Финансовое оздоровление предприятия на примере ООО «РОСВТОРМЕТ»

 

583

 

Наличие собственных оборотных средств и долгосрочных заемных источников для формирования запасов и затрат (ЕСД)

 

-363

 

220

 

583

 

Наличие собственных оборотных средств (Ес)

 

-

 

-

 

-

 

Краткосрочные кредиты и заемные средства (Кt)

 

-

 

-

 

-

 

Долгосрочные обязательства (КТ)

 

+441

 

20805

 

20364

 

Внеоборотные активы (F)

 

+78

 

21025

 

20947

 

Капитал и резервы (ИС)

 

Отклонение

 

На 01.01.2013г

 

На 01.01.2012г

 

Показатели

18

 

Анализ полученных данных

 

0. Запасы и затраты не покрываются собственными оборотными средствами (ЕС). На начало 2012 года на покрытие запасов и затрат не хватало 86,4% собственных оборотных средств, а к началу 2013 года — 94,0%;
1. Причина сохранения кризисного финансового положения предприятия — это превышение темпов роста запасов и затрат над ростом источников формирования: общая величина источников формирования (EСД) снизилась на 62,21%, собственные оборотные средства уменьшились на 62,21%, а стоимость запасов и затрат снизилась на 14,9%;
2. Долгосрочные кредиты и займы не привлекаются. Краткосрочные обязательства представлены в отчетности лишь кредиторской задолженностью, но она снизилась за анализируемый период на 1,79%, т.е. администрация предприятия не желает или не может использовать заемные средства для производственно-хозяйственной деятельности;
3. У предприятия наблюдается недостаток собственных оборотных средств, что свидетельствует о нехватке их для покрытия запасов, т.е. необходимо увеличение уровня собственных оборотных средств.

Вывод: диагностика причин возникновения кризисной ситуации показала, что ее основной причиной является недостаток финансовых ресурсов на покрытие текущих затрат предприятия.

19

 

Анализ ликвидности баланса

 

П4 – постоянные пассивы

 

А4 – трудно реализуемые  активы

 

П3 – долгосрочные  обязательства

 

А3 – медленно реализуемые  активы

 

П2 – краткосрочные  обязательства

 

А2 – быстро реализуемые  активы

 

П1 – наиболее срочные  обязательства

 

А1 – наиболее ликвидные  активы

 

ПАССИВЫ

 

АКТИВЫ

 

21025

 

20947

 

П4

 

20805

 

20364

 

А4

 

0

 

0

 

П3

 

6060

 

6361

 

А3

 

0

 

0

 

П2

 

3174

 

2947

 

А2

 

10302

 

10489

 

П1

 

1288

 

1764

 

А1

 

2013 г.

 

2012 г.

 

Пассивы, тыс.руб.

 

2013 г.

 

2012 г.

 

Активы, тыс.руб.

 

                              Баланс считается ликвидным при  соблюдении следующей 

системы неравенств:

                            A1    П1;      А2     П2;        А3        П3;        А4     П4

20

 

Выводы: 
 
1)   Анализ ликвидности баланса показал, что, с одной стороны, не соблюдаются условия, формально требуемые для признания баланса за отчетный период абсолютно ликвидным, а ООО «Росвтормет» платежеспособным [т.к. А1 < П1; А2 > П2; А3 > П3], а с другой – имеются основания для утверждения о перспективной [А3 >П3] ликвидности баланса.  
2)  Предприятие полностью за 2012 год, и за 2013 год покрывает свои обязательства только по краткосрочным и долгосрочным пассивам, т.к. они равны нулю.  
3)   Однако наиболее срочные и постоянные пассивы не покрываются ни за один год, ни за другой, а это может говорить о высоком финансовом риске, связанном с тем, что предприятие не в состоянии оплачивать свои счета.

21

 

Анализ показателей банкротства ООО «Росвтормет» за два года

 

                1

 

0,5

 

-

 

3.Коэффициент восстановления (утраты) платежеспо-собности (Кв(у)п)

 

             0,1

 

0,02

 

0,05

 

2. Коэффициент обеспеченности  собственными средст-вами (Косс)

 

              2

 

1,02

 

1,06

 

1. Коэффициент текущей  ликвидности (Ктл)

 

Критериальные значения  показателей

 

На 01.01.2013г

 

На 01.01.2012г

 

Показатели

22

 

Выводы: 
1.    Значение коэффициента текущей ликвидности, как на начало 2012 года, так и на начало 2013 года ниже нормативного, следовательно, есть все основания для признания структуры баланса предприятия неудовлетворительной, а предприятие – неплатежеспособным; 
 
2.   Показатель обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами намного ниже нормы, причем на начало 2009 года отчетного периода коэффициент уменьшился в два с половиной раза, это говорит о том, что структура баланса предприятия неудовлетворительна, а предприятие – неплатежеспособно; 
 
3.    Значение коэффициента восстановления платежеспособности < 1, это говорит о том, что предприятие не сможет восстановить свою платежеспособность в ближайшие шесть месяцев. 
  Таким образом, поскольку на начало 2013 года отчетного периода значения коэффициентов Ктл и Косс ниже нормативных, а значение коэффициента восстановления (утраты) платежеспособности в два раза меньше, чем критериальное его значение, имеются основания 
                  заключить, что баланс предприятия на момент оценки имел 
                 неудовлетворительную структуру, а предприятие в ближайшее  
                 время будет оставаться неплатежеспособным.

23

 

РАЗРАБОТКА МЕРОПРИЯТИЙ ФИНАНСОВОГО ОЗДОРОВЛЕНИЯ ООО «РОСВТОРМЕТ»

 

• Продать неиспользуемые объекты основных фондов и направить эти средства на пополнение собственных оборотных средств и на увеличение наиболее ликвидной его части – «денежные средства». В конечном итоге это приведет к улучшению ликвидности баланса и повышению платежеспособности предприятия.
• Изучение состава основных фондов ООО «Росвтормет» показал, что в их составе есть производственное здание, которое используется лишь частично и при полной загрузке других производственных помещений можно отказаться от эксплуатации данного здания и продать его. Балансовая стоимость этого объекта основных фондов – 1992 тыс.руб.
• Увеличить размер собственных средств путем увеличения уставного капитала за счет вкладов третьих лиц-кредиторов, которых следует принять в общество.
• Уменьшить размер дебиторской задолженности за счет ускорения ее оборачиваемости через изменение договорных отношений с дистрибьюторами. Полученные от этого средства направить на погашение кредиторской задолженности и на увеличение денежной части оборотных средств.
• Для того чтобы было достаточно средств для формирования запасов и затрат взять долгосрочный (не менее чем на 2 года) кредит в банке в размере 750 тыс.руб. под залог ликвидных объектов основных фондов (здания, транспортные средства).

24

 

Оценка рекомендаций

 

     Главное что необходимо сделать в перспективе – увеличить объем выручки и рентабельность деятельности предприятия довести ее (рентабельность) как минимум до 10% (за 2013 г. рентабельность реализации составила 4,4%).

25

 

Проведем увеличение прибыли предприятия

Существуют два пути увеличения прибыли предприятия:

• первый путь — снижение себестоимости;
• второй путь — увеличение выручки, т.е. объема продаж.

26

 

Чтобы увеличить прибыль на 100 тыс. руб., необходимо или снизить затраты на 100 тыс. руб., или увеличить объем продаж на 2233 тыс. руб.

 

19 159

 

843

  4,4 %

 

 

 

18 316

95,6 %

 

 

16 926

 

843

4,9%

 

 

16 083

95,1%

 

16 926

 

743

4,4%

 

 

 

16 183

95,6%

 

Выручка

 

Прибыль от продаж

 

Себестоимость

 

1

 

2

 

3

 

1 — исходные  данные 2013 г.;

2 — первый  путь (снижение затрат);

3 — второй  путь (увеличение объема продаж).

27

 

Вывод:

 

        Очевидно, что наиболее выгодным является вариант по снижению затрат, так как:

• снизить затраты на 0,5% гораздо проще, чем увеличить объем продаж почти на 18,5%;
• увеличение объема производства требует дополнительных затрат, в том числе оборотных средств;
• увеличение объема продаж требует завоевания определенных сегментов рынка.

28

 

Увеличение рентабельности деятельности предприятия.

 

Рентабельность реализации = Валовая прибыль/ Себестоимость.

     Допустим, мы увеличиваем рентабельность реализации на 10%, тогда при неизменной себестоимость валовая прибыль предприятия будет равна 1618,3 тыс.руб., т.е. прирост составил 875,3 тыс.руб. (1618,3 - 743).

    В связи с этим возникает вопрос, как увеличить валовую прибыль предприятия? Один из выходов в данной ситуации - обновление ассортимента или ревизия уже имеющегося в наличии ассортимента. Это необходимо для того, чтобы выявить именно тот товар, который (в настоящий момент времени) имеет смысл оставить в прайс-листе, и тот товар, который желательно вывести из оборота. 

29

 

Рассмотренные мероприятия приведут предприятие как минимум к нормальной финансовой устойчивости, что в конечном итоге отразится на балансе, который будет иметь удовлетворительную структуру.

С целью финансовой стабилизации в условиях кризисной ситуации ООО «Росвтормет» рекомендуется выполнить следующие действия:

    1. Устранить неплатежеспособность.

    2.Восстановить финансовую устойчивость.

    3. Изменить финансовую стратегию с целью ускорения экономического роста.

 

30

 

Проведенное исследование, а также выработанные рекомендации, позволяют сделать выводы, свидетельствующие о достижении цели курсовой работы.

31

 

СПАСИБО ЗА ВНИМАНИЕ!!!

 

 

 

5