Краткосрочное кредитование

    Глава 3

    ОПЫТ  ЗАРУБЕЖНЫХ СТРАН  В РЕГУЛИРОВАНИИ  ВАЛЮТНЫХ ОТНОШЕНИЙ, И ПУТИ ОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ ВАЛЮТНОГО РЕГУЛИРОВАНИЯ В РУЗ

            Одним из приоритетных направлений экономической политики Узбекистана является дальнейшая либерализация экономики. Последняя, в свою очередь, предполагает стабильность национальной валюты. Решение этой задачи имеет первостепенное значение в достижении главной цели реформ - повышения благосостояния народа за счет более эффективного распределения и использования ресурсов, развития экспортного потенциала страны, стимулирования притока иностранных инвестиций, ускорения интеграции в мировую экономику.

    С 1 июля 1994 года Узбекистан начал проводить  независимую валютную политику. Основанием для этого послужил Указ главы  Узбекистана Ислама Каримова от 16 июня 1994 года «О введении в обращение  национальной валюты Республики Узбекистан»  и введение в обращение национальной валюты - сума в качестве единого  неограниченного и законного  средства платежа на территории Узбекистана.

      Как отмечал Президент Узбекистана  И.А. Каримов, «либерализация валютной  политики становится ключевой  в целом для всей нами выработанной  стратегии по углублению реформ  и либерализации экономики».   Правительство Узбекистана приступило  к постепенной либерализации  рынка иностранной валюты с  мая 2000 года. Очередным этапом в дальнейшем развитии валютного рынка Узбекистана стало подписание в октябре 2003 года VIII статьи Положения Международного валютного фонда (МВФ), которое оказало положительное влияние на инвестиционный климат страны, повысило доверие инвесторов и упростило условия для притока иностранного капитала, что в свою очередь способствовало увеличению экспорта и сокращению импорта.

    С 1 мая были унифицированы действовавшие на тот период и применявшиеся для проведения различных валютных операций биржевой и внебиржевой обменные курсы (путем девальвации биржевого курса сума до уровня внебиржевого). Для всех операций стал применяться единый курс Центрального банка. Следующим шагом стало разделение с 1 июля 2000 года рынка иностранной валюты на биржевой и внебиржевой рынки и перевод значительной части операций по конвертации национальной валюты на иностранную, ранее осуществлявшихся на Республиканской валютной бирже, на внебиржевой валютный рынок. При этом обменный курс сума на последнем был значительно девальвирован и установлен на уровне обменного курса параллельного рынка. Кроме того, Указ Президента от 26 сентября 2003 года № УП-3321 «О мерах по дальнейшей либерализации внешнеторговой деятельности в Республике Узбекистан», постановление Кабинета Министров от 15 августа 2003 г. № 355 «О мерах по либерализации валютных операций при осуществлении внешнеэкономической деятельности» и другие законопроекты, а также сама политика ЦБ способствует дальнейшему развитию и либерализации внутреннего валютного рынка, обеспечению его стабильного функционирования, а также очередным этапом в дальнейшем развитии валютного рынка Узбекистана стало подписание в октябре 2003 года VIII статьи Положения Международного валютного фонда (МВФ), которое оказало положительное влияние на инвестиционный климат страны, повысило доверие инвесторов и упростило условия для притока иностранного капитала, что в свою очередь способствовало увеличению экспорта и сокращению импорта.. В частности, путем совершенствования действующего законодательства был упрощен порядок проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты. Вместе с тем при осуществлении операций на валютном рынке основное внимание было уделено импорту новых технологий, способствующих росту производства, и высококачественных потребительских товаров. Принятие этих мер позволило удовлетворить спрос населения и хозяйствующих субъектов на иностранную валюту, что привело к ощутимому росту объема операций на внутреннем валютном рынке. Успехи, достигнутые в регулировании валютного рынка, отразились в ряде положительных изменений в экономике, в частности, в улучшении инвестиционного климата в республике, модернизации производства, росте объемов и качества экспортируемых товаров и производстве конкурентоспособных на внутреннем рынке товаров. Заметное изменения произошли в динамике и структуре экспорта.

    Валютная  политика, проведенная в 2007 году, была направлена на развитие межбанковской  конкуренции, активизацию участия  уполномоченных банков республики в  сфере внешнеэкономической деятельности и максимальное привлечение ими  валютных средств для проведения операций на внебиржевом валютном рынке  с расширением круга оказываемых  обслуживаемым клиентам услуг.

      Центральный банк принимает меры по обеспечению устойчивости обменного курса, своевременного обслуживания внешнего долга и поддержке международных резервов на уровне, достаточном для осуществления денежно-кредитной и валютной политики Республики Узбекистан. Как известно из международного опыта, золотовалютные резервы страны должны поддерживаться на уровне 3-месячного объема импорта. В 2007 году проводимая Центральным банком денежно-кредитная и валютная политика была ориентирована на обеспечение объема золотовалютных резервов на уровне не менее 6-месячного импорта.

    Кроме того, валютная политика была направлена на обеспечение неизменности реального  эффективного обменного курса сума, с целью создания условий для  повышения спроса на деньги и одновременного увеличения объемов экспорта. В соответствии со статьей 3 Закона Республики Узбекистан «О Центральном банке Республики Узбекистан» главной целью Центрального банка является обеспечение стабильности национальной валюты. При этом основное внимание уделяется укреплению покупательской способности национальной валюты путем  проведения антиинфляционной политики, совершенствованию системы платежей и расчетов, а также обеспечению  статуса сума как единственного  законного платежного средства на территории республики.

    Обдуманная  и взвешенная политика либерализации  валютного рынка позволила Узбекистану  избежать экономических потрясений, оттока капитала из страны и не допустить  истощения ее валютных резервов, максимально  защитить внутренний рынок от негативных последствий финансовых кризисов в  Юго-Восточной Азии и ряде государств с переходной экономикой.

    За  последние годы существенно изменены структура и механизм платежей по валютным обязательствам, механизм конвертации. За счет централизованных валютных ресурсов сегодня осуществляется конвертация только бюджетных средств по обязательствам правительства. Все остальные операции конвертируются на внебиржевом валютном рынке. Поэтому сегодня главное направление - это развитие и укрепление внебиржевого валютного рынка, увеличение валютных ресурсов самих коммерческих банков, чтобы сами банки могли в любое время обслуживать своих клиентов по валютным операциям. В решении этого вопроса большое значение придается быстрейшему достижению равновесного обменного курса. При этом особое значение имеет создание необходимых гарантий, защищающих население и предприятия от негативных последствий колебаний валютного курса, формирование валютных резервов государства в размерах, необходимых для обеспечения устойчивости обменного курса.

    В январе 2011 года Центральный банк утвердил обновленное Положение об обменном пункте, в котором существенно  расширил возможности обменного  пункта. Если ранее он осуществлял  продажу только наличной валюты физическим лицам, то теперь и можно купить посредством  перевода на международную пластиковую  карту (далее МПК). Какие же перспективы  сулит данное нововведение в законодательстве?

    Во-первых, это решит некоторые проблемы с приобретением наличной валюты. После того, как Узбекистан присоединился  к статье VII Устава МВФ (подразумевающей  конвертируемость национальной валюты - прим.ред), продажа наличной инвалюты перестала ограничиваться целью  приобретения. Если раньше она продавалась  для оплаты командировочных расходов, лечения, учебы в случае выезда за рубеж, то сейчас наличную валюту может  приобрести любой гражданин, даже не имеющий вышеупомянутой цели.  И  далеко не всегда эти цели законны. По информации онлайн-издания Gazeta.uz,  в 2007-2009 годах и в первой половине 2010 года органами прокуратуры было заведено более 1200 уголовных дел  по статье 177 Уголовного Кодекса «незаконное  приобретение или сбыт валютных ценностей»¹. Проще говоря, купленная валюта перепродается на «черном рынке» по более высокой цене. Продажа инвалюты посредством зачисления на МПК, определенно,  ограничит возможности спекуляции ею на «черном рынке».

    Во-вторых, приобретение наличной валюты путем  зачисления ее на МПК позволит повысить популярность данных карт в нашей  стране. А это немалый источник дохода для коммерческих банков, эмитирующих  и обслуживающих их.

    В-третьих, МПК широко применяются для оплаты в сети Интернет.  Названные возможности,  несомненно, отразятся положительно на развитии электронной коммерции. Так как эти карты позволяют  оплату в СКВ как от иностранцев, так и от резидентов, осуществленную с помощью МПК.

    В-четвертых, существенно облегчится решение  проблемы приобретения валюты при выезде в другие страны. Ведь выезжать с  МПК от VISA или MasterCard намного удобнее  и безопаснее, чем с наличными  деньгами. Их невозможно украсть и  возможность оплаты этими картами  на сегодня не ограничивается ни в  одной мало-мальски развитой стране мира. Например, МПК VISA обслуживаются  в более 200 странах мира.

    В-пятых, повысится возможность мониторинга  использования валютных средств. Это  также поможет осуществлять профилактику таких нарушений законодательства, как финансирование терроризма, легализацию  средств полученных преступным путем  и т.д.

    За  всеми этими плюсами не нужно  забывать о том, что некоторые  могут злоупотреблять данной возможностью для последующего обналичивания  валютных средств, для их перепродажи  и незаконного обогащения.  Для  пресечения данных преступлений можно  предложить повысить процентные ставки за снятие наличности, как в пределах страны, так и за рубежом. В системах международных пластиковых карт  разграничивается непосредственная оплата услуг, товаров и снятие наличности в банкоматах банка. Это подтверждается общепринятой практикой эмитентов международных пластиковых кредитных карт, в соответствии с которой взимаются дополнительные проценты при снятии наличности. Например, при оплате кредитной картой в магазине с вас не будут взимать никаких дополнительных процентов,  но если вы захотите снять наличность, то вы должны будете заплатить банку от 5 до 15% от общей суммы. Это делается для стимулирования оплаты посредством пластиковых карт и снижения потребности в наличности.

    По  статистическим данным количество транзакций в системе VISA по всему миру уже  превышает 20 000 в секунду. Транзакции по системе Mastercard перевалили отметку 20 миллиардов долларов в год. международные  пластиковые карты Visa, Mastercard эмитируются  и обслуживаются почти в любом  банке нашей стране и за ее пределами.

    Эти факты свидетельствуют о росте  популярности международной пластиковой  карты как наиболее удобного инструмента  проведения расчетов. Внедрение в  продажу иностранной валюты на МПК  позволило бы использовать широкие  возможности международных систем и добавило бы инновационности достаточно традиционному банковском бизнесу  нашей страны.

    Ведь  только представьте себе, как это  удобно, оплачивать хостинг своего сайта где-нибудь за океаном не выходя из своего дома на другом конце света, при помощи незаменимой Visa от Узпромстройбанка.

    Так как,  настоящее время наша  страна  стремится к полной  конвертируемости  сума. Для этого необходимо  создание  таких экономических предпосылок,  как значительная  доля  участия Узбекистана в мировом разделении  труда,  новые экономические достижения. 

         В  РУЗ денежно-кредитную  политику,  в  том  числе  и  валютную, осуществляет  Центральный  банк. Валютная политика проводится в режиме управляемого плавающего курса сума в целях сглаживания резких колебаний обменного курса. 

         Валютный  контроль  является  одним  из  самых  жестких   административных ограничений свободы  внешнеэкономических связей. Через  него прошли  многие  страны  в  период  экономических   кризисов.  Устанавливая  валютные  ограничения внешней торговли, государство  тем самым фактически признает,  что  в  настоящий  момент  у  него  отсутствуют  экономические   рычаги  для  создания привлекательного  инвестиционного климата в стране, который мог  бы сделать  просто бессмысленным сокрытие  валютных средств за рубежом.   На сегодняшний день валютный контроль в зарубежных странах не является достаточно эффективным инструментом валютного регулирования. В промышленно развитых странах сохранены только отдельные элементы валютного контроля, например, практика и технология статистического учета и анализа данных о коммерческих и финансовых сделках и их участниках. Но для развивающихся стран, стран с переходной экономикой валютный контроль сохраняет свою значимость и актуальность, несмотря на предпринимаемые ими усилия по либерализации экономической политики. Это связано с такой актуальной для многих стран проблемой, как утечка капитала (в России: 2011 г. – 84,2 млрд. долларов США; 2010 г. – 33,6 млрд. долларов США; кризисный 1998  г.– 21,7 млрд. долларов США2). У участников внешнеэкономической деятельности имеются возможности ухода от валютного контроля за счет занижения либо завышения сумм, подлежащих уплате по контракту, а также путем заключения сделок, не подлежащих валютному контролю. Данными возможностями пользуются единицы, а большинство же валютных операций осуществляются в рамках валютного контроля. Если отменить данный контроль, утечка капитала многократно возрастет, так как участники внешнеэкономической деятельности почувствуют свободу и безнаказанность действий. В тоже время либеральная система валютного контроля в зарубежных странах способствует повышению международного доверия и таким образом стимулирует возврат и приток капиталов, при условии удовлетворительной нормы прибыли внутри страны.3

      Однако для развитых стран  с рыночной экономикой характерна  тенденция   повсеместной   отмены   валютного   контроля.   Например,   ситуация   во  Франции и в Англии. "В конце  80-х, по оценке Банка Франции,  годовой объем  недопоступившей   выручки  составил  менее  1%.  Французский  валютно-экспортный  контроль перестал быть рентабельным, и его отменили". Аналогичные  события происходили и в Англии: "Начиная с 1979 г. валютный  контроль в Великобритании устранен. В указанном году были отменены  нормативные акты, регламентирующие  валютный контроль.  Позднее был  аннулирован Закон 1947 г. о валютном  контроле, позволяющий государству  осуществлять руководство системой  валютного контроля". 

          Таким образом, при нормализации  развития экономики тоже  должно  происходить снижение роли валютного  контроля как меры административного  воздействия на участников внешнеэкономической  деятельности  и  возрастание   его  информационной  роли.  С  точки  зрения  технологии  это  должно реализовываться  в переходе от жесткого тотального  контроля каждой  операции  по  перемещению  товара  и  каждого   платежа  к  выборочному   контролю  и  формированию  обобщенных  информационных  массивов,  используемых для принятия управленческих  решений.