Кредиторская задолженность и пути ее снижения

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 28 Октября 2013 в 13:08, курсовая работа

Краткое описание

Задачи курсовой работы:
1. Рассмотреть теоретические основы управления кредиторской задолженностью, её сущность, понятия и виды.
2. Проанализировать эффективность управления кредиторской задолженностью.
3. Сделать выводы о возможности возврата кредиторской задолженности.

Содержание

Введение…………………………………………………………………………………………….4
1 Кредиторская задолженность и производственно-экономическая характеристика организации…………………………………………………………………………………………6
1.1 Сущность кредиторской задолженности……………………………………………………………………………………..6
1.2 Виды кредиторской задолженности……………………………………………………………………………………..9
2. Управление кредиторской задолженностью……………………………………………………………………………..…12
2.1 Эффективное управление кредиторской задолженностью…………………………............................................................................12
2.2 Стратегический подход……………………………………………………………………13
2.3 Тактические особенности…………………………………………………………………15
2.4 Структурные показатели………………………………………………..…………………19
3 Стратегии возврата кредиторской задолженности……………………………………………………………………………………22
3.1 Возврат кредиторской задолженности без уплаты процентов……………………………………………………………………………………….…23
3.2 Возврат кредиторской задолженности с уплатой процентов……………………...............................................................................................24
3.3 Списание кредиторской задолженности в связи с истечением срока исковой давности……………………………………………………………………………………………25
4. Рекомендации по улучшению управления кредиторской задолженностью…………………………………………………………………………………27
Заключение……………………………………………………………………………………..…29
Список использованной литературы……………

Прикрепленные файлы: 1 файл

курсовая 2012 деньги.doc

— 157.00 Кб (Скачать документ)

Как показывает практическая деятельность, ни одно предприятие не может обойтись без  хотя бы незначительной, кредиторской задолженности, которая всегда существует в связи с особенностями бюджетных, арендных и прочих периодических платежей: оплаты труда, поставки товара без предварительной оплаты и т. д.  Данный вид кредиторской  задолженности нужно рассматривать, как "неизбежный". Она хотя и позволяет временно использовать "чужие" средства в собственном коммерческом обороте, но не имеет принципиального значения, если такие платежи будут осуществлены в установленные сроки.

Менеджеры компаний в  своем стремлении максимально использовать возможности всех доступных кредитных  средств, в том числе и в виде задержек по зарплате,  нарушения сроков плановых платежей поставщикам и т. д. , должны оценивать "возможности" каждого отдельного вида платежей индивидуально, так как последствия таких "отсрочек" могут иметь различные последствия, не только в зависимости от вида платежа, но и в зависимости от конкретного "невольного" кредитора.

 

2.4 Структурные показатели

Как  уже сказано выше, для того чтобы оптимизировать кредиторскую задолженность необходимо определить ее "плановые" характеристики:

  1. коэффициент ликвидности, который рассчитывается как отношение величины оборотного капитала к краткосрочным долговым обязательствам;

2.коэффициент "кислотного теста", который представляет собой отношение разницы между текущими активами и стоимостью товарно-материальных активов к текущим обязательствам.

И первый и второй показатели должны характеризовать способность  предприятия покрывать свои обязательства  перед кредиторами.

Эти коэффициенты обладают двумя существенными недостатками:

 - они оперируют такими понятиями как "краткосрочные" или "текущие" обязательства, срок которых может колебаться от одного дня до одного года. Поэтому не учитывается более детально соотношение сроков платежей в составе кредиторской задолженностей;

- расчет производится, как правило, на дату баланса, или какой либо иной фиксированный момент, что не может в полной мере говорить о действительном состоянии ликвидности компании. Это связано с влиянием множества различных (в том числе и случайных) обстоятельств в какой-то определенный момент (например, на дату баланса предприятие получило "грант" или "дотацию", что не ведет к увеличению кредиторской задолженности, а на следующий день возвратило их).

Устранить подобные "недочеты" в системе анализа состояния  предприятия позволяют:

 1. проведение расчетов с использованием более дискретных значений (распределение задолженностей по месячным периодам или недельным периодам);

 2. определение среднемесячное или среднегодовое значение коэффициента ликвидности и других аналогичных показателей.

Для того, чтобы определить степень зависимости компании от кредиторской задолженности необходимо рассчитать несколько следующих показателей:

1. Коэффициент  зависимости предприятия от кредиторской  задолженности. Рассчитывается как отношение суммы заемных средств к общей сумме активов предприятия. Этот коэффициент дает представление о том, насколько активы предприятия сформированы за счет кредиторов.

2. Коэффициент  самофинансирования предприятия. 

Рассчитывается, как отношение  собственного капитала (части уставного  фонда) к привлеченному. Данный показатель позволяет отслеживать не только процент собственного капитала, но и возможности управления всей компанией.

3. Баланс  задолженностей определяется как  отношение суммы кредиторской  задолженности к сумме дебиторской  задолженности.                                             Данный баланс следует составлять с учетом сроков двух этих видов задолженностей. При этом желательный уровень соотношения во многом зависит от той стратегии, которая принята на предприятии (агрессивная, консервативная или умеренная).

Описанные выше экономические  показатели дают, в основном, количественную оценку кредиторской задолженности. Для  более полного анализа состоя кредиторской задолженности, следует  дать и качественную характеристику данных пассивов.

4. Коэффициент  времени

. Определяется как отношение средневзвешенного показателя срока погашения кредиторской задолженности к средневзвешенному показателю срока оплаты по дебиторской задолженности. При этом средний срок погашения кредиторской задолженности необходимо удерживать на уровне не ниже, чем те усредненные сроки, которые должны соблюдать дебиторы предприятия.

5. Коэффициент  рентабельности кредиторской задолженности. Определяется как отношение суммы прибыли к сумме кредиторской задолженности, которые отражены в балансе. Данный показатель характеризует эффективность привлеченных средств и его особенно целесообразно анализировать по периодам. При этом должна быть определена зависимость динамики изменений этого коэффициента от тех основных факторов, которые повлияли на его рост или снижение (изменения сроков возврата, структуры кредиторов, средних размеров и стоимости кредиторской задолженности и т. д.).

 

3. Стратегии возврата кредиторской задолженности

Вряд ли стоит надеяться  на то, что предпринимательская компания может так вести свою деятельность, что никогда не столкнется с проблемой образования и возврата кредиторской задолженности. Образование кредиторской задолженности зависит от партнеров, контрагентов, поставщиков товаров и услуг, и на их деятельность не может влиять даже самый грамотный менеджмент.

Для того, чтобы гарантировать  возврат кредиторской задолженности, компаниям следует просто пересмотреть свое отношение к кредиторской задолженности  как неизбежной трудности предпринимательства. В этом случае ее возврат станет обычным рабочим моментом. В этом случае образование и несвоевременный возврат кредиторской задолженности можно будет предусмотреть и в финансовых планах компании, снизив таким образом ущерб, причиненный отложенным возвратом кредиторской задолженности.

Для этого при возврате кредиторской задолженности следует исходить из того, насколько ценен для вашей компании клиент, на какие уступки и скидки вы готовы пойти для него. Проанализировав состав своих деловых партеров, любая компания сможет выделить тех, кому она готова простить отложенный возврат кредиторской задолженности; тех, кому она готова простить отложенный возврат кредиторской задолженности при условии возмещения понесенного ущерба и уплаты процентов за пользование средствами кредиторской задолженности до ее возврата; а также тех, для кого образование и отложенный возврат кредиторской задолженности станут толчком для расторжения отношений.

Кредиторская задолженность  возникает по разным причинам, однако возврат ее должен быть произведен - этот факт не вызывает сомнений ни у одной из сторон, участвующих в проблеме образования и возврата кредиторской задолженности.

Для того, чтобы возврат  кредиторской задолженности произошел  как можно скорее, необходимо строить  с должником цивилизованные отношения. При этом цивилизованный возврат кредиторской задолженности подразумевает использование различных стратегий возврата кредиторской задолженности.

 

 

3.1 Возврат  кредиторской задолженности без  уплаты процентов

Довольно часто компании имеют длительные партнерские отношения и испытывают определенные неудобства, когда кредиторская задолженность образуется со стороны давнего партнера. В этом случае учредители компании из моральных и этических соображений иногда не находят в себе сил на то, чтобы потребовать от должника не только возврата кредиторской задолженности, но и уплаты процентов.

Действительно, прочные  деловые отношения важнее денег. Возможно, сейчас старый клиент испытывает временные трудности, но после того, как эта полоса пройдет и возврат  кредиторской задолженности состоится, вас ждет многолетнее плодотворное и выгодное сотрудничество.

Если клиент действительно  важен, то для компании вполне допустимо  предоставить ему некоторую скидку и не брать с него процентов  за пользование своими средствами до возврата кредиторской задолженности.

Однако для того, чтобы  добрая воля компании-кредитора была оценена должником, необходимо, чтобы  он знал о размерах скидки, которую  он получил, не осуществляя возврата кредиторской задолженности, словно пользуясь  беспроцентным кредитом.

В этом случае компания-должник  и возврат кредиторской задолженности  произведет, и оценит понимание ее временных трудностей. Вряд ли она  захочет менять делового партнера в  дальнейшем, уже после возврата кредиторской задолженности.

 

3.2 Возврат кредиторской  задолженности с уплатой процентов

 

Кредиторская задолженность  потому и называется кредиторской, что ее можно рассматривать, как  займ, ссуду, кредит, выданный должнику и подлежащий возврату. Следовательно, до возврата кредиторской задолженности  будет справедливо требовать от должника уплаты процентов за пользование средствами.

На практике это может  выглядеть так. Для того, чтобы  компенсировать ущерб от того, что  возврат кредиторской задолженности  не происходит в течение длительного  времени, и эти средства изъяты из коммерческого оборота, пострадавшая сторона может взять в банке под разумные проценты кредит в размере кредиторской задолженности, возврат которой не производится. Этот кредит она может направить туда же, куда и планировала направить средства, замороженные из-за не возврата кредиторской задолженности, а уплату процентов возложить на компанию или организацию, которая обязана произвести возврат кредиторской задолженности. Ситуация эта будет длиться ровно до тех пор, пока не будет произведен возврат кредиторской задолженности.

 

 

3.3 Списание кредиторской  задолженности в связи с истечением  срока исковой давности

Суммы кредиторской задолженности, по которой истек срок исковой  давности, являются не реализационными  доходами организации согласно пункту 18 статьи 250 НК РФ и относятся на финансовые результаты.

Поэтому списание кредиторской задолженности должно производиться  своевременно, поскольку несвоевременное  списание кредиторской задолженности  может быть расценено налоговыми органами как сокрытие или не учет не реализационных доходов организации. Хотя, как показывает судебная практика, налоговые органы должны еще доказать наличие списанной кредиторской задолженности, по которой истек срок исковой давности, что влечет занижение организацией налогооблагаемой прибыли. В противном случае - налоговым органам будет отказано судом в привлечении организации к ответственности по данному факту (Постановление ФАС Северо-Западного округа от 8 сентября 2004 года по делу №А13-1120/04-21, Постановление ФАС Московского округа от 29 августа 2005 года по делу №КА-А40/8197-05).

В бухгалтерском учете  списание сумм невостребованной кредиторской и депонентской задолженности, по которой  истек срок исковой давности, производится в соответствии с пунктом 78 Положения  по ведению бухгалтерского учета:

«78. Суммы кредиторской и депонентской задолженности, по которым  срок исковой давности истек, списываются  по каждому обязательству на основании  данных проведенной инвентаризации, письменного обоснования и приказа (распоряжения) руководителя организации и относятся на финансовые результаты у коммерческой организации или увеличение доходов у некоммерческой организации».

Проведение инвентаризации обязательно перед составлением годовой бухгалтерской отчетности. Порядок проведения инвентаризации рассмотрен в разделе 3 книги «Списание дебиторской и кредиторской задолженности». При инвентаризации дебиторской и кредиторской задолженности инвентаризационная комиссия путем документальной проверки должна установить правильность и обоснованность сумм кредиторской задолженности, включая суммы задолженности, по которым истек срок исковой давности. Порядок исчисления срока исковой давности рассмотрен в разделе 4 настоящей книги.

Списанные суммы кредиторской задолженности (с учетом НДС) согласно пункту 8 ПБУ 9/99 включаются в состав прочих доходов. Такие прочие доходы признаются в том отчетном (налоговом) периоде, в котором истек срок исковой давности.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

4. Рекомендации  по улучшению управления кредиторской  задолженностью

Финансовая устойчивость предприятия – это экономическая категория, выражающая такую систему экономических отношений, при которых предприятие формирует платежеспособный спрос, способно при сбалансированном привлечении кредита обеспечивать за счет собственных источников активное инвестирование и прирост оборотных средств, создавать финансовые резервы, участвовать в формировании бюджета. Платежеспособность выступает внешним проявлением финансовой устойчивости предприятия и отражает способность хозяйствующего субъекта платить по своим долгам и обязательствам в данный конкретный период времени.

Основной задачей любого аналитика является не только проведение анализа и представление его  результатов, но и формулировка на их основе рекомендаций и путей по улучшению  показателей или качественных характеристик анализируемого объекта. Поэтому, на основе проведенного выше финансового анализа предприятия, было бы немаловажным представить предложения по улучшению его финансового состояния.

Одним из основных и наиболее радикальных направлений финансового оздоровления предприятия является поиск внутренних резервов по увеличению прибыльности производства и достижению безубыточной работы за счет более полного использования производственной мощности предприятия, повышения качества и конкурентоспособности продукции, снижения ее себестоимости, рационального использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов, сокращения непроизводительных расходов и потерь.

Можно рекомендовать  предприятию использование механизма  взаимозачетов, чтобы снизить объемы кредиторской задолженности. Кроме того, это позволит ускорить оборот ресурсов предприятия.

Информация о работе Кредиторская задолженность и пути ее снижения