Анализ кредитоспособности юридического лица ОАО Сбербанк

Внутренние (не систематические) риски:

• Риск заемщика - это спровоцированные непосредственно кредитной организацией из-за неправильной оценки риска по отдельно взятой ссуде, неправильного выбора вида ссуды и конкретных условий кредитования банковским менеджером.
• Риск эффективности текущей деятельности - риск возможности потерь, наступающий в связи с отрицательными результатами финансово-хозяйственной деятельности заемщика. Эффективность хозяйственной деятельности организаций зависит от рода их деятельности, принадлежности к отраслям народного хозяйства (торговля, промышленность и т.д.), от уровня управления (типа поведения на рынке) и т.д.
• Риск невыполнения обязательств - риск потерь по причинам неисполнения, неполного или некачественного исполнения обязательств.
• Финансовый риск - это риск потерь в случае банкротства заемщика.
• Риск ликвидности - это риск потерь в случае неспособности организации-заемщика исполнять свои текущие обязательства.
• Риск мошенничества - риск, возникающий в результате злоупотреблений заемщика и нежелания его вообще возвращать свои долги.
• Риск банка-кредитора - обусловлен деятельностью кредитной организации и видом предоставленного кредита, порядком его заключения, управлением кредитным портфелем.
• Риск рыночной стратегии - возникает при неспособности кредитной организации разрабатывать и предлагать новые банковские услуги в области кредитования (факторинг, форфейтинг, инвестиционные кредиты, лизинговые, учетные операции).
• Риск кредитной политики - возникает оттого, что кредитная организация неверно определила кредитную политику, в результате чего величина соизмерения ожидаемых доходов с ожидаемыми потерями оказалась ниже расчетной.
• Риск структурный (диверсификации кредитного портфеля) - это риск потерь из-за существенного ухудшения качества кредитного портфеля по видам ссуд, срокам, заемщикам, что приводит к необходимости списания потерь и убыткам.
• Операционный риск - риск неверного определения кредитоспособности заемщика, размера кредита, порядка его предоставления, то есть возникающий в связи с низким качеством работы сотрудников кредитного отдела (комитета).
• Кадровый риск - данный риск включает в себя риски увольнения или частичного отказа от исполнения своих обязанностей сотрудниками компании, риск потери трудоспособности, риск найма неквалифицированного персонала, риск разглашения конфиденциальной информации, риск мошеннических действий со стороны персонала компании.
• Риски по балансовым операциям и по внебалансовым операциям относятся к факторам кредитного риска, зависящим от характера операций. Риски по балансовым операциям - это риски по выданным ссудам и приравненным к ним операциям, а по внебалансовым операциям - это риски по требованиям банка по внебалансовым операциям и требованиям по выданным гарантиям, акцептам переводных векселей, аккредитивным операциям и т.д.
• Риск банковских злоупотреблений - это потери из-за недобросовестности или мошенничества банковских служащих. Такой риск является наиболее распространенной причиной безнадежной задолженности кредитной организации [8;68].

Для снижения уровня кредитных  рисков банки просчитывают экономические  нормативы, связанные с кредитными рисками в соответствии с Инструкцией Банка России от 03.12.2012 N 139-И «Об обязательных нормативах банков».

Норматив максимального  размера риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков (Н6) регулирует (ограничивает) кредитный  риск банка в отношении одного заемщика или группы связанных заемщиков и определяет максимальное отношение совокупной суммы кредитных требований банка к заемщику или группе связанных заемщиков к собственным средствам (капиталу) банка. Норматив Н 6 не должен превышать 25%.

Норматив максимального  размера крупных кредитных рисков (Н7) регулирует (ограничивает) совокупную величину крупных кредитных рисков банка и определяет максимальное отношение совокупной величины крупных  кредитных рисков и размера собственных  средств (капитала) банка. Норматив Н 7 не должен превышать 800%.

Норматив максимального  размера кредитов, банковских гарантий и поручительств, предоставленных  банком своим участникам (акционерам) (Н 9.1), регулирует (ограничивает) кредитный  риск банка в отношении участников (акционеров) банка и определяет максимальное отношение размера  кредитов, банковских гарантий и поручительств, предоставленных банком своим участникам (акционерам) к собственным средствам (капиталу) банка. Норматив Н 9.1 не должен превышать 50%.

Норматив Н10.1 определяет максимальное отношение совокупной суммы кредитных требований к  инсайдерам к собственным средствам (капиталу) банка.  Норматив Н 10.1 не должен превышать 3%.

Банки не только стремятся  поддерживать данные нормативы, но также  и управлять самими рисками, что  непосредственно связано между  собой. Управление риском – комплекс мер, направленный на снижение вероятности  наступления кредитного риска.

Управление кредитным  риском, включает в себя некоторые  этапы:

• распознавание риска (определение текущего риска);
• количественная оценка риска;
• проведение мероприятий по снижению риска  (регулирование риска);
• мониторинг риска.

В соответствие с Главой 3 Положения Банка России от 26.04.2004 года  N 254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности»  оценка кредитного риска по каждой выданной ссуде должна проводиться на постоянной основе. Периодичность проведения оценки по ссудам юридических лиц проводится  не реже одного раза в квартал на отчетную дату.

Итак, кредитный риск представляет собой связь деятельности банка-кредитора  обусловлено с деятельностью  кредитной организации и видом предоставленного кредита, порядком его заключения, управлением кредитным портфелем и так далее. Оценка степени кредитного риска определяется на основании анализа кредитоспособности заемщика, т.е. оценка его финансового положения, которое оценивается в соответствии с внутренними методиками коммерческого банка. При этом данные методики должны быть предоставлены Центральный Банк РФ по первому требованию.

1.3 Методы и этапы определения  кредитоспособности заемщика

Кредитоспособность заемщика зависит от многих факторов, поэтому  оценить и рассчитать каждый из них  непросто. На основании данных за прошедший период или на какую-нибудь отчетную дату проводится большая часть анализируемых на практике показателей кредитоспособности.

Все методики можно подразделить на количественные и качественные. К количественным методикам относятся такие, как расчет финансовых показателей и метод агрегированных показателей.

Основной информацией  для расчета финансовых показателей  в банке являются:

• финансовая (бухгалтерская) отчетность предприятия: баланс (форма №1), отчет о прибылях и убытках (форма №2);
• расшифровка предприятия о сроках дебиторской и кредиторской задолженности;
• плановые расчеты предприятия: бизнес – планы, технико-экономические обоснования для получения ссуды, копии контрактов и договоров.

Этой информации может  быть недостаточно, особенно по предприятиям, впервые обратившимся в банк. В  этой ситуации получению информации могли бы помочь кредитные бюро. К работе кредитных бюро целесообразно  привлекать аудиторские фирмы. Информация кредитных бюро вполне может восполнить отсутствие кредитной информации [12;308].

Метод оценки кредитоспособности заемщика на основе системы финансовых коэффициентов, определяемых по балансовым формам: коэффициенты ликвидности; коэффициенты финансового левериджа; коэффициенты прибыльности; коэффициенты обслуживания долга.

Коэффициент ликвидности  играет роль в своевременном погашении  долговых обязательств. По мнению ученого  Г.Г. Коробовой ликвидность и платежеспособность -  близкие понятия. Но платежеспособность – это способность предприятия рассчитываться по обязательствам, срок погашения которых уже наступил. В то же время ликвидность отражает не только текущее состояние активов, но и перспективу их изменения [12;309].

В анализе финансового  состояния заемщика используются такие  наиболее распространенные показатели ликвидности.

Коэффициент абсолютной ликвидности, который характеризует способность к моментальному погашению долговых обязательств. Данный коэффициент рассчитывается по формуле:

К₁=_, (1)

Промежуточный коэффициент  покрытия характеризует способность  предприятия оперативно высвободить  из хозяйственного оборота денежные средства и погасить долговые обязательства, рассчитывается по формуле:

К₂=,  (2)

Коэффициент текущей ликвидности (общий коэффициент покрытия) является обобщающим показателем платежеспособности предприятия, рассчитывается по формуле:

К₃=,  (3)

Коэффициент собственных  средств показывает долю собственных  средств предприятия в общем  объеме средств предприятия, рассчитывается по формуле:

К₄= ,  (4)

Коэффициент соотношения  заемного капитала и собственного капитала, показывает, сколько заемных средств  в предприятии привлекло в  активы собственных средств, рассчитывается по формуле:

К₅=,  (5)

Коэффициент автономии (независимости), показывает удельный вес собственных  средств предприятия в общей  сумме источников финансирования, рассчитывается по формуле:

К₆= ,  (6)

Показатели оборачиваемости  и рентабельности применяются для  общей характеристики использования  всего капитала и рассматриваются  как дополнительные к показателям  вышеназванных групп коэффициентов. Для оценки кредитоспособности могут  использоваться следующие показатели рентабельности [12;313].

Показатель рентабельности продукции выявляет долю прибыли  от реализованной выручки, рассчитывается по формуле:

К₇=,  (7)

Коэффициент рентабельности деятельности предприятия, показывает долю чистой прибыли от реализации, рассчитывается по формуле:

К₈=,  (8)

Путем сопоставления фактического значения с его нормативным уровнем (табл. 1.1) устанавливается класс каждого показателя. Нормативные уровни некоторых показателей имеют мировые стандарты.  Нормативные уровни других коэффициентов могут разрабатываться каждым банком на базе накопленной статистической информации о фактических значениях показателей по группам клиентов одинаковых (или близких по технологии) отраслей экономики.

Число классов заемщиков  равно трем. Первый класс характеризует  соблюдение нормативного значения или  рост по сравнению с этим уровнем. Второй класс отражает несколько  сниженное значение по сравнению  с нормативами. Третий класс имеет  низкое значение. Приведем классификацию  некоторых показателей в зависимости  от значений [12;315].

Таблица 1.1

Распределение показателей  по классам

Показатели	Нормативное значение	1 класс	2 класс	3 класс
К1 - коэффициент абсолютной ликвидности	0,2-0,25	0,2 и выше	0,1-0,2	менее 0,1
К2- промежуточный коэффициент покрытия	0,7-0,8	0,7 и выше	0,5-0,7	менее 0,5
К3-коэффициент собственных средств	2,0	2,0 и выше	1,0-2,0	менее 1,0
К6-коэффициент автономии (независимости)	0,5	0,5 и выше	0,3-0,5	менее 0,3

Класс кредитоспособности определяется по большому числу показателей, попавших в соответствующий класс.

Такой набор показателей  не позволяет осуществлять единый подход к оценке кредитоспособности. Это  можно сделать на основе рейтинга. Рейтинг определяется в баллах путем  умножения класса показателя на его  долю в совокупности, принятой за 100.  Доля совокупности зависит от числа  взятых показателей, учета особенности  работы данного заемщика, ликвидности  его баланса, положение на рынке, своевременности расчетов по кредитам и другим обязательствам, характера  кредитования под определенные объекты. Значимость показателя и его доля определяются в банке индивидуально  по каждому заемщику (или группе заемщиков).

Общая оценка кредитоспособности дается в баллах. Баллы представляют собой сумму произведений рейтинга каждого показателя на класс кредитоспособности. I класс присваивается при 100-150 баллах, II класс - при 151-250 баллах и III класс - при 251-300 баллах.

Следующий метод это анализ денежного потока, как способ оценки кредитоспособности заемщика коммерческого банка, в  основе которого лежит использование  фактических показателей, характеризующих  оборот средств у клиента в отчетном периоде [6;216].

Методика на основе анализа  денежных потоков, в отличие от подхода, основанного на финансовых коэффициентах, позволяет использовать не данные об остатках по статьям активов и  пассивов, а коэффициенты, определяемые по данным об оборотах ликвидных активов, запасах и краткосрочных долговых обязательствах, посредством расчета  чистого сальдо различных поступлений  и расходов, и показывает величину общего чистого денежного потока.