Банковскапя система РФ

1. усилением дефицита денежных средств, обслуживающих экономику регионов и являющихся ограничителем ресурсного предложения на рынке банковских услуг;
2. снижением доходности банковских операций до уровня, соразмерного с другими сферами деятельности, и, следовательно, выравниванием нормы прибыли на вкладываемый капитал.

3. Этап стабилизации (1998-2004гг.). Кризис 1998г. открыл новый  этап в развитии банковской  системы. В практику вошли новые  понятия, которые ранее либо  не применялись, либо применялись  номинально: надежность, стабильность и устойчивость коммерческих банков, уровень процентных ставок по вкладам и выдаваемым кредитам, ликвидность банка и др. Значительно расширилась «продуктовая линейка» кредитных организаций.

Этот период характеризуется формированием  институциональных основ цивилизованной банковской деятельности (в частности, созданием значительной нормативно-правовой базы: законы «О реструктуризации кредитных организаций», «О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций», новая редакция закона «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» и т.п.). Кроме того, данный этап характеризуется усилением контроля со стороны ЦБ РФ за деятельностью кредитных организаций, увеличением минимального размера уставного капитала и изменением иных нормативов.

Однако в  целом денежно-кредитная политика далека от совершенства.

Во-первых, в  эти годы денежно-кредитная политика России функционирует в режиме неявного валютного «валютного управления» (currency board). Несмотря на то, что в стране отсутствует жесткая фиксация курса рубля к якорной валюте, большая доля рублевой эмиссии осуществляется банком России под покупку иностранной валюты.

В результате каждый находящийся  в обращении рубль обеспечен  в настоящее время золотовалютными резервами почти на 85%, тогда как японская иена – на 5%, а американский доллар – менее чем на 3%. Но подобная обеспеченность национальной валюты свидетельствует о слабости финансовой системы, не способной обеспечить расширенного воспроизводства национального капитала.

Действующая модель денежно-кредитной  политики приводит к тому, что интенсивность денежного предложения в стране напрямую зависит от состояния платежного баланса, а не от внутреннего спроса на рубли. Хорошая конъюнктура главных российских экспортных рынков углеводородов и сырья, а также заметное усиление притока в страну капитала обеспечили обильное денежное предложение (денежная масса росла темпами, лежащими в диапазоне 15-40% годовых).

Однако высокому предложению  денег соответствовал и устойчивый спрос со стороны быстро растущей экономики. В результате инфляция находилась под контролем и медленно снижалась.

Во II квартале 2004г. в ответ на прекращение номинальной ревальвации рубля банки и население резко увеличили спрос на валютные активы. В условиях пассивной денежно-кредитной политики Банка России это привело к остановке роста золотовалютных резервов и резкому сокращению темпов прекращения денег в экономике.

Именно этот макроэкономический факт и явился причиной банковского кризиса ликвидности 2004г. Впоследствии он получил еще одно название со стороны ЦБ РФ «борьба с «прачечными»», т.е. кредитными организациями, отмывающими грязные деньги. Именно с последним направлением и связано также усиление борьбы Банка России с преступными доходами в 2005г.

Кризис ликвидности стоил  жизни двум десяткам банков и обнажил  всю хрупкость и неустойчивость российской финансовой системы.

4. Современный этап, этап становления государственно-капиталистической банковской системы (с 2005г. по настоящее время).

В банковской системе России в последние годы происходят позитивные изменения. Банковская система развивается высокими темпами, и, несмотря на то, что периодически возникают отдельные проблемы, они не носят системного характера и по всем основным показателям, характеризующим состояние российских банков, отмечается в целом положительная динамика (приложение 3).

Анализ данных таблицы  показывает, что снижение активов  в 2007г. вызвано в первую очередь  внешними факторами нестабильности мирового финансового рынка. Кроме  того, налицо снижение потребительского кредитования, что также является «отголоском» как внешних факторов, так и частичным невозвратом кредитов физическими лицами по экспресс-кредитам.

Значительное  увеличение депозитов физических лиц  на счетах коммерческих банков характеризуется абсолютным увеличением депозитов сроком выше 1 года (с 859,1 млрд. руб. на 01.01.2005 до 2 695,7 млрд. руб. на 01.01.2008); увеличение долгосрочных депозитов выглядит менее внушительно:

- вклады физических  лиц до востребования и сроком  до 30 дней – 229,6 млрд. руб. на 01.01.2005 и 722,1 на 01.01.2008

- вклады физических  лиц сроком от 31 дня до 1 года  – 370,3 млрд. руб. на 01.01.2005 и 757,2 млрд. руб. на 01.01.2008.

Представленные  данные свидетельствуют о повышении  доверия со стороны населения  к кредитным организациям, что  является положительным.

Таким образом, мы можем сказать, что сравнительно полноценная банковская система в России сформировалась только в начале ХХI в. К 2005г. темпы роста банковской системы приобрели устойчивый характер. Рост активов и капитала был достаточно высок не только в номинальном, но и в реальном выражении: среднегодовые темпы роста активов и капитала за 2000-2008 гг. составили 36 и 44% соответственно. Среднегодовые темпы реального роста по этим параметрам за первое десятилетие XXI в. Составили 21 и 28% (приложение 4), существенно превысив темпы роста ВВП.

Если говорить о структуре активов российской банковской системы, то за последние  годы значимо изменилась структура  пассивов (приложение 5). Отток средств клиентов с 60 до 55% (связан прежде всего с сокращением доли вкладов физических лиц с 26 до 23% пассивов) дополнился уменьшением доли собственных средств банков с 14 до 12%, так как сократились фонды и прибыль.

Меры по наращиванию  государственных средств в экономике (не середину 2009г. до 8% банковских пассивов) частично компенсировали этот разрыв. Выросли резервы под ссуды как фактор ухудшения качества кредитных портфелей банков.

 К середине 2009г. существенно возросла доля  банков с иностранным участием  в капитале. Количество таких  банков приблизилось к 230, в  том числе банков со 100% иностранным участием выросло до 80. Доля банков, контролируемых иностранным капиталом, достигла 18,6% в активах и 17,6% в капитале российской банковской системе (выросла по сравнению с 2007г. почти на 2 процентных пункта).

Почти 70% банковских услуг приходится на 20 крупнейших банков, а на 50 крупнейших банков приходится 80% банковских услуг. 200 крупнейших банков России обеспечивают почти 95% банковских услуг. Следовательно, на оставшиеся 800 с лишним (более 80% общего количества) мелких банков приходится только порядка 5% банковских услуг. Половина этих банков находится в Москве, где нет недостатка в предложении таких услуг. Поэтому вопрос о консолидации банковского сектора вполне назрел. За последний год рост активов и капитала отмечается именно для наиболее крупных банков.

Журнал The Banker констатирует рост российской банковской системы в составе мировой ТОР-1000. В 2008г. в этот пул попали 35 российских банков по сравнению менее чем 20 в 2004г. Два банка («Сбербанк РФ» и ВТБ) попали в первую сотню. Активы российских банков соизмеримы с активами стран BRIC (порядка 0,5% мирового уровня), за исключением Китая, на который приходится более 5% мировых активов (приложение 6).

 Проведя подробный анализ развития банковской системы России, мы смогли выделить все особенности ее становления и выявить тенденции. Таким образом, можно сказать, что до 2008 года банковская система России имела колоссальный рост в развитии и заняла конкурентные позиции на международной арене. Но мы также можем сказать, что процессы, происходящие в банковской сфере, сложны и неоднозначны. Это связано с общеэкономическими факторами, а также с все же значительной неустойчивостью развития банковской системы России. Важную роль играет большая зависимость российской банковской системы от иностранного капитала, что имело свои последствия в кризисный период.    

2 АНАЛИЗ БАНКОВСКОЙ  СИСТЕМЫ В РФ И РАЗВИТЫХ  СТРАНАХ

 
2.1 Деятельность ЦБ РФ 

 
Центральный банк Российской Федерации (Банк России) был учрежден 13 июля 1990 г. на базе Российского республиканского банка Госбанка СССР.        
  Банк России осуществляет свои функции в соответствии с Конституцией Российской Федерации и Федеральным законом "О Центральном банк Российской Федерации (Банке России)" и иными федеральными законами Согласно статье 75 Конституции Российской Федерации, основной функцией Банка России является защита и обеспечение устойчивости рубля, а денежная эмиссия осуществляется исключительно Банком России. В соответствии со статьей 4 Федерального закона "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)", Банк России выполняет следующие функции: 
- во взаимодействии с Правительством Российской Федерации разрабатывает и проводит единую денежно-кредитную политику; 
- монопольно осуществляет эмиссию наличных денег и организует наличное денежное обращение; 
- является кредитором последней инстанции для кредитных организаций, организует систему их рефинансирования; 
    - устанавливает правила осуществления расчетов в Российской Федерации; 
   - устанавливает правила проведения банковских операций; 
   - осуществляет обслуживание счетов бюджетов всех уровней бюджетной системы Российской Федерации, если иное не установлено федеральными законами, посредством проведения расчетов по поручению уполномоченных органов исполнительной власти и государственных внебюджетных фондов, на которые возлагаются организация исполнения и исполнение бюджетов; 
  - осуществляет эффективное управление золотовалютными резервами Банка России; 
- принимает решение о государственной регистрации кредитных организаций, выдает кредитным организациям лицензии на осуществление банковских операций, приостанавливает их действие и отзывает их; 
- осуществляет надзор за деятельностью кредитных организаций и банковских групп; 
-  регистрирует эмиссию ценных бумаг кредитными организациями в соответствии с федеральными законами; 
- осуществляет самостоятельно или по поручению Правительства Российской Федерации все виды банковских операций и иных сделок, необходимых для выполнения функций Банка России;  - устанавливает правила бухгалтерского учета и отчетности для банковской системы Российской Федерации; 
   - устанавливает и публикует официальные курсы иностранных валют по отношению к рублю; 
- принимает участие в разработке прогноза платежного баланса Российской Федерации и организует составление платежного баланса Российской Федерации; 
  -  осуществляет иные функции в соответствии с федеральными законами. 
 
Денежно-кредитная политика Банка России  ориентирована на поддержание финансовой стабильности и формирование предпосылок, обеспечивающих устойчивость экономического роста страны. Банк России гибко реагирует на изменение реального спроса на деньги, способствовал поддержанию растущей динамики экономики, снижению процентных ставок, инфляционных ожиданий и темпов инфляции рынков. 
   В результате взвешенной денежно-кредитной политики и политики валютного курса, проводимой Банком России,  с каждым годом увеличиваются  золотовалютные резервы Российской Федерации и нет резких колебаний обменного курса. 
Деятельность Банка России в области развития платежной системы  направлена на повышение ее надежности и эффективности для обеспечения стабильности финансового сектора и экономики страны. С целью повышения информационной прозрачности в функционировании платежной системы Банком России  введена отчетность кредитных организаций и территориальных учреждений Банка по платежам, которая учитывала международный опыт, методологию и практику наблюдения за платежными системами. 
Повышенное внимание Банк России уделяет ряду проблем. Одна из них связана с тем, что в последнее время все более важную роль начинают играть специфические риски, связанные с динамикой цен на отдельные финансовые активы и конъюнктурой рынка недвижимости. К высокой концентрации рисков у ряда банков приводит практика кредитования связанных сторон. В связи с этим совершенствование Банком России методов банковского регулирования и надзора идет в направлении развития содержательного (риск-ориентированного) банковского надзора. 
Еще одна проблема, которой Банк России уделяет повышенное внимание, — это фиктивная капитализация банков.  
  В связи с расширением круга кредитных организаций, предоставляющих населению ипотечные кредиты, Банк России в 2006 г. издал Указание "О проведении единовременного обследования по ипотечному кредитованию", в котором был определен порядок составления и предоставления сведений о предоставленных кредитными организациями ипотечных жилищных кредитах. 
С принятием Федерального закона "Об ипотечных ценных бумагах" кредитные организации, обеспечивающие соблюдение требований по защите интересов инвесторов, получили законодательно закрепленную возможность рефинансировать свои требования. 
   В настоящее время в системе страхования вкладов участвует подавляющее большинство банков. В них сосредоточено почти 100 процентов всех вкладов физических лиц, размещенных в банковских учреждениях Российской Федерации.Данн

Реформирование банковского  сектора будет способствовать реализации программы социально-экономического развития Российской Федерации на среднесрочную перспективу (2008—2011 гг.), прежде всего преодолению сырьевой направленности российской экономики за счет ее ускоренной диверсификации и реализации конкурентных преимуществ. На следующем этапе (2009—2015 гг.) Правительство Российской Федерации и Банк России будут считать приоритетной задачу эффективного позиционирования российского банковского сектора на международных финансовых рынках. Развитие банковской системы  до 2012 можно увидеть на Рисунке 1:

Рисунок 1-Развитие  банковской системы до 2012 года 
 
2.2 Развитие банковской системы в России 
 
В 2008-2009 годы российская банковская система прожила один из труднейших исторических этапов. Стремительный рост банковских активов в последнее десятилетие сменился их стагнацией. Активы банковской системы в 2009 г. выросли всего на 5,0% (коррекция на обменный курс рубля, динамику изменений активов не приведет к существенным изменениям - прим.), что на порядок меньше, чем среднегодовой темп роста за период 2000-2008 гг.  
По формальным признакам банковский сектор находится в лучшем положении, чем нефинансовый сектор экономики. В частности, отношение активов банков к ВВП увеличилось с 67% в январе 2009 г. до 74% в январе 2010 г., а кредитов – с 40% до 42% ВВП. Однако нужно понимать, что эти показатели были достигнуты за счет кризисной динамики. Инфляция резко сократилась с 13,3% до 8,8%, а экономический рост составил минус 7,9%. В результате такого сжатия отечественной экономики показатели развития банковского сектора выросли. В действительности, активы банковского сектора и кредитное предложение практически остались на прежнем уровне.  
Зависимость темпа роста активов банковской системы РФ и «активы/ВВП» можно просмотреть на Рисунке 2 : 
 

Рисунок 2- Темп роста активов банковской системы РФ и «активы/ВВП», в %. 
Основным фактором роста ресурсной базы банковской системы в 2009 г. была ориентация на сбережения нефинансового сектора. Депозиты предприятий возросли на 15,2% (рублевые депозиты увеличились на 18,4%, в иностранной валюте – на 6,5%). Депозиты физических лиц увеличились на 26,7%. Этому предшествовало резкое повышение процентных ставок по депозитам населения в конце зимы после обострения проблем с фондированием банковской системы. Сбербанк, доля которого на рынке депозитов пока превышает половину, фактически задал ориентиры по рублевым депозитам на год в 14–15% годовых. Остальные банки были вынуждены предлагать более высокие ставки. В результате процентные ставки на рынке депозитов выросли до 20% годовых. Сложившиеся условия заставили Банк России рекомендовать коммерческим банкам ограничить ставки по депозитам. 
Население значительно сократило потребление в кредит и стало больше сберегать. Задолженность населения по банковским кредитам снизилась за год на 11,3%. В целом за год население отнесло в банки 1,5 трлн. руб., что гораздо ближе к уровню предкризисного 2007 г., чем кризисного 2008 г. Возврат в 2010 г. к докризисной норме сбережения приведет к притоку депозитов физических в размере превышающем прошедший год. 
Можно предположить, что в 2010 г. рост благосостояния частных лиц будет умеренным и начало нового «кредитного бума» по образцу 2006-2007 гг. крайне маловероятно. Устойчивость тенденции к снижению инфляции также оцениваем как низкую, тогда как ставки по банковским депозитам уже уменьшаются. Возврат реальных ставок по депозитам в отрицательную область, возможно, немного замедлит рост депозитной базы, но станет одним из факторов снижения стоимости кредитных ресурсов. 
Одним из существенных рисков для финансовой стабильности банковской системы в 2009 г. считался объем внешнего долга. Общий объем внешней задолженности банков по состоянию на 1.01.2009 г. составлял 166 млрд. долл., из которых 53 млрд. долл. должна была быть погашено в 2009 г. Всего за счет иностранных пассивов было сформировано к началу 2009 г. свыше 16% банковских активов. В течение года банкам удалось рефинансировать около до 50% выплат по внешнему долгу, часть выплат была перенесена на 2010 г.  
По состоянию на начало 2010 года внешний долг банков оценивается в 125 млрд. долл., иностранные пассивы составляют 12% от совокупных пассивов банковского сектора. При этом в 2010 г. банкам предстоит выплатить заметно меньше, чем годом ранее – около 30 млрд. долл. или менее четверти от объема внешней задолженности.  
Уменьшение задолженности банков перед Банком Росси и внешним рынком заимствований означает, что в 2010 г. практически исчезнет потребность в отвлечение ресурсов на их выплаты. В 2009 г. на погашение внешних займов и кредитов Банка России банки потратили более 3 трлн. руб. Это на 20% превысило объем средств, привлеченных в прошлом году от предприятий и населения. В 2010 г. на эти цели будет использовано не более 1.3 трлн. руб. (в случае если будут погашены все кредиты Банка России, кроме кредита Сбербанку и рефинансирование внешних займов останется на уровне 4-ого квартала 2009 г.).  
Снижение деловой активности одновременно с высокими процентными ставками способствовали решению одной из ключевых структурных проблем для российской банковской системы – сокращению разрыва между кредитами и депозитами нефинансового сектора. Объем кредитов нефинансовому сектору по состоянию на 1.10.2008 превысил величину средств на клиентских счетах и депозитах на 4.5 трлн. руб., что более, чем в полтора раза превышало все собственные средства банков.  
К началу 2010 г. данный разрыв фактически ликвидирован за счет стагнации кредитования на фоне устойчивого роста депозитной базы. На 1.01.2010 разница между кредитами и депозитами нефинансового сектора снизилась до 0,4 трлн. руб. или 12% собственных средств банков, что соответствует уровню 2005 г. Такая ситуация может способствовать отказу от модели, основанной на кредитовании с использованием заемных иностранных средств.  
Одной из основных альтернатив кредитованию в 2009 г. для банков стали вложения в ценные бумаги. Общий объем вложений в банки в долговые ценные бумаги увеличился за 2010 г. на 1488 млрд. руб.  
Из общего прироста банковского портфеля облигаций лишь около четверти (399 млрд. руб.) пришлось на долговые обязательства небанковского сектора. Основным направлением вложений стали государственные ценные бумаги (федеральные и муниципальные), а также облигации Банка России. Эти три сегмента банковских портфелей выросли за год на 870 млрд. руб. – почти 60% от общего прироста банковских вложений в облигации. Еще на 120 млрд. руб. увеличились покупки облигаций других банков. В сравнении с объемами кредитного рынка рынок облигаций остается незначительным - это всего лишь 4% от объема вновь выданных кредитов в 2009 г. (Объем выданных банковских кредитов корпоративным заемщикам в 2009 г. составил 19,1 трлн. руб. - прим.).Рассчитывать на то, что облигационный рынок сможет заменить собой кредитование в ближайшей перспективе не возможно. На Рисунке 3 можно рассмотреть темп прироста суммы обязательных резервов  показателей: