Финансовые методы стимулирования деятельности предприятия

Финансы предприятия  выполняют следующие функции:

• распределительную (стимулирующую);
• контрольную.

Распределительная (стимулирующая) функция финансов на предприятии заключается в том, что с их помощью формируются и используются все денежные доходы и фонды, имеющиеся на предприятии.

Выполняя распределительную  функцию, финансы обслуживают воспроизводственный процесс в целом, обеспечивая его непрерывность и оказывая влияние на все его стадии. Кроме того, правильное распределение денежных средств оказывает стимулирующее воздействие на улучшение работы предприятия.

Способность финансов количественно  отображать ход воспроизводственного процесса позволяет осуществлять его контроль. Основу контрольной функции составляет движение финансовых ресурсов как в фондовой, так и в нефондовой формах. Контрольная функция реализуется двояким образом³:

• через финансовые показатели в бухгалтерском учете, показатели статистической и оперативной отчетности;
• посредством финансового воздействия.

Но если в период централизованной системы управления экономикой предприятиям устанавливались строгие границы  деятельности по выпуску продукции, прибыли, себестоимости и другим показателям, то в настоящее время воздействие осуществляется с помощью экономических рычагов и стимулов (налоги, льготы и т.д.).

2. ФИНАНСОВЫЕ МЕТОДЫ СТИМУЛИРОВАНИЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

2.1. Стимулирующая функция амортизационной политики

Решающая роль осуществления  процесса обновления оборудования принадлежит амортизационным отчислениям, т. е. если производственный процесс необходимо поддерживать в прежнем объеме (осуществлять простое воспроизводство), то оборудование, срок эксплуатации которого закончен, необходимо заменить. Таким образом, осуществляется реинвестирование — возмещенные рынков эквиваленты амортизационных отчислений инвестировать в новое оборудование. Возможности осуществления процесса реинвестирования зависят от метода амортизации. Амортизация может осуществляться двумя методами: равномерным (линейным) и ускоренным.

Амортизационная политика является составной частью общей  политики формирования собственных финансовых ресурсов и заключается в управлении ими с целью реинвестирования в производство.

Амортизационная политика организации также заключается в выборе скорости переноса стоимости основных средств на себестоимость продукции и одновременно скорости накопления фондов для их замены, выборе оптимального соотношения между ростом затрат на производство, сопровождающееся снижением ее рентабельности и инвестиционной привлекательности, возможностью быстро сформировать источник средств, а значит, быстрее обновить эксплуатируемые объекты.

Инвестирование в производство промышленного предприятия целесообразно осуществлять за счет амортизационных отчислений. В зависимости от состава инвестиционных программ возникает необходимость изменения направлений инвестиций.

При этом необходимо учитывать, что между моментами потребления  инвестиций имущественным комплексом и начислением амортизации имеется временной лаг. При высокой инфляции это приводит к занижению интенсивности потребления инвестиций.

При ситуации, когда основные производственные фонды предприятия  изношены и отсутствуют накопления амортизационного фонда, предприятию необходимо прибегнуть к дополнительным источникам финансирования, например, использованию лизинга.

Таким образом, предприятие  может регулировать объем оборотных  средств за счет применения различных  методов и способов начисления амортизации.

Причем, в случае недостаточного ввода новых объектов основных средств взамен изношенных и технологически устаревших, у предприятия уменьшается размер амортизационного фонда в результате их самортизированности.

При постоянном направлении  некоторой части амортизационного фонда не на цели приобретения основных средств, предприятию в будущем будет очень сложно произвести приобретение новых. Кроме того, необходимо затратить на приобретение нового производственного оборудования суммы большие, чем будут составлять амортизационные отчисления.

В связи с этим, при  планировании амортизационной политики предприятию необходимо учитывать следующие особенности движения основных средств⁴:

• выбытие основных средств должно быть направленно на минимизацию затрат по их содержанию и на более эффективное использование;
• поступление основных средств должно исходить из текущего финансово-хозяйственного положения предприятия (структура изношенности парка оборудования, технологический уровень производства и выпускаемой продукции, размер финансовых потоков, уровень рентабельности основных средств и собственного капитала и т. д.) и учитывать возможные изменения финансово-производственных показателей.

Поэтому те предприятия, которые направляли и продолжают направлять амортизационные отчисления на текущее потребление, не связанное с обеспечением (обслуживанием) инвестиционных процессов, стараясь решить свои текущие проблемы, усугубляют свое финансовое положение, перечеркивая свое будущее и отдавая свои позиции конкурентам.

В качестве критериев  выбора инструмента амортизационной политики выступают источники финансирования инвестиций на приобретение основных фондов (включая лизинг) и условия их использования (состояния производственной среды). Данные критерии отражают особенности налогообложения основных средств и применения различных методов ускоренной амортизации.

Схема выбора инструментов амортизационной политики приведена  в табл. 2.1.

Таблица 2.1

Выбор инструментария амортизационной  политики для увеличения инвестиционного  потенциала⁵

Виды основных средств	Применяемый инструментарий амортизационной политики
Все основные средства, за исключением приобретенных по договору лизинга	Начисление амортизации способами: - уменьшаемого остатка; - списания стоимости по сумме  чисел лет срока полезного использования; - списания стоимости пропорционально  объему продукции (работ)
Основные средства, используемые в агрессивной среде	Начисление амортизации линейным способом с коэффициентом ускорения два
Основные средства, приобретенные по лизингу	Начисление амортизации способом уменьшаемого остатка с коэффициентов не выше трех
Прочие основные средства	Проведение переоценки

 

Разработка эффективной  амортизационной политики на основе приведенных инструментов позволяет снизить потребность в оборотных средствах в части начисления амортизации, а также сократить отвлечение этих средств для выплаты налога на имущество.

Одной из сложных методических проблем, возникающих при использовании амортизационных отчислений на промышленных предприятий, является удовлетворение противоречивых требований правил бухгалтерского учета и налогового законодательства в части норм амортизации.

Дальнейшее раскрытие  возможностей указанных инструментов амортизационных отчислений связано с исследованием влияния размеров амортизации на величину чистой прибыли и размером налога на имущество предприятий.

Основная особенность  управления амортизационными отчислениями в современных условиях заключается  в формировании инвестиционного  потенциала предприятия на основе увеличения не облагаемой налогом части денежного потока в отчетном периоде. Инструментарий воздействия амортизации на чистую прибыль и налог на прибыль через механизм учетной политики в целях фискальных органов представлен на рис. 2.1.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Рис. 2.1. Схема воздействия амортизации на прибыль предприятия

Амортизационные отчисления аккумулируются в амортизационном  фонде. Амортизационный фонд предназначен для воспроизводства основных средств. Он является финансовым ресурсом для капитальных вложений. Амортизационный фонд предназначен для простого воспроизводства основных фондов, замены изношенных средств новыми экземплярами, равными по стоимости. Однако в условиях высоких темпов научно-технического прогресса амортизация служит источником расширенного воспроизводства основных средств. В процессе воспроизводства основных средств моменты их простого возобновления и расширения гармонично объединены, и их разграничение носит условный характер.

Направление амортизации  на расширенное воспроизводство  основных фондов обусловлено спецификой ее начисления и расходования: начисляется она в течение всего нормативного срока службы основных фондов, а необходимость в ее расходовании наступает лишь после фактического их выбытия. Поэтому до момента замены выбывших из эксплуатации основных фондов начисленная амортизация является временно свободной и может использоваться как дополнительный источник расширенного воспроизводства.

2.2. Распределение прибыли в системе стимулирования

Распределение и использование  прибыли является важным хозяйственным процессом, обеспечивающим как покрытие потребностей предпринимателей, так и формирование доходов Российского государства. Механизм распределения прибыли должен быть построен таким образом, чтобы всемерно способствовать повышению эффективности производства, стимулировать развитие новых форм хозяйствования.

В зависимости от объективных  условий общественного производства на различных этапах развития российской экономики система распределения  прибыли менялась и совершенствовалась. Одной из важнейших проблем распределения прибыли как до перехода на рыночные отношения, так и в условиях их развития является оптимальное соотношение доли прибыли, аккумулируемой в доходах бюджета и остающейся в распоряжении фирмы.

С развитием приватизации и акционирования предприятия имеют право использовать полученную прибыль по своему усмотрению, кроме той ее части, которая подлежит обязательным вычетам, налогообложению и другим направлениям в соответствии с законодательством.

Таким образом, возникает  необходимость в четкой системе распределения прибыли, прежде всего, на стадии, предшествующей образованию чистой прибыли, т.е. прибыли, остающейся в распоряжении фирмы.

Экономически обоснованная система распределения прибыли  в первую очередь должна гарантировать выполнение финансовых обязательств перед государством и максимально обеспечить производственные, материальные и социальные нужды предприятий и организаций.

Рассмотрим, как корректируется валовая прибыль в процессе распределения. Валовая прибыль уменьшается на сумму: доходов от долевого участия в деятельности других предприятий, находящихся в пределах Российского государства; дивидендов, полученных по акциям, принадлежащим данному предприятию, а также с доходов по государственным ценным бумагам РФ, субъектов РФ и органов местного самоуправления; доходов от сдачи имущества в аренду и других видов использования имущества.

Затем валовая прибыль  уменьшается на сумму прибыли: от проведения массовых концертно-зрелищных мероприятий; от игорного бизнеса; от посреднических операций и сделок. Из валовой прибыли исключаются суммы прибыли, по которой установлены налоговые льготы. Оставшаяся после этих корректировок валовая прибыль является объектом налогообложения и именуется налогооблагаемой прибылью. С этой прибыли уплачивается в бюджет налог на прибыль. После уплаты налога остается так называемая чистая прибыль. Эта прибыль находится в полном распоряжении предприятия и используется им самостоятельно.

Прибыль, остающаяся в  распоряжении предприятия, используется им самостоятельно и направляется на дальнейшее развитие предпринимательской деятельности. Никакие органы, в том числе государство, не имеют права вмешиваться в процесс использования чистой прибыли предприятия. Рыночные условия хозяйствования определяют приоритетные направления собственной прибыли. Развитие конкуренции вызывает необходимость расширения производства, его совершенствования, удовлетворения материальных и социальных потребностей трудовых коллективов⁶.

В соответствии с этим по мере поступления чистая прибыль  предприятий направляется на финансирование НИОКР, а также работ по созданию, освоению и внедрению новой техники, на совершенствование технологии и организации производства, на модернизацию оборудования, улучшение качества продукции, техническое перевооружение, реконструкцию действующего производства. Чистая прибыль является источником пополнения собственных оборотных средств. Кроме прямого направления на производственные нужды чистая прибыль является источником уплаты процентов по кредитам, полученным на восполнение недостатка собственных оборотных средств, а также уплату процентов по просроченным и отсроченным кредитам.

За счет чистой прибыли  уплачиваются некоторые виды сборов и налогов, например, налог на перепродажу автомобилей, вычислительной техники и персональных компьютеров, сбор со сделок по купле-продаже валюты на биржах, сбор за право торговли и др.

Существуют два подхода к распределению чистой прибыли. При первом подходе в учредительных документах предприятия оговаривается порядок создания специальных фондов. Это могут быть: фонд накопления, который объединяет средства, зарезервированные для производственного развития предприятия и иных аналогичных мероприятий по созданию нового имущества; фонд социальной сферы, который учитывает средства, направляемые на финансирование капитальных вложений в социальную сферу; фонд потребления, который аккумулирует средства на развитие социальной сферы, кроме капитальных вложений, материальное поощрение работников, единовременная помощь, оплата путевок в дома отдыха и т. п. Первый подход облегчает процесс планирования и контроля использования финансовых ресурсов предприятия.