитов постоянно развиваются, меняется место той или иной формы кредита на каждом из этапов развития экономики страны. 
Кроме форм кредитов в экономической литературе выделяют виды кредитов. По наиболее распространенной классификации в зависимости от организации кредитных отношений выделяют межхозяйственный, банковский и государственный кредиты. Межхозяйственный кредит — кредитные отношения, которые возникают между отдельными предприятиями, организациями, хозяйственными обществами в процессе их расчетных взаимоотношений, а также между предприятиями, организациями и хозяйственными обществами, с одной стороны, и органами отраслевого управления — с другой, в процессе их финансовых взаимоотношений. Этот вид кредита включает: