Понятие и развитие кредитной системы РФ

Инвестиционные компании привлекают к инвестиционной деятельности широкие слои населения, т. е. мелкого  инвестора. Благодаря этому удается, во-первых, мобилизовать значительные средства для капиталовложений в  экономику, а во-вторых, создать определенную иллюзию, что каждый может стать  владельцем акций и таким образом  собственником. С этой целью цены на ценные бумаги устанавливаются низкие, доступные для средних слоев  населения.

Правительство Российской Федерации  последовательно проводит политику, направленную на активизацию инвестиционной деятельности в стране. Эта политика исходит из того, что для оживления  экономики необходим приток средств  частных инвесторов, прежде всего  корпоративного национального капитала, сумевшего адаптироваться к условиям рынка и способного обеспечить высокую  отдачу от инвестируемых средств.

Состояние инвестиционной деятельности в настоящее время характеризуется  сохраняющимися крайне ограниченными  возможностями внутренних накоплений в стране. Частные инвесторы не могут в полной мере компенсировать нехватку капиталовложений для преодоления  экономического спада. Повышение инвестиционной активности во многом зависит от результативности формируемой в настоящее время  институциональной среды для  инвестиционной деятельности, предполагающей внедрение эффективных форм организации  инвестиционного процесса, в том  числе создание финансово-промышленных групп, инвестиционных банков, паевых инвестиционных фондов, лизинговых и  инвестиционных компаний, а также  дальнейшее развитие рынка корпоративных  ценных бумаг.

В России действуют два  вида паевых инвестиционных фондов –  открытый и интервальный: открытый паевой фонд – когда паи могут  продаваться свободно, а в интервальном – через определенный период с  разрешения правления. К открытым фондам относятся, например, фонд краткосрочных  рублевых и валютных инвестиций «Кредит  Свисс», «Краткосрочные взаимные инвестиции», «Фонд корпоративных бумаг», «Илья  Муромец», «Петр Столыпин» и др. К интервальным – «АВО-Дубна».

Проведение в жизнь  инвестиционной политике возможно только при условии развитой и надежной нормативно-законодательной базы.

Ссудо-сберегательные ассоциации представляют собой кредитные товарищества, созданные для финансирования жилищного  строительства. Их ресурсы складываются в основном из взносов пайщиков, представляющих довольно широкие слои населения. Основная деятельность ссудо-сберегательных ассоциаций – предоставление ипотечных  кредитов под жилищное строительство  как в городах, так и в сельской местности. Поэтому активные операции в основном состоят из ипотечных  ссуд и кредитов, которые составляют 90%, и вложений в государственные  ценные бумаги.

В последние годы ссудо-сберегательные ассоциации стали серьезными конкурентами коммерческих и сберегательных банков в борьбе за привлечение сбережений населения. Это объясняется высоким  процентом, а также стремлением  населения с помощью этих учреждений решить жилищную проблему посредством  приобретения собственной квартиры или дома. Ссудо-сберегательные ассоциации носят в основном кооперативный  характер, так как базируются на взносах пайщиков.

Финансовые компании представляют собой особый тип кредитно-финансовых учреждений, которые действуют в  сфере потребительского кредита. Организационной  формой финансовых компаний может быть акционерная и кооперативная. Финансовые компании бывают двух видов: компании по финансированию продаж в рассрочку  и компании личного финансирования.

Компании по финансированию продаж в рассрочку занимаются продажей в кредит товаров длительного  пользования (автомобили, телевизоры, холодильники и т. п.), машин фермерам, предоставлением ссуд мелким предпринимателям, финансируют розничных торговцев.

 

Компании личного финансирования, как правило, предоставляют ссуды  в основном потребителям. Эти компании иногда финансируют продажи только одного предпринимателя или одной  компании. Обычно оба вида компаний предоставляют потребителям ссуды  на срок от 1 года до 3 лет.

 

 

Финансовые компании служат важным инструментом продвижения товаров  длительного пользования на рынке  для крупных промышленных корпораций, особенно в условиях низкого спроса при ухудшении экономической  конъюнктуры. Особое место здесь  занимает продажа автомобилей, так  как большая часть их на Западе приобретается в кредит.

 

Потребитель или заемщик  в случае невозможности возврата потребительской ссуды лишается своего компании. Они осуществляют также реализацию своих долгов на рынке ценных бумаг в связи  с финансовыми трудностями и  не возвратом долгов от клиентов, взявших у них потребительский кредит.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3. ПУТИ СОЗДАНИЯ И ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ КРЕДИТНОЙ СИСТЕМЫ РФ

3.1 Пути создания

До Первой мировой войны и Октябрьской революции Россия имела развитую кредитную систему. Стержнем служил Государственный банк (организованный в 1860 г.), была развита сеть и коммерческих банков. В 1917 г. Государственный банк был переименован в Народный банк, проводилась политика ликвидации товарно-денежных отношений в стране. Промышленность пришла в упадок. В 1920 г. в стране не было ни одного банка. НЭП возродил товарно-денежные отношения. Снова были учреждены банки. В конце 1920-х гг. было принято решение о реформировании банковской системы с целью мобилизации денежных средств и сосредоточения их в руках государства, развития денежной индустрии и проведения коллективизации сельского хозяйства. Последующие 10 лет банковская система была жестко централизованной во главе с Государственным банком СССР (два банка-монополиста; Стройбанк СССР и Внешторгбанк СССР). 
В 1987 г. банковская система была реорганизована: 
I этап — создание двухуровневой БС (центральный эмиссионный банк и государственные специальные банки); совершенствование форм и методов кредитных отношений с предприятиями различных отраслей; 
II этап — появление первых коммерческих банков, создание условий для финансовых ресурсов. На базе Государственного банка был создан Центральный банк России — ЦБ РФ.

Созданию современной кредитной системы Российской Федерации предшествовал длительный исторический период, который определялся социально-экономическими условиями развития страны.

В течение ХХ в. кредитная система  России прошла несколько этапов формирования, но главными особенностями всего  прошедшего периода была ориентация на административные методы руководства  экономикой, максимальная концентрация финансовых ресурсов и властных функций  у государственных органов и  полное несоответствие кредитным системам промышленно развитых стран.

До 1917 г. она успешно развивалась  в соответствии с потребностями  России, которая была страной среднего уровня развития капитализма. По структуре, функциям и операциям она приближалась к модели кредитной системы ведущих  капиталистических стран того времени.

В первые месяцы после революции 1917 г. была проведена национализация всех кредитных институтов (банков и страховых  компаний), на базе Госбанка России был  создан Народный банк. Начавшаяся в 1918г. гражданская война по существу ликвидировала  кредитную систему, так как в  условиях отсутствия товарно-денежных отношений кредит потерял свое значение. Это подтверждает факт слияния в те годы Народного банка с Наркомфином (министерством финансов). Единственным источником доходов в стране стала неконтролируемая эмиссия так называемых денежных знаков, что привело к обесцениванию денег, натурализации хозяйственных отношений и ограничивало сферу товарно-денежных отношений.

В начале 20-х годов в рамках новой  экономической политики было предпринято  восстановление кредитной системы, но в довольно усеченной форме. Был  создан Госбанк, стали функционировать  акционерные и кооперативные  коммерческие банки. К 1925 г. была восстановлена  кредитная система. Особенность  новой кредитной системы заключалась  в том, что большая часть ее звеньев являлась государственной  собственностью. Существовали также  кредитные учреждения в кооперативной  собственности. Незначительная часть  кредитных институтов была в капиталистической  собственности (общества взаимного  кредита, которые к концу 20-хгг. прекратили свою деятельность). При этом кредитная  система была представлена главным  образом отраслевыми специализированными  банками и обществами по кредитованию. В новой структуре кредитной  системы отсутствовали страховые  компании и учреждения, занимавшиеся операциями с ценными бумагами. Это  объяснялось созданием государственной  страховой компании, а также очень  ограниченным рынком ценных бумаг в  виде оборота акций между различными государственными организациями-акционерами. Таким образом, аккумуляция и  мобилизация денежных ресурсов практически  осуществлялась банками в рамках государственной собственности. ⁴

В последующие годы кредитная система  претерпела существенные изменения  под влиянием кредитной реформы 30-х годов. Результатом проведения кредитной реформы 1930-1932 гг. явилось  построение кредитной системы распределительного типа. Коммерческий кредит был заменен  прямым кредитованием, и для его  проведения впоследствии в нашей  стране сложилась банковская система, состоящая из государственных банков.

В ходе реформы 1930-1932 гг. была сформирована сеть специализированных банков долгосрочного  кредитования и финансирования капитальных  вложений - Промбанка, Сельхозбанка, Цекомбанка и Торгбанка, которые были ориентированы  на обслуживание отдельных секторов экономики. Усилилась роль Госбанка, который должен был обеспечивать действенный контроль за ходом выполнения планов производства и обращения  товаров, за выполнением финансовых планов и планов накоплений. Кредит Госбанка стал целевым, срочным, возвратным, обеспеченным товарно-материальными  ценностями, а кредитование заемщиков должно было производиться в соответствии с выполнением ими планов. В Госбанке были сосредоточены все операции по краткосрочному кредитованию, и этот банк был превращен в расчетный центр страны.

Финансирование и кредитование капитальных вложений банки могли  производить только на основе утвержденных для предприятий и хозяйственных  организаций планов капитального строительства  и планов финансирования. Правительство  подчеркивало, что важнейшей функцией специализированных банков является контроль за использованием отпущенных ими средств  в соответствии с утвержденными  планами и фактическим ходом  строительства. Т.к. задачи новых специальных  банков заключались только в финансировании и кредитовании капитальных вложений, то это позволяло использовать их в качестве аппарата государственного контроля за капитальным строительством.

Значительная реорганизация была проведена в 1959 - 1962 гг. В соответствии с Указом Верховного Совета СССР от 7 апреля 1959 г. была проведена новая  реорганизация специальных банков. Были ликвидированы Цекомбанк, Торгбанк и Сельхозбанк, Промбанку переданы операции, выполнявшиеся ранее Цекомбанком. Промбанк был переименован во Всесоюзный банк финансирования капитальных вложений - Стройбанк СССР, Госбанку были переданы функции Сельхозбанка. Перед Стройбанком  была поставлена задача добиваться усиления роли кредита и системы финансирования в повышении эффективности капитальных  вложений, так как в конце 60-х  гг. стало заметно проявляться  снижение эффективности общественного  производства.

Банковская система в 60-70-е годы являлась жестко централизованной, так  как Стройбанк СССР лишь по форме  был независим от Госбанка СССР. Объемы кредитных вложений определялись только для сбалансирования планов развития с имеющимися бюджетными средствами. Госбанк СССР не только выполнял функции  единого кредитного центра страны, но и осуществлял операционно-кассовое обслуживание бюджета. Он аккумулировал  все поступления в бюджет и  выдавал ассигнования из бюджета. Взаимоотношения  между предприятиями и бюджетом строились на запланированных отчислениях  в бюджет и ассигнований из него. В случае отклонения от плана поступлений  денег в бюджет Госбанк автоматически  предоставлял кредит. В результате ежегодно возрастали темпы инфляции, размеры которой скрывались от населения⁵.

В результате осуществленных преобразований сложилась государственная кредитная  система СССР, включающая Госбанк, Стройбанк, Внешторгбанк, гострудсберкассы и ломбарды, которая просуществовала до перестройки  народного хозяйства, начавшейся в  середине 1980-х гг. Кредитная система  СССР была представлена в основном банковскими учреждениями. Кредитные  организации небанковского типа и парабанковские кредитные организации, такие как кредитные кооперативы, общества взаимного кредита и  другие, были ликвидированы в процессе социалистических преобразований кредитной  сферы.

Характер и структура кредитной  системы СССР в целом соответствовали  принципам централизованной плановой экономики. Кредитные отношения  носили плановый характер, формы их организации были подчинены задачам  общегосударственного контроля за движением  денежных потоков в экономике. Кредитная  система полностью была государственной  и имела одноуровневую структуру, поскольку денежно-кредитное регулирование (которое осуществлялось путем составления  кредитных и кассовых планов) и  кредитование предприятий и организаций  проводились одним банком - Госбанком  СССР⁶.

Необходимо отметить, что длительное командно-административное функционирование кредитной системы показало ее низкую эффективность. Большая часть кредитов предприятиями не возвращалась, и  банки практически выполняли  функцию не кредитования, а финансирования предприятий. Переход к рынку  потребовал радикальных изменений  в кредитной сфере.

Реформирование государственной  кредитной системы началось в  рамках проведения радикальной экономической  реформы 1987 г. Оно предусматривало  изменение организационной структуры  банковской системы, повышение роли банков в экономике и усиление их влияния на развитие народного  хозяйства.