Оффшорные финансовые центры

Содержание

 

 

1. Введение…………………………………………………………………2
2. Оффшорные финансовые центры – характеристики и факты………3
3. Факторы успеха оффшоров в условиях финансовой глобализации….4
4. ОФЦ, их виды и типы…………………………………………………..6
5. Заключение………………………………………………………………7
6. Список литературы……………………………………………………..9
7. Приложение 1…………………………………………………………...10

 

1. Введение

Международные финансовые центры, где кредитные учреждения осуществляют операции в основном с нерезидентами  и в иностранной для данной страны валюте, получили название финансовых центров «оффшор», (от англ. Offshore — «вне берега»). Они, как правило, служат налоговым приютом, поскольку операции, которые в них осуществляются, не облагаются налогами и свободны от валютных ограничений.

При помощи оффшоров многие российские (и не только) компании могут оптимизировать свои налоговые схемы, тем самым увеличив конечную прибыль. И все это можно сделать официально, не нарушая закона. Итак, оффшор – это компания, которая не ведет своей хозяйственной деятельности в стране регистрации. При этом владельцы данной компании – нерезиденты этой страны. Например, если русский зарегистрирует компанию на Кипре, но при этом не будет вести никаких дел на этом острове, то его компания вполне может называться оффшорной.

В разных странах регистрация  оффшорных компаний происходит по-разному. В целом, весь процесс занимает от пары недель до нескольких месяцев (гораздо  реже). При этом существует большое  количество стран, приходящихся ранее  колониями Великобритании, благодаря  чему там можно совершенно свободно говорить с местными жителями на английском языке.

Последнее время во всем мире резко возрос интерес к оффшорам. Но зачем вообще предпринимателям может понадобиться регистрировать оффшор, кроме того, чтобы «уменьшить налоги»? Перечислим основные преимущества оффшора:

• скрытие в какой-то мере собственника бизнеса, информации о нем;
• облегчение процесса инвестирования;
• отсутствие налоговых проверок;
• повышение защищенности бизнеса, в плане рейдерства (к российским компаниям в нашей стране более жесткое отношение, чем к филиалам иностранных);
• конфиденциальность финансовых сведений. В некоторых странах даже не требуются бухгалтерские отчеты;
• отсутствие налога на наследство.

2. Оффшорные финансовые центры – характеристики и факты

Международный валютный фонд (МВФ) предполагает наличие у Оффшорных финансовых центров (ОФЦ) следующего ряда характеристик:

• это юрисдикции, в которых очень развиты различные финансовые институты, которые предпочтительно ориентированы на работу с нерезидентами;
• это финансовые системы, которые имеют внешние активы и пассивы, выходящие за рамки государственных посредников в финансовой сфере, но направленные на обогащение местной экономики;
• это центры, которые предполагают низкую ставку налогообложения и/или высокий уровень конфиденциальности и анонимности в вопросах банковского обслуживания.

Наиболее важное преимущество оффшорных финансовых центров — законодательно разрешенное уклонение от уплаты налогов — вызывает негодование традиционных финансовых центров. Они указывают на то, что ежегодно только США теряют более 70 млрд долларов бюджетных поступлений, оседающих в «налоговых гаванях».

Некоммерческая организация  Tax Justice Network приводит данные, согласно которым утечка налоговых поступлений составляет 255 млрд дол. в год. Правительство Канады, в частности, обеспокоено восьмикратным увеличением инвестиций в оффшорные центры за период с 1990 по 2003 гг., что составило 75 млрд дол. — 1∕5 всех прямых зарубежных инвестиций Канады.

Экономика оффшорных центров  находится на подъеме, поэтому они  более не находятся на задворках  мировой финансовой системы. Об этом красноречиво говорит следующая  статистика: активы оффшорных компаний достигают 5–7 трлн долларов, в 5 раз больше, чем в 1980-е гг., и включают 6–8% активов, находящихся в управлении. Каймановы острова — пятый по величине мировой банковский центр; активы превышают 1.4 трлн долларов. Британские Виргинские острова — место обитания почти 700 000 оффшорных компаний.

По данным исследований Мичиганского университета (США), в период с 1982 по 2003 гг. темпы экономического роста оффшорных центров превышали 2.8%, что вдвое больше аналогичного мирового показателя. В среднем граждане Каймановых и Виргинских островов, островов Джерси и Гернси богаче жителей Европы, Канады и Японии. Данный факт заставил многие государства с узким внутренним рынком идти по пути создания финансовых оазисов на своей территории. Именно таким путем пошли Дубай, Кувейт, Саудовская Аравия, Шанхай и даже Хартум.

Главный аргумент против оффшорных  финансовых центров заключается  в том, что, разрешая компаниям и  состоятельным лицам не платить  налоги, оффшоры способствуют выводу налоговых поступлений из реальной экономики, что в результате усиливает налоговое бремя на менее мобильные факторы: потребительский сектор и домашние хозяйства. В итоге глобализация становится направленной против обычного человека.

Критики также обеспокоены  тем, что оффшорные финансовые центры не контролируют бизнес внутри своих  границ, что создает предпосылки  для преступных практик и может  привести к финансовым кризисам.

В ответ на это сторонники оффшоров утверждают, что налоговая, законодательная и прочая конкуренция оздоравливливает мировую экономику, препятствуя финансовому диктату со стороны национальных правительств.

3. Факторы успеха оффшоров в условиях финансовой глобализации

Почему не появляются новые  оффшорные финансовые центры? Казалось бы, снижение налогов для привлечения  иностранного капитала — простой  выход из бедности. Исследование Мичиганского университета, посвященное этой проблеме, охватывает 209 стран и территорий, включая 33 «налоговых гавани» и дает ответ на вопрос, почему некоторые становятся оффшорами, а некоторым это не удается.

Ответ состоит в следующем: для успешного становления в  качестве оффшорного центра необходимы небольшая территория, система сдержек  и противовесов в правительстве, низкий уровень коррупции, строгость юридической системы.

Плохо управляемые юрисдикции не могут привлекать и удерживать иностранный капитал.

Этим, вероятно, объясняется  успех бывших колоний Великобритании как оффшорных финансовых центров. Прочные связи с бывшим доминионом также сыграли не последнюю роль. В конечном итоге привлекательность  Британских Виргинских островов и острова  Джерси состоит именно в их близкой  связи с Великобританией.

Многие оффшорные финансовые центры выражают недовольство тем, что  требования к ним выше, чем к  традиционным финансовым центрам. Когда  в 2002 году американская компания Stanley Works, изготовитель инструментов, объявила о переносе своей штаб-квартиры на Бермудские острова, это вызвало переполох в финансовом мире. За Stanley Works последовали гиганты Tyco и Ingersoll Rand. Такая популярность обязывает. По мнению ряда европейских регулирующих органов, «налоговые гавани» отныне должны быть белее белого, чтобы сохранить свою репутацию на высоком уровне. А это недешево стоит. Введение мер по борьбе с отмыванием денег, ужесточение банковского регулирования, контроль над финансовыми махинациями — все это требует немалых средств».

На современном этапе  оффшоры должны вкладывать немало денег в создание законодательной базы. Именно это объясняет тот факт, что оффшорами становятся весьма состоятельные государства. Дубай, например, потратил миллиарды долларов на становление законодательной базы и системы финансового контроля. Значительная часть средств была потрачена на оплату консультаций британских юристов, специализирующихся в этой области.

4. ОФЦ, их виды и типы

Международный опыт свидетельствует, что оффшорные банки создаются  с целью:

• доступа к международной сети корреспондентских отношений;
• обеспечение внешнеторговых операций материнской компании и аффилированных финансовых и коммерческих структур;
• расширение спектра банковских услуг национальных банков;
• использования оффшорных банков для работы на национальных рынках;
• кредитования национальных коммерческих и финансовых структур через оффшорные банки с целью минимизации налогообложения в странах с высокими ставками налога на прибыль;
• доступа к международным финансовым организациям;
• эмиссии финансовых продуктов;
• оптимизации внутрифирменных финансовых потоков.

Существуют определенные виды оффшорных финансовых центров, среди которых различают так называемые бумажные центры, которые сохраняют документацию, а банковские операции проводят в незначительных размерах или не проводят совсем, и функциональные центры, которые осуществляют депозитные операции и предоставляют займы.

Существует также три типа оффшорных банковских (финансовых) центров:

I тип — нью-йоркская  модель — предусматривает специальные формально установленные договоренности с такими авторитетными финансовыми центрами, как Нью-Йорк, Токио, Сингапур. На этих рынках устанавливаются специальные счета отдельно от внутренних, и эти счета свободны от ограничений, которые относятся к внутреннему финансовому рынку (например, резервные требования). Существует корпоративное налогообложение; местный гербовый сбор (на рынке Токио), может допускаться (Сингапур), а может не допускаться налогообложение деловых ценных бумаг (рынок Нью-Йорка, Токио);

II тип — лондонская  модель. В Лондоне, Гонконге финансовые соглашения свободные от ограничений, независимо от того, резиденты или нерезиденты являются участниками рынка. В этих городах оффшорный рынок – это просто оффшорные соглашения между нерезидентами, так как внутреннее и внешнее соглашения объединенные. На оффшорных рынках данной модели существует корпоративное налогообложение и допускается налогообложение деловых ценных бумаг;

III тип — «налоговое  хранилище». К данному типу оффшорных рынков относят рынки Багамских и Кайманових островов. На этих рынках соглашения заключаются нерезидентами и совсем не облагаются налогами, отсутствуют корпоративное налогообложение и налогообложения деловых ценных бумаг, но существуют регистрационные взносы и плата за лицензии.

5. Заключение

Значимость оффшорных  финансовых центров специалисты  из разных стран оценивают по-разному. Одни заявляют, что им отведено важное место в вопросах международного финансирования и торговли, а также  то, что они благоприятно воздействуют на решение деловых вопросов частными лицами и компаниями, позволяя им сводить  к минимуму финансовые риски и  управлять налоговым планированием. Другие же заявляют, что присутствие  в мире оффшорных финансовых центров  дает возможность зажиточным частным  и компаниям избегать уплаты налогов  и отмывать деньги, что подрывает  репутацию бизнеса в целом. Их оппоненты, в свою очередь, указывают  на то, что в США оффшорные центры существуют по сей день, хотя их поддержка государством не выражена в явной форме. А в той же Великобритании нередко прибегают к оффшорным юрисдикциям, расположенным в Карибском бассейне.

Одно можно сказать  об оффшорных финансовых центрах  наверняка: они привлекали и продолжают привлекать к себе повышенное внимание как со стороны отдельных государств, так и со стороны корпораций и частных лиц. При этом одни оффшорные центры прекращают свою деятельность в качестве таковых, а другие, наоборот, укрепляют свои позиции на этом рынке, вводят новые правила работы (например, ограничивают их использование для незаконного оборота денег), что позволяет им повысить авторитет на международной арене. Сегодня можно отметить некоторое «потепление» взглядов в отношении ОФЦ, и во многом это произошло благодаря тому, что отдельные юрисдикции начали строже относиться к создаваемым на их территории компаниям и четче регулировать их деятельность.

 

 

 

Список литературы

1. Мировой финансовый рынок и структура финансового рынка. – www.fin-result.ru
2. Гладченко А. Оффшоры. – www.biztimes.ru
3. Оффшорные финансовые центры. – www.ofsh.ru
4. С.В. Бацунова. Положение оффшорных финансовых центров в мировой экономике. – Материалы V Конвента РАМИ под общей редакцией ректора МГИМО (У) МИД России, академика РАИ А.В. Торкунова, 2012
5. И.И. Дьяконова, М.И. Макаренко. Международные финансы: Учебное пособие. – К.: Центр учебной литературы, 2012

 

Приложение 1.

Список оффшорных зон с кратким описанием:

Ангилья.

Очень удобная налоговая гавань с минимальными требованиями к открытию и недорогим ежегодным обслуживанием компаний.

Англия.

Недорогие и простые в  обслуживании компании. Фиксированная  плата в бюджет. Нет отчетности. Удобны для экспорта и защиты активов.