Расчет точки безубыточности

Вступление

В современной экономике широко используется расчет точки безубыточности в различных модификациях. С его помощью можно определить риск инвестиционного проекта. Суть данного метода заключается в определении минимально допустимого (критического) уровня производства продукции (продаж, услуг), при котором предприятие будет являться безубыточным. Точка безубыточности имеет большое значение в вопросе жизнестойкости компании и ее платежеспособности.

Точка безубыточности может быть определена графически и аналитически. При построении графиков по горизонтальной оси откладывают объем производства, по вертикальной – производственные затраты, причем отдельно постоянные и переменные, и доход. Предполагается, что продажи происходят равномерно, цены на продукцию и сырье за рассматриваемый период времени не меняются; при изменении объема продаж переменные издержки в расчете на единицу продукции постоянны; постоянные издержки не меняются в указанном диапазоне объема продаж, весь объем произведенной продукции реализуется. В результате построений получаются графики постоянных и переменных издержек, валовых издержек, выручки от реализации. Точка пересечения графиков выручки и валовых затрат будет являться точкой безубыточности.

Расчет точки безубыточности

Рассмотрим вариант аналитического расчета. Точка безубыточности является таким объемом производства продукции, при котором полученные доходы покрывают все затраты и расходы предприятия, но не дают прибыли, то есть прибыль равна нулю. При расчетах учтем, что вся произведенная продукция будет реализована, то есть объем производства соответствует объему продаж.

1) Выручка от реализации продукции вычисляется по формуле:

Вр = Ипост + Ипер + П, где: Вр – выручка от реализации продукции; Ипост – постоянные издержки; Ипер – переменные издержки; П – прибыль.

Значения выручки и издержек должны относиться к одному и тому же периоду времени – месяц, квартал, год. В результате расчетов мы получим значение точки безубыточности за тот же период времени.

2) При критическом объеме производства (продаж), т.е. в точке безубыточности, прибыль равна нулю, следовательно:

Вр = Ипост + Ипер

3) Учитывая, что выручка от реализации равна произведению объема продаж и цены продукции, и, поскольку нас интересует критический объем производства продукции, в расчетах будем использовать именно его, следовательно:

Вр = Тб * Ц, где: Тб – точка безубыточности, или критический объем выпуска (реализации) продукции в натуральных единицах (в штуках); Ц – цена единицы продукции.

4) Сумма переменных издержек будет равна произведению средних переменных издержек на единицу продукции и объема производства (реализации), который, как уже упоминалось, равен критическому объему. Формула 2) принимает вид:

Тб * Ц = Ипост + ИСпер * Тб, где: ИСпер – средние переменные издержки на единицу продукции.

5) Отсюда можно выразить критический объем производства продукции, или точку безубыточности в натуральном выражении, или в единицах продукции:

Тб = Ипост / (Ц - ИСпер)

6) Точка безубыточности в денежных единицах (Тбд) может быть рассчитана по формуле:

Тбд = Вр * Ипост / (Вр - Ипер)

Одним из недостатков метода является отсутствие учета налоговых выплат. Если предприятие не меняет объем производства (продаж), не расширяется и не сокращается, то низкая точка безубыточности будет критерием успешного функционирования предприятия. Если же при таких условиях происходит рост точки безубыточности, это будет сигналом ухудшения финансового положения предприятия. Рассчитав точку безубыточности, можно определить запас устойчивости (запас прочности) предприятия – степень превышения объема производимой продукции над критическим объемом. Определив данный показатель, можно выяснить, насколько близко находится предприятие к границе, за которой будут убытки.

Точка безубыточности на графиках

Покажем на графиках как ведет себя точка безубыточности при изменении структуры затрат и цен. Будем рассматривать точку безубыточности в натуральном выражении. Затраты и цены будем выражать в некоторых условных единицах.

Пример 1. Точка безубыточности в начальном состоянии. На приведенном ниже графике точка безубыточности Тбн = 20 штук, постоянные затраты 300, переменные затраты 10, цена 25. В точке безубыточности линия доходов пересекает и идет выше линии общих (валовых) затрат, линия прибыли пересекает 0 — переходит из зоны убытков в зону прибыли.

Пример 2. Точка безубыточности при увеличении постоянных затрат. Увеличим постоянные затраты до 600 единиц, переменные затраты 10, цена 25. Как видно на графике, точка безубыточности равна 40. Линии общих затрат передвинулась вверх, ее наклон не изменился, увеличилась разница между Маржинальным доходом и прибылью.

Пример 3. Точка безубыточности при увеличении переменных затрат. Теперь увеличим переменные затраты до 20 единиц, постоянные затраты 300, цена 25. Как видно на графике, точка безубыточности равна 60. По сравнению с примером 1 увеличился наклон линии общих затрат, линия дохода догоняет ее только на 60, наклон линии прибыли уменьшился, она растет медленнее.

Пример 4. Точка безубыточности при уменьшении цены. Уменьшим цену до 20 единиц, постоянные затраты 300, переменные затраты 10. Как видно на графике, точка безубыточности равна 30. По сравнению с примером 1 уменьшился наклон линии дохода и линии прибыли, в связи с уменьшением цены они растут медленнее.

Выводы

Главное преимущество анализа безубыточности в том, что он объясняет соотношение между затратами, объемом продукции и прибылями. Его можно расширить, чтобы показать как изменения в соотношении постоянные - переменные издержки, в ценах на сырье или в доходах повлияют на уровни дохода и точки безубыточности. Главное преимущество использования анализа безубыточности в том, что он показывает минимальный уровень экономической деятельности, необходимый для предотвращения потерь. Основные ограничения анализа точки безубыточности:

• лучше всего подходит для анализа одного продукта;
• возможны затруднения с классифицированием затрат как переменных, так и постоянных;
• может сохраниться тенденция продолжать использовать анализ безубыточности после изменения функций затрат и доходов.