Контрольная работа по "Экономике"

Прибыль банка = Ссудный процент — Депозитный процент

         Как следует из представленной формулы, банк, торгуя кредитами, чтобы получать прибыль, должен поддерживать соотношение: Ссудный процент ≥ Депозитный процент.

        Таким образом, выгодность ссуд выражается в норме процента, которая представляет собой отношение суммы процента к величине ссудного капитала. Норма процента — динамичная величина и зависит прежде всего от соотношения спроса и предложения ссудного капитала, которые, в свою очередь, определяются многими факторами, в частности:

• масштабами производства;
• размерами денежных накоплений, сбережений всех классов и слоев общества;
• соотношением между размерами кредитов, предоставленных государством, и его задолженностью;
• циклическими колебаниями производства;
• его сезонными условиями;
• темпом инфляции (при её усилении процентные ставки растут);
• государственным регулированием процентных ставок;
• международными факторами (неуравновешенностью платежных балансов, колебаниями валютных курсов, бесконтрольной деятельностью мирового рынка ссудных капиталов и т.д.).

        Банковский кредит имеет целый ряд особенностей:

• участие в кредитной сделке одного из кредитных учреждений;
• широкий спектр участников;
• денежная форма предоставления ссуды;
• широкая вариация сроков ссуды;
• дифференциация условий кредита.

Последнее породило новые формы банковского    кредитования:  лизинг,  факторинг и форфэтинг.  Лизинг — это соглашение о долгосрочной аренде движимого и недвижимого дорогостоящего имущества. Кредитные отношения в лизинговой сделке возникают между лизингодателем, которым может быть банк или финансовая компания, и лизингополучателем — фирмой, использующей объекты лизинга в своей деятельности. Лизинг — это сочетание кредита с арендой. Лизинг всегда обслуживается долгосрочным кредитом, который гасится либо денежным платежом, либокомпенсационным платежом (товарами, произведенными на арендованном оборудовании). Факторинг — посредническая операция (дилинг) кредитного учреждения по взысканию денежных средств с должников своего клиента и управление его долговыми требованиями [9, c. 119].

        Потребительский кредит связан с кредитованием банками конечного потребителя (населения). Его основные характеристики:

• заемщиками выступают физические лица;
• целевое назначение таких ссуд — использование их для удовлетворения конечных потребностей населения.

        Государственный кредит — выступает в форме займов государства у населения, юридических лиц, иностранных государств в целях покрытия дефицита госбюджета или финансирования государственных расходов.

        Международный кредит — это предоставление ссуд в коммерческой или банковской форме кредиторами одной страны заемщикам другой страны. Кредиторами и заемщиками по международному кредитованию выступают государства и юридические лица (банки и фирмы).

        Ипотечный кредит — предоставление долгосрочной ссуды под залог недвижимого имущества (земли, жилища и прочее). Этот кредит предоставляется на длительные сроки, под залог недвижимого имущества. Ломбардный кредит — краткосрочный финансовый кредит под залог легкореализуемого движимого имущества.

        Все вышеперечисленные виды кредита делятся также по принципу срочности на:

• краткосрочные (от 1 дня до 1 года);
• среднесрочные (от 1 года до 5 лет);
• долгосрочные (свыше 5 лет).

Вопрос 3.  МОНЕТАРНАЯ ПОЛИТИКА В СТРАНАХ С ПЕРЕХОДНОЙ ЭКОНОМИКОЙ

        Одним из важнейших социально-экономических факторов, определяющих достижение устойчивого роста, является макроэкономическая стабильность.  Стимулирование производства гораздо лучше в условиях частной, а не общей или государственной собственности и не в условиях планово контролируемой экономики. Важная составляющая экономики переходного периода (ее стабилизация особенно создание рынка капитала, который в отличие от предыдущего государственного социалистического банка позволяет создать либеральную банковскую систему [4, c. 108].

        Кредитно-денежная политика в странах с переходной экономикой прежде всего имеет антиинфляционную направленность. Практически во всех странах в качестве первостепенной цели в программах стабилизации выдвинута борьба с высокой инфляцией или с гиперинфляцией и ее снижение до умеренного и низкого уровня. Центральные банки не ставят целью добиться нулевого уровня инфляции, ибо издержками подобной политики будет длительный спад в экономике. Задача антиинфляционной политики, проводимой центральными банками на первом этапе рыночных преобразований, — создать предпосылки для скорейшего выхода из экономического кризиса. Целевые ориентиры, определяемые Центральным банком для достижения поставленных задач (так называемые “номинальные якоря”), различаются по странам. Одни страны в качестве такого якоря используют номинальный обменный курс и осуществляют стабилизацию на базе обменного курса. Это—Польша, Чехия, Словакия, Эстония, Литва [2, c. 229].

        Большинство же стран в качестве номинального якоря используют различные показатели динамики денежной массы и осуществляют стабилизацию на денежной основе. При стабилизации на денежной основе в качестве целевых ориентиров используются либо процентные изменения денежной массы, либо ее общий уровень, либо устанавливаются верхние и нижние пределы динамики денежной массы, либо уровень процентных ставок, либо общий объем кредитования.

        Однако выбор целевых ориентиров и следование “твердому” курсу представляет проблему для стран с переходной экономикой. Постоянные отклонения от выбранного курса, более предпочтительного с точки зрения уменьшения риска принятия некомпетентных решений, в пользу политики “свободы инициативы” объясняются рядом объективных и субъективных моментов. К объективным моментам можно отнести, во-первых, отсутствие необходимого опыта заблаговременного выбора мер, которые могут предприниматься в той или иной ситуации и предопределять практические шаги политиков, поскольку со многими ситуациями центральные банки сталкиваются впервые. Во-вторых, непредсказуемость спроса на деньги и трудности его определения в переходной экономике затрудняют контроль над денежной массой. Обесценение национальной валюты в условиях инфляции приводит к “долларизации”.

        Денежно-кредитная политика Республики Беларусь направлена на неуклонное углубление финансово-экономической стабильности, последовательное достижение нормальных, согласно международным стандартам, темпов инфляции и девальвации. При этом Национальный Банк Республики Беларусь исходит из того, что оптимальным является такой вариант денежно-кредитной политики, при котором не допускается резких скачков в уровнях процентных ставок, обменном курсе национальной валюты.

        Сегодня можно говорить о том, что последовательное проведение данной политики позволило обеспечить ряд положительных результатов.

1. Беларуси одной из  немногих стран бывшего СССР  удалось избежать системного  банковского кризиса. Конечно, случались  и банкротства банков, и определенные  сбои в работе. Но даже во  время российского дефолта августа 1998 г., оказавшего весьма существенное  негативное влияние на банковскую  систему и всю экономику РБ, платежи осуществлялись стабильно, вкладчики при желании беспрепятственно  могли получить свои деньги.

2. В последние годы  в республике достигнуты определенные  качественные сдвиги в уровне  стабильности национальной валюты  и инфляционной ситуации. После  перехода к единому курсу белорусского  рубля (14 сентября 2000 г.) темпы девальвации  последовательно снижались: с 33,9% в 2001 г. до 21,5% в 2002 г. За 6 месяцев текущего  года по сравнению с аналогичным  периодом предыдущего соответственно - 7,3 и 13,7%. По темпам инфляции имеет  место следующая динамика: в 2001 г. индекс потребительских цен составил 46,1%, в 2002 г. - 34,8% (снижение более чем  в 1,3 раза) [9, с.7].

        Таким образом, отмечу, что в Республике Беларусь продолжается дедолларизация экономики, что обусловлено стабильным обменным курсом национальной валюты, устойчивым снижением инфляции и действующей курсовой политики.

        Так, за январь-июнь 2006 г. доля рублевой денежной массы в общем объеме широкой денежной массы выросла на 4,7%, и на 1 июля текущего года достигла 69,6%. За I полугодие средства физических лиц в белорусских рублях, привлеченные банками, увеличились на 21,9%, в том числе депозиты - на 31,2%. За этот же период средства физических лиц в иностранной валюте возросли только на 5,5%, в том числе депозиты - на 5,4%. Абсолютный прирост средств населения в банках в национальной валюте превысил прирост средств в иностранной валюте в 9 раз, что свидетельствует о росте доверия к белорусскому рублю и привлекательности хранения сбережений в национальной валюте. В то же время курсовая политика Национального Банка Республики Беларусь вносила существенный вклад в подавление инфляционных процессов и одновременно содействовала повышению эффективности внешней торговли.

        Опережающие темпы кредитования в национальной валюте являются объективным подтверждением ее укрепления и расширения использования в хозяйственном процессе. За январь-июнь 2009 г. прирост валовых кредитов в иностранной валюте составил всего 2%, тогда как валовые кредиты в белорусских рублях за тот же период увеличились на 17,6%. Хотелось бы отметить некоторые проблемные положения, из которых Национальный Банк Республики Беларусь должен исходить при разработке денежно-кредитной (монетарной) политики республики.

        Во-первых, важно иметь в виду, что стратегической целью белорусского государства является обеспечение социально-экономической стабильности в республике, проведение взвешенных реформ, направленных на повышение уровня жизни народа. Это означает, что денежно-кредитная политика должна разрабатываться и реализовываться таким образом, чтобы не допускать или, по крайней мере, обеспечивать максимальное смягчение возможных «шоков». Стремительный рост безработицы, «революционная ломка» производственных структур, сложившихся в течение десятилетий в рамках индустриального комплекса СССР и стран СЭВ, которая сопряжена с остановкой крупнейших предприятий и которую пережили или до сих пор переживают некоторые страны СНГ и Восточной Европы, не должны повториться в Беларуси [8, с. 93].

        Во-вторых, следует учитывать, что, несмотря на то, что основу производственного комплекса экономики республики составляют высококонцентрированные предприятия, относящиеся к сложным, довольно наукоемким отраслям обрабатывающей промышленности (машиностроение, металлообработка, химия и нефтехимия и др.), в целом технологическая структура сложилась в условиях «дешевизны» сырьевых, энергетических, трудовых, а также финансовых ресурсов. Модернизация такой структуры, которая является весьма инерционной, требует времени и значительных инвестиций. С другой стороны, функционирование такой технологической структуры сопряжено с рядом других фундаментальных отношений в экономике и социальной сфере. Речь идет о системе перекрестного субсидирования, поддержании низких цен, не покрывающих издержек, на сельскохозяйственную продукцию, услуги жилищно-коммунального хозяйства и ряда других отраслей. И с этой точки зрения «завышенный» уровень официального валютного курса является «составным элементом» сложившейся, искаженной по отношению к мировому уровню, структуры цен ресурсоемкого типа технологического базиса производства. Учитывая первую установку, все это означает, что денежно-кредитная политика должна осуществляться в комплексе с финансовой, фискальной и создавать условия для модернизации производства, достижения нормальных, по мировым меркам, ценовых соотношений на предметы конечного спроса, ресурсы и факторы производства.

        Третья установка - общего характера, которая, тем не менее, непосредственно определяет возможные параметры, направления денежно-кредитной политики, результаты реализации ее мероприятий и заключается в том, что экономика Беларуси в целом отвечает критериям «малой открытой экономики», или модели Манделла-Флеминга. Малая открытая экономика тесно связана с внешним миром, но сама не в состоянии оказать ощутимого влияния на конъюнктуру мирового финансового рынка. При этом она характеризуется определенными закономерностями, которые нельзя не учитывать при проведении денежно-кредитной политики:

1) Динамика валютного  курса тесно связана с относительной  доходностью операций в национальной  валюте, которая определяется разницей  между реальными уровнями внутренней  и мировой процентных ставок. Тем не менее в реальной действительности девальвация не обязательно автоматически приводит к росту экспорта. Он может быть ощутимым только при наличии соответствующего экспортного потенциала. Но в любом случае важный вывод практического характера, следующий из модели Манделла-Флеминга, заключается в том, что в условиях малой открытой экономики для того, чтобы обеспечить укрепление национальной валюты, необходимо определенное ужесточение денежно-кредитной политики [8, с.93].

        Стратегической целью денежно-кредитной политики остается обеспечение эффективного функционирования денежно-кредитной системы, ее содействие достижению устойчивого экономического роста, повышению реальных денежных доходов населения, росту инвестиций и сбережений. В свою очередь, денежно-кредитная политика будет направлена на снижение уровня инфляции с помощью монетарных инструментов наряду с мерами общей экономической политики. Предусматривается обеспечение устойчивости белорусского рубля, в том числе его покупательной способности и обменного курса по отношению к иностранным валютам, как одной из мер поддержания экономической стабильности и снижения уровня инфляции. Темпы наращивания денежного предложения в национальной валюте будут выдерживаться в соответствии со спросом экономики на деньги и целевым параметром инфляции. Основными каналами наращивания денежного предложения со стороны НБРБ будут покупка иностранной валюты, операции рефинансирования банков на рыночных принципах. В инструментах рефинансирования банков предпочтение будет отдаваться операциям на аукционной основе.

        Роль обменного курса в области регулирования конкурентоспособности белорусских производителей будет постепенно уменьшаться в связи с перемещением в ней акцента на некурсовые факторы (повышение качественных характеристик продукции, снижение себестоимости, эффективная маркетинговая политика). Долгосрочная стратегия на укрепление реального курса белорусского рубля будет способствовать повышению покупательной способности национальной валюты, стимулировать процесс трансформации валютных сбережений населения и хозяйствующих субъектов (включая наличную валюту, которая хранится вне банковской системы) в рублевые вклады и их вовлечение в хозяйственный оборот.