Автор работы: Пользователь скрыл имя, 16 Марта 2013 в 18:18, курсовая работа
В данной курсовой работе «Кредитно-денежная политика государства» рассмотрены вопросы кредитно-денежной политики на примере Российской Федерации.
Структура данной работы выглядит следующим образом.
В первой главе рассмотрены теоретические основы и особенности кредитно-денежной политики, инструменты и цели кредитно-денежной политики, модели, а также мировой опыт реализации данной политики.
Во втором разделе проведен анализ кредитно-денежной политики на период с 2008г по 2011г, рассмотрены особенности реализации кредитноденежной политики в Российской Федерации.
Введение.................................................................................
1 Сущность, цели, инструменты и модели кредитно-денежной политики
государства..............................................................................
1.1 Сущность, цели и инструменты кредитно-денежной политики
государства................................................................................
1.2 Модели кредитно-денежной политики государства.........................
1.3 Мировой опыт реализации кредитно-денежной политики.................
2 Анализ эффективности денежно-кредитной политики в Российской
Федерации на современном этапе...................................................
2.1 Роль, функции и инструменты Центробанка РФ.............................
2.2 Характеристика денежно-кредитной политики Банка России,
осуществляемая в 2008 - 2009 гг......................................................
2.3 Денежно-кредитная политика в 2010-2011 годах............................
3 Перспективы развития и меры по совершенствованию кредитноденежной политики Российской Федерации.......................................
3.1 Сценарии макроэкономического развития, цели и инструменты на
2013 год и период 2014 и 2015 годов................................................
3.2 Меры по совершенствованию денежно-кредитной политики России...
Заключение..........................................................................................................
Список использованных источников................
Главной целью денежно-кредитной политики в рамках программы финансовой стабилизации является поддержание низких текущих темпов инфляции и создание условий для роста инвестиций, обеспечение благоприятной динамики курса национальной валюты, способствующей улучшению состояния платежного баланса.
Для достижения этой цели усилия органов денежно-кредитного регулирования должны быть сосредоточены на решении следующих задач:
- ограничение денежной массы объемом, необходимым для осуществления экономической деятельности;
- оптимизация структуры денежной массы и ее распределения между секторами и субъектами экономики;
- предотвращение оттока капитала за рубеж;
- поддержание на заданном уровне валютных резервов [10].
Решение этих задач
требует осуществления
Краткосрочное кредитование кассового разрыва в доходах и расходах государственного бюджета посредством покупки государственных краткосрочных ценных бумаг позволит создать условия для оперативной поддержки госбюджета в рыночных формах, а также необходимо установление потолка роста денежной массы и чистых внутренних активов ЦБ с целью ограничения роста денежной массы - это гарантированное ограничение темпов инфляции и предсказуемость ее изменения.
Необходимо установить учетную ставку ЦБ РФ на уровне, не ниже норматива, действующего в сопредельных государствах это, в конце концов, должно привести к снижению уровня инфляции, рост инвестиционной активности, стабилизация производства.
Так же важнейшим инструментом совершенствования денежнокредитной политики должно стать совершенствование системы рефинансирования коммерческих банков для стабилизации предложения денег экономике страны. Этого можно добиться при помощи следующих мер:
1) обеспечение создания коридора базовых ставок рефинансирования банков на основе аукционных и ломбардных кредитов, что позволит перейти от количественных к ценовым методам регулирования банковской ликвидности и снижение ставок по кредитам экономике;
2) совершенствование процедуры быстрого реагирования на изменение объемов банковской ликвидности и колебание ставок межбанковского рынка путем операций на открытом рынке обеспечит точную настройку уровня ставок межбанковского рынка в заданном коридоре базисных ставок рефинансирования;
3) упорядочивание процедур предоставления резервного кредита отдельным банкам, испытывающим кратковременный недостаток ликвидности, обеспечит стабильность банковской системы при кризисах ликвидности у крупных банков, которые оказывают влияние на экономику;
4) ограничение эмиссии краткосрочных обязательств Центрального Банка по мере расширения эмиссии государственных ценных бумаг правительства, позволит сэкономить государственные средства на цели регулирования денежного рынка (300-400 млрд. руб. в год). И последним шагом
совершенствования должно явится совершенствование систем резервных требований к коммерческим банкам;
5) дифференсация систем обязательного резервирования депозитов банков, нацеленная на увеличение доли долгосрочных депозитов в качестве ресурса для повышения инвестиционной активности в стране обеспечит повышение банковской ликвидности, стимулирование роста долгосрочных депозитов и сокращения массы «горячих денег», рост инвестиций в экономику;
6) осуществление поэтапного пересмотра норм обязательного резервирования в сторону их снижения по мере сокращения темпов инфляции и роста спроса на кредитные ресурсы для долгосрочных инвестиций, следствием этого должно явиться сбалансированность деловой активности и денежного предложения в экономике, повышение мобильности предложения денег;
7) создание системы мониторинга конъюнктуры денежного рынка и рынка капиталов и на этой основе осуществление моделирования и прогнозирования финансовых потоков в увязке с процессами макроэкономического развития страны это способствует повышению эффективности государственного регулирования денежного рынка [11].
Для осуществления
тех целей, которые Центральный
Банк по поставил перед собой на
2013-2015 года, следует разумно
Основным проводником
денежно-кредитной политики в РФ
является Банк России, который в
настоящее время наиболее активно
использует четыре основных инструмента
денежно-кредитной политики: это
регулирование объемов
Важнейшим способом
решения проблемы преодоления инфляции
в течение последних лет
Это, прежде всего огромный спад производства, одной из причин которого является уменьшение платежеспособного спроса. Проводимая денежно-кредитная политика оказывала воздействие лишь на сферу обращения и не предусматривала непосредственного положительного влияния на сферу производства.
В этой связи необходимо осуществить поворот к использованию кредита в качестве важного рычага роста производства и предложения товаров, что будет способствовать снижению инфляции.
Недостаточная кредитная активность российских банков делает инструменты денежно-кредитной политики неэффективными. В связи с этим Банку России необходимо начать использовать их в первую очередь не на плавное снижение инфляции, а на увеличение инвестиционной активности коммерческих банков. Но перед этим Банк России должен теоретически изучить влияние каждого инструмента на регулирование экономической конъюнктуры, а уже потом начать использовать их на практике.
(обязательное)
Структурные подразделения Центрального Банка Российской Федерации
В настоящее время в Центральном банке Российской Федерации функционируют следующие структурные подразделения:
. Сводный экономический департамент . Департамент исследований и информации . Департамент наличного денежного обращения
. Департамент
регулирования, управления и
. Департамент
регулирования расчетов . Департамент
бухгалтерского учета и
. Департамент
лицензирования деятельности и
финансового оздоровления
. Департамент
обеспечения и контроля
. Департамент
методологии и организации
. Департамент кадровой политики и обеспечения работы с персоналом . Финансовый департамент . Департамент внутреннего аудита
. Департамент
международных финансово-
. Главное управление
экспертизы и планирования
1 Конституция РФ принята всенародным голосованием 12.12.1993 г.(с учетом поправок, внесенных Законами Российской Федерации о поправках к Конституции Российской Федерации от 30.12.2008 N 6-ФКЗ и от 30.12.2008 N 7-ФКЗ)//"Собрание законодательства РФ", 26.01.2009, N 4, ст. 75
2 Российская Федерация. Законы. Федеральный закон О Центральном банке Российской Федерации: [Федеральный закон: принят Государственной Думой 10 июля 2002] // Собрание Законодательства Российской Федерации. -2001. N 86-ФЗ
3 Российская Федерация. Законы. О банках и банковской деятельности N 395-1 - ФЗ от 02.12.1990 г. : федер. Закон : [Принят Гос. Думой 7 февраля 1990 г. : одобр. Советом Федерации 21 1990 г.]. - [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http: //www. consultant.ru
4 Российская Федерация. Законы. Федеральный закон от 22.04.1996 N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг" (ред. от 06.12.2007, с изм. и доп. от 01.01.2008) // Источник: http://www.cbr.ru
5 Деньги, кредит, банки: Учебник / Под ред. О. И. Лаврушина. - М.: Финансы и статистика, 2009. - 448 с.: ил.
6 Савинский Ю.П. Денежно-кредитное регулирование: Учебное пособие. М.: Финансовая академия при Правительстве РФ, 2008. - 132 с.
7 Зверьков А. И. Эффективность денежно-кредитной политики РФ в современных условиях. Монография. - Оренбург: Белфорт - принт, ГОУ ВПО ОГУ, 2004. - 88 с.
8 Банк России: организация деятельности / Ю.С. Голикова, М.А. Хохленкова; Центр. Банк РФ, Моск. банк. шк.. - М. : Издат.-Консалтинговая Компания «ДеКа», 2010. - 704 с.
9 Садков В.Г., Кирин Е.А. Системный анализ денежно-кредитной политики России за период с 2007 по 2009 г. и пути ее модернизации // Финансы и кредит. - 2009. - №21. - С. 12-17.
10 Ларцев М.И. Денежно-кредитная политика развитых стран: современные направления развития. XXIII Международные Плехановские чтения. Тезисы докладов аспирантов, докторантов и научных работников. - М.: Рос. экон. акад. им. Г.В.Плеханова, 2010, 0,1 п.л.
11 Банковская система России. Настольная книга банкира / Под ред. А.Г. Грязнова. - М.: ДЭКА, 2008.
12 Общая теория денег и кредита: учебник для вузов/Под ред. проф. Е.Ф.Жукова. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2004
13 Антикризисная политика российского правительства и Банка России в 2008-2009 гг. // Вопросы экономики. - 2009. - №6
14 Основы банковской деятельности (Банковское дело) / Под ред. Тагирбекова К.Р. - М.: ИНФРА-М, 2010. - 720 с.
15 Вдовиченко А.Г., Воронина В.Г. Правила денежно-кредитной политики Банка России. // Москва: EERC, 2006
16 Воронина В.Г., Надоршин Е.Р.. Валютная политика Центрального Банка: степень вмешательства в процесс курсообразования и последствия для экономики. // Экономический журнал ВШЭ - 2011. - №1. - С. 56-80.
17 Алексашенко С. Причины падения рубля - чисто психологические. // Эксперт. - 2009. - 14 сент. - С. 24
18 Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2013 год и период 2014 и 2015 годов // Вестник Банка России -2012. - № 66. (18)
19 Гавриленков Е. Тройка Диалог. Как дальше жить без мыльных пузырей? // Коммерсант №198 (4015) от 1 ноября 2010.
20 Симановский А. Ю. Надзорные и контрольные функции Банка России: краткий экскурс // Деньги и кредит, 2009, № 5. С.14-17.
21 Орлов И. Г осударственные вливания в банковскую систему утекают на валютный рынок// Коммерсант, № 194(4011) от 24.10.2011. С.2.
22 Официальный сайт Центрального банка РФ - http: //www.cbr.ru/
23 Официальный сайт Ассоциации Банков «Россия» // www.asros.ru
24 Кризис сменил вектор от 01.11.2008.// http: //www.finmedia.ru/news/
25 Курьянов А.М. Монетарные аспекты
структурной политики.// http://www.econ.
26 Финансовый кризис и денежная политика [Электронный ресурс] / Режим доступа: http:bankir.ru/sources/1654462