Банковская реформа России

На этом этапе сложилась зависимость  частных банков от рынка государственных ценных бумаг (ГКО, ОФЗ). В связи с сложившейся ситуацией снизилась ликвидность банков, т.к. любые перебои с выплатой доходов по ГКО и ОФЗ сразу сделают их неплатежеспособными. Направив свои активы в ГКО и ОФЗ, банки до минимума сократили кредитные операции с клиентурой из реального сектора.

«С прекращением выплат по ГКО крупнейшие банки также прекратили свои платежи. Особенно болезненным было замораживание  вкладов физических лиц (для разрешения этого кризиса пришлось переводить эту часть пассивов частных банков в Сбербанк, но и там выплаты начались только в ноябре 1998 г.). Итогом этого кризиса было разорение и уход с рынка крупнейших банков («Инкомбанк», «СБС-Агро» и т.д.). Эта была высшая точка тенденции по сокращению количества банков, начавшейся с 1994 года (за это время прекратили существования около тысячи банков)»[2, с. 84 -85].

Пятый этап начался в 1998 году с мероприятий, связанных с преодолением системного банковского кризиса.

На этом этапе Центральный банк предпринимает тактические и  стратегические меры по ее восстановлению. К тактическим мерам можно  отнести: смягчение некоторых ограничений  по отношению к частным банкам; решение проблемы размораживания депозитов  физических лиц.

 «Меры стратегического характера  предполагают восстановление ликвидности  банковской системы, увеличение  капитала и ресурсной базы, создание  условий, стимулирующих кредитование  банками реального сектора.

Одним из основных элементов общей  стратегии преодоления системного банковского кризиса является реструктуризация банковской системы, под которой понимается комплекс мер, направленных на преодоление финансовой неустойчивости и восстановление платежеспособности кредитной организации либо проведение ее ликвидности в соответствии с законодательством»[3, с. 283].

К задачам реструктуризации относятся: меры по предусмотрению банкротств банков; отзыв лицензий на осуществление банковских операций и ликвидация неплатежеспособных банков; восстановление банковского капитала.

 

3. Анализ экономической  эффективности банковской сферы  России

В течение периода рыночных реформ, то есть с начала 90-х годов, в России сформировалась новая банковская система, построенная на основе разгосударствления и развития кредитных институтов различных форм собственности. Вообще говоря, рассматривая историю развития банковской системы в России, следует выделить два этапа: до кризиса 1998 года и после него, то есть в настоящее время. Хотя корни кризиса августа 1998 года следует искать именно с начала развития российской банковской системы, то есть уже с начала 90-х годов.

Система кредитно-финансовых институтов строилась из двух уровней – учреждений Центрального банка и коммерческих банков. В течение нескольких лет  произошел интенсивный рост общего количества коммерческих банков, сложилась инфраструктура рынка, в обращение были введены новые финансовые инструменты, задействована схема государственного регулирования и контроля деятельности, были заложены необходимые основы законодательной базы, подготовлено достаточно большое число квалифицированных банковских работников.

В 1995 году завершился происходивший  несколько лет этап экстенсивного  развития банковской системы, начался  этап формирования основной модели ее деятельности, характера взаимодействия с другими экономическими объектами, включая государство.

 Произошло резкое замедление количества кредитно-банковских учреждений, после первоначального периода стремительного увеличения стабилизировалась их численность (см. таблицу 3.1).

Таблица 3.1

Динамика кредитных организаций  и их филиалов в России

	1.01.93	1.01.94	1.01.95	1.01.96	1.01.97
Общее число кредитных  организаций и их филиалов	4848	6558	8003	8184	7734
В том числе:
Кредитные организации	1713	2019	2517	2598	2603
Филиалы кредитных организаций	3135	4539	5486	5586	5131

 

В 1992 году начало экономических преобразований обусловило резкое увеличение уровня инфляции. Это дало банковскому сектору  экономики ряд сравнительных  преимуществ:

- возможность установления завышенных  процентных ставок по кредитам; в условиях инфляционных ожиданий и сравнительно меньших ставок по привлеченным средствам это позволяло доводить уровень процентной маржи до 30-40%.

- постоянный рост курса доллара  по отношению к рублю, являющийся  одной из составляющих инфляционного процесса, приносил сверхприбыли на курсовой разнице и валютообменных операциях;

- инфляционное обесценение невозвращенных  ссуд в условиях роста номинальной  валюты баланса позволяло безболезненно  производить списание просроченных  ссуд;

- складывающаяся в данных условиях импортная ориентация экономики стимулировала высокодоходное коммерческое кредитование торгового оборота в оптовой торговле.

Однако, в результате действия некоторых  факторов, в том числе и перечисленных  выше, в экономике наряду с инфляционными, происходили также и другие негативные процессы. Темпы спада промышленного производства держались на уровне 20-25% в год, снижались реальные доходы населения, большинство действующих предприятий испытывало проблемы платежеспособности, связанные с общим ростом цен.

Развились примитивные формы взаиморасчетов: бартерный обмен, взаимный зачет  задолженности, выдача зарплаты натуральной  продукцией.В результате совокупная сумма взаимных неплатежей предприятий  и сумма задолженностей в бюджет и внебюджетные фонды стали значительно, в несколько раз превышать общий объем средств предприятий на расчетных и текущих счетах. Государство приступило к проведению политики финансовой стабилизации, сдерживанию инфляционных процессов и регулированию валютного курса.

В 1995-1997 годах развитие российской банковской системы происходило  в результате воздействия нескольких факторов. С одной стороны, резко  уменьшилась доходность вложений по основным видам активных операций. С другой стороны, ужесточились условия  проведения пассивных операций – произошло подорожание привлеченных средств и уменьшились возможности по их использованию.

Произошли качественные изменения  основных условий и общей экономической  среды для деятельности коммерческих банков.

          Во-первых, введение многочисленных ограничений на валютные операции в целях стабилизации курса рубля резко сузило доходность валютного рынка. Центральный банк принял ряд мер в этом направлении: установление пределов колебаний курса доллара в течение одного дня – не более 10% от начального курса, сокращение лимитов открытых валютных позиций банков и дальнейшее их ограничение размером собственного капитала, введение системы расчетов по валютным операциям “поставки против платежа”, и, что наиболее важно, введение и неоднократное последовательное продление “валютного коридора”.

Данные меры в совокупности с  жесткой финансово-кредитной политикой  были призваны ограничить инфляционные процессы в экономике. Для банков это привело к снижению доходов  по курсовой разнице и по арбитражным операциям на валютном рынке, доходов от использования разницы процентных ставок по рублевым и валютным средствам, к сужению возможностей по кредитованию клиентов, ликвидации механизма компенсации невозвращенных ссуд за счет их быстрого инфляционного обесценения.

Во-вторых, появляется тенденция к  концентрации банковского капитала в России из-за ужесточающихся требований Банка России в отношении надежности и устойчивости банков.

Доля банков с объявленным уставным фондом, превышающим 4 млн долл., выросла  с 1,4% на 1 января 1994 г. до 9,3% на 1 января 1997 г. В то же время доля банков с объявленным уставным фондом до 1 млн долл. на 1 января 1997 г. составляла 61%, а на ту же дату 1994 г. — 93% общего числа кредитных учреждений (см. таблицу 3.2). Наращивание капитальной базы наиболее характерно для крупных кредитных организаций.

Таблица 3.2

Капитализация российских банков

	1.01.93	1.01.94	1.01.95	1.01.96	1.01.97
Общая сумма объявленных  уставных фондов
в млрд руб.	101,3	968,0	4396,8	11426,2	18689,4
в млн долл.*	242,9	771,3	1231,3	2462,5	3340,5
Количество зарегистрированных кредитных организаций	1713	2019	2517	2598	2603
Объявленный уставной фонд на одну зарегистрированную кредитную  рганизацию
в млрд руб.	0,059	0,479	1,747	4,432	7,180
в млн долл.*)	0,14	0,38	0,49	0,95	1,28

 

Тенденция роста банковского капитала сопровождалась процессом расслоения средних банков. При этом значительная часть средних банков переходит в категорию мелких, что обусловливает рост количества мелких банков с общей суммой объявленного уставного фонда менее 100 тыс. долл. На 1 января 1994 г. доля таких банков составляла 15% всего количества банков, а на 1 января 1997 г. — 20%.

Вследствие более жестких требований безопасности увеличилась стоимость  оборудования для банковских офисов, что также неблагоприятно отразилось на деятельности мелких банков.

В-третьих, в связи с ростом доли долларового оборота в общей  денежной массе и в связи с  нарастающим банковским кризисом было введено резервирование валютных счетов в размере 10% от объемов привлечения, рублевых счетов различной скорости от 10 до 20%. Это значительно сократило долю средств, доступных для размещения в активные операции, несмотря на последующее уменьшение ставок резервирования.

В-четвертых, произошел кризис другого  доходного финансового рынка – рынка межбанковского кредитования (МБК), что повлекло обострение в остальных сегментах межбанковского рынка – валютном, форвардном и облигаций внутреннего валютного займа. Операции на рынке МБК использовались банками в нескольких целях: для поддержки клиентских расчетов, для осуществления сделок на рынках валют и государственных краткосрочных облигаций (ГКО), размещения временно свободных средств и финансирования сравнительно длительных по сроку проектов: 3 месяца и выше. Именно последний механизм перестал действовать, и получение высокой маржи на разнице процентных ставок между краткосрочными валютными МБК под 6-7% и коммерческим кредитованием клиентов под 30% годовых стало невозможным. Сыграла роль также стабилизация валютного рынка, тесно связанного с рынком МБК.

В-пятых, начался масштабный кризис ссудной задолженности, последовавший  за кризисом неплатежей и снижением  ликвидноси товарных рынков. Значительная просроченная задолженность предприятий и организаций по полученным от банков кредитам представлена в таблице 3.3.

 

Таблица 3.3

Динамика просроченной задолженности  в банковской системе  
(в млн долл.)

	на 01.01.1994	на 01.01.1995	на 01.01.1996	на 01.01.1997
г. Москва	699	330	535	1387
г. Санкт-Петербург	213	38	111	232
Северный район	626	192	286	333
Северо-Западный район  (без С-Петербурга)	65	12	19	22
Центральный район (без  Москвы)	1183	336	552	797
Волго-Вятский район	422	81	189	247
Центрально-Черноземный  район	359	55	59	66
Поволжский район	1515	326	521	477
Северо-Кавказский район	621	534	1043	864
Уральский район	2434	378	484	512
Западно-Сибирский район	2948	296	502	462
Восточно-Сибирский район	672	148	142	137
Дальневосточнй район	943	1083	533	460
Прибалтийский район	16	11	28	37
Всего по перечисленным  регионам	12716	3820	5004	6033